Всё для Учёбы — студенческий файлообменник
1 монета
docx

Курсовая «Анализ ресурсного потенциала организации» по Анализу экономико-финансовой деятельности предприятия (Зимина Г. А.)

Федеральное агентство по образованию

филиал Государственного образовательного учреждения

высшего профессионального образования-

Всероссийского заочного финансово-экономического института

в г.Туле

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине "Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности"

Вариант №1

Выполнил: студент 5 курса

Факультета УС

специальности БУ, А и А

группы вечерней

Проверил: Кондратова И.Г.

Тула 2010 г.

СОДЕРЖАНИЕ

1. АНАЛИЗ РЕСУРСНОГО ПОТЕНЦИАЛА ОРГАНИЗАЦИИ

Задание № 13

Задание № 26

Задание № 39

Задание № 4.14

Задание № 5.18

2. АНАЛИЗ ПРОИЗВОДСТВА И ОБЪЕМА ПРОДАЖ

Задание № 6.19

Задание № 7.23

Задание № 8.27

3. АНАЛИЗ ЗАТРАТ И СЕБЕСТОИМОСТИ ПРОДУКЦИИ

Задание № 9.30

Задание № 10.32

Задание № 11.36

Задание № 12.39

Задание № 13.40

4. АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ОРГАНИЗАЦИИ

Задание № 14.42

Задание № 15.46

Задание № 16.48

Задание № 17.50

Задание № 18.52

Задание № 19.54

5. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО ПОЛОЖЕНИЯ ОРГАНИЗАЦИИ

Задание № 20.57

Задание № 21.60

Задание № 22.62

Задание № 23.65

Задание № 24.69

Задание № 2571

6. КОМПЛЕКСНАЯ ОЦЕНКА ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

Задание № 26.76

Задание № 27.79

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ.85

Анализ ресурсного потенциала организации

Задание 1

Определите степень влияния отдельных факторов, связанных с использованием трудовых ресурсов, на прирост выручки от реализации продукции по сравнению с прошлым годом. Необходимые расчеты произведите наиболее целесообразным способом с учетом состава показателей, предложенных в Справке № 1 "Данные статистических и оперативных отчетов, используемые в ходе анализа ресурсного потенциала организации". Полученные результаты оформите в табл. 1 "Анализ степени влияния на объем продаж отдельных факторов, связанных с использованием трудовых ресурсов". В пояснениях по данному вопросу охарактеризуйте результаты произведенных расчетов. В заключении расчетов выявите размер резерва увеличения объема продаж за счет лучшего использования трудовых ресурсов.

Решение:

На основании показателей, представленных в Приложении 5 и Формы № 2 "Отчет о прибылях и убытках", определим степень влияния отдельных факторов, связанных с использованием трудовых ресурсов, на прирост выручки от реализации продукции по сравнению с прошлым годом. Результаты представим в табл. 1.

Таблица 1

Анализ степени влияния на объем продаж отдельных факторов,

связанных с использованием трудовых ресурсов

№ п/п Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Динамика показателя,

% Разница в процентах (+/-)

Расчет влияния фактора

Фактор, повлиявший на выявленное изменение

1 Численность рабочих (N), чел.

8100 8181 101 1

52000

Изменение числа рабочих

2 Число отработан-ных человеко-дней (Чд),

1994000 1971621

98,88

-2.12 -110240 Изменение числа отработан-ных чел.-дн.

3 Число отработан-ных человеко-часов (Чч),

14580000 13801347

94,66

-4.22 -219440 Изменение числа отработан-ных чел.-ч.

4 Объем продаж (без НДС) (V), тыс. руб.

5200000 6240000

120 25.34

1317680 Изменение среднечасовой выработки одного рабочего.

1. Рассчитаем динамику показателей (гр.3 таб.№1).

Динамика показателя определяется путем деления значения исследуемого показателя отчетного года на значение этого показателя прошлого года и умножается на 100.

Динамика изменения числа рабочих:

D = N1 / N0 * 100 = 8181 / 8100 * 100 = 101 %

Динамика изменения числа отработанных человеко-дней:

D = Чд1 / Чд0 * 100 = 1994000 / 1971621 * 100 = 98,88 %

Динамика изменения числа отработанных человеко-часов:

D = Чч1 / Чч0 * 100 = 14580000 / 13801347 * 100 = 94,66 %

Динамика изменения объема продаж:

D = V1 / V0 * 100 = 5200000 / 6240000 * 100 = 120 %

2. Разница показателей в процентах (?R) определяется путем сопоставления выявленной динамики с аналогичным результатом предыдущего показателя.

Определим величину отклонения числа рабочих отчетного года по сравнению с предыдущим годом:

?RЧ = 101 % - 100% = 1 %

Определим величину отклонения числа отработанных человеко-дней:

?RЧд = 98,88 % - 101% = -2,12 %

Определим величину отклонения числа отработанных человеко-часов:

?RЧч = 94,66 % - 98,88% = -4,22 %

Определим величину отклонения объема продаж:

?RV= 120 % - 94,66% =25,34 %

3. Для расчета степени влияния каждого фактора на прирост выручки от реализации продукции используется следующая кратная мультипликативная факторная модель:

?В=?R*V0/100, где

?В - изменение выручки;

?R - разница в процентах;

V0 - объем продаж за прошлый год.

Определим исходное отклонение: ?В=В1-В0=6240000-5200000=1040000тыс.руб.

Таким образом, чтобы рассчитать степень влияния исследуемых факторов на прирост выручки от реализации, необходимо: ?ВЧ=?RЧ*V0/100=1*5200000/100= 52000 тыс. руб.

?ВЧд=?RЧд*V0/100= -2,12*5200000/100= -110240 тыс. руб.

?ВЧч=?RЧч*V0/100= -4,22*5200000/100= -219440 тыс. руб.

?ВV=?RV*V0/100= 25,34*5200000/100= 1317680 тыс. руб.

Составим баланс отклонений: ?В=?ВЧ+?ВЧд+?ВЧч+?ВV

?В = 52000+(-110240)+(-219440)+1317680=1040000 тыс. руб.

Таким образом, исходное отклонение и баланс отклонений совпали абсолютно.

Выводы: Таким образом, в отчетном году на предприятии ООО "Агат" произошел рост объема продаж на 1 040 000 тыс. рублей по сравнению с предыдущим годом.

На данное изменение оказали влияние следующие факторы:

1. Увеличение числа рабочих в отчетном году по сравнению с прошлым годом на 1% привело к увеличению объема продаж на 52000 тыс. рублей.

2. По сравнению с прошлым годом в отчетном году произошло снижение на 2,12 % среднего числа дней, отработанных одним рабочим. Это привело к снижению объема продаж на 110240 тыс.

3. В отчетном году уменьшилась средняя продолжительность рабочего дня на 4,22% по сравнению с прошлым годом, что уменьшило объем продаж на 219440 тыс. рублей.

4. Увеличение среднечасовой выработки на 25,34% вызвало увеличение объема продаж на 1317680 тыс. руб.

Два из четырех факторов, влияющих на изменение объема продаж, связанных с использованием трудовых ресурсов, способствовали снижению объемных показателей, а именно продолжительность смены и число дней отработанных одним рабочим. Это говорит о том, что на предприятии были простои.

Таким образом, если предприятие не будет допускать роста неявок, можно отметить незначительную возможность увеличить продажу продукции за счет увеличения отработанных дней одним рабочим, т.е. за счет интенсификации труда можно увеличить объем продаж.

Резервом роста объема продаж в данном случае может стать увеличение продолжительности смены и увеличение количества дней, отработанных одним рабочим, до уровня прошлого года. Размер резерва составил: 329680 тыс. руб.

Задание 2

Определите степень влияния на объем продаж отдельных факторов, связанных с использованием материалов. Полученные данные следует обобщить в табл. 2 "Анализ степени влияния на объем продаж отдельных факторов, связанных с использованием материалов" и охарактеризовать в пояснениях к полученным результатам. При определении резерва увеличения объема продаж за счет лучшего использования материалов учтите, что резервом в данном случае следует считать только возможность их снижения по сравнению с расходом, обусловленным производственными нормами.

Решение:

На основании данных, представленных в Форме № 2 "Отчет о прибылях и убытках" и Форме № 5 "Приложение к бухгалтерскому балансу" определим степень влияния на объем продаж отдельных факторов, связанных с использованием материалов. Результаты представим в табл. 2.

Таблица 2

Анализ степени влияния на объем продаж отдельных факторов,

связанных с использованием материалов

№ п/п Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Отклонение (+/-)

1 2 3 4 5 1

Объем продаж (без НДС) (V), тыс. руб.

5200000 6240000

1040000 2 Стоимость материалов в себестоимости продаж (МЗ), тыс. руб.

2878150 3566212

688062

3 Коэффициент материалоотдачи (МО) проданной продукции

1,807 1,750 -0,057

4 Влияние на изменение объема продаж (V) следующих факторов:

Х Х

Х а) изменения стоимости материалов в себестоимости продаж (?МЗ), тыс. руб.

Х Х 1223718

б) изменения материалоотдачи проданной продукции (?Мо), тыс. руб.

Х Х

-183665 1. Значения показателя объема продаж за прошлый и отчетный год взяты из Формы № 2 "Отчет о прибылях и убытках", а стоимость материалов в себестоимости продаж - из Формы № 5 "Приложение к бухгалтерскому балансу".

2. Коэффициент материалоотдачи проданной продукции рассчитывается путем деления объема продаж (без НДС) на стоимость материалов в себестоимости продаж. Для расчета данного коэффициента используется следующая кратная факторная модель: КМО=V/ МЗ.

Рассчитаем показатели материалоотдачи:

за прошлый год: КМО =5200000/2878150=1,807

за отчетный год: КМО =6240000/3566212=1,750

3. Определим величину отклонения данных показателей отчетного года по сравнению с предыдущим годом:

Изменение объема продаж (без НДС):

?V=6240000-5200000=1040000 тыс. руб.

Изменение стоимости материалов в себестоимости продаж:

?МЗ= 3566212-2878150=688062 тыс. руб.

Изменение коэффициента материалоотдачи проданной продукции:

? КМО =1,7498-1,8067= -0,057.

Для определения степени влияния отдельных факторов, связанных с использованием материалов, на объем продаж используем интегральный метод.

Мультипликативная факторная модель: V= КМО * МЗ.

Определим исходное отклонение: ?V=V1-V0 = 6240000-5200000=1040000тыс.руб.

Определяем влияние отдельных факторов на результативный показатель:

а) изменение стоимости материалов в себестоимости продаж:

?VМЗ=?МЗ* К0М0 +0,5*?МЗ*? КМО = 688062*1,807+0,5*688062*(-0,057)=

=1223718 тыс. руб.

б) изменение материалоотдачи проданной продукции:

?VКмо=? КМО *МЗ0+0,5*?МЗ*? КМО=(-0,057)*2878150+0,5*688062*(-0,057) =

= -183665 тыс. руб.

Составим баланс отклонений: ?V= ?VМЗ + ?VКмо = 1223718 + (-183665) =1040053 ?1040000 тыс. руб.

Таким образом, исходное отклонение и баланс отклонений совпали

Выводы: Таким образом, в отчетном году на предприятии ОАО "Агат" произошел рост объема продаж на 1040000 тыс. рублей по сравнению с предыдущим годом.

Проведя факторный анализ степени влияния отдельных факторов, связанных с использование материалов, на объем продаж с использованием интегрального метода, определили, что в результате влияния стоимости материалов в себестоимости продаж объем продаж по сравнению с прошлым годом вырос на 1223718 тыс. руб., а в результате изменения материалоотдачи проданной продукции, объем продаж снизился на 183665 тыс. руб.

Отсутствие сверхнормативного расхода материалов дает основание считать, что отрицательное влияние материалоотдачи вызвано структурными сдвигами в производстве и продаже продукции и комплексным влиянием изменения цен на материалы и реализуемую продукцию

На основании всего вышеперечисленного можно сделать вывод, что резерв роста объема продаж следует искать за счет внутренних возможностей, в том числе снижения брака в производстве, автоматизации производственных процессов, закупке материалов по более выгодным для нас ценам.

Задание 3

Определите степень влияния отдельных факторов, связанных с использованием основных средств, на объем продаж, а также резерв роста объема продаж за счет ликвидации отрицательно повлиявших факторов. Полученные данные обобщите в табл. 3 "Анализ степени влияния на объем продаж отдельных факторов, связанных с использованием основных средств" и дайте их интерпретацию. При анализе факторов, указанных в табл. 3, учтите, что четыре последних фактора соответствуют совокупному влиянию изменения фондоотдачи активной части основных средств.

Решение:

На основании данных, представленных в Форме № 2 "Отчет о прибылях и убытках", Форме № 5 "Приложение к бухгалтерскому балансу" и Приложении 5 определим степень влияния на объем продаж отдельных факторов, связанных с использованием основных средств. Результаты представим в табл. 3.

Таблица 3

Анализ степени влияния на объем продаж отдельных факторов,

связанных с использованием основных средств

№ п/п Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Отклонение (+/-)

1 2 3 4 5 1

Объем продаж (без НДС), (V),тыс. руб.

5200000 6240000

1040000 2 Среднегодовая первоначальная стои-мость активной части производствен-ных основных средств, (ОСак) тыс.руб.

1076097,5 1108603,5

32506

3 Количество дней в году, в течение ко-торых активная часть производствен-ных основных средств находилась в рабочем состоянии, (Рд) дн.

240 241 1 4 Коэффициент сменности работы оборудования, (Ксм)

1,0 1,05 0,05 5

Средняя продолжительность смены, (Псм), ч.

7,5 8,0 -0,5 6

Объем продаж, приходящийся на 1 тыс. руб. стоимости активной части основных средств за 1 машино-час ра-боты оборудования, (Вч), тыс. руб.

0,00268 0,00318

0,00050

7 Влияние на изменение объема продаж (?V) следующих факторов:

х х х а) изменения среднегодовой первона-чальной стоимости активной части производственных основных средств, (?ОСак), тыс. руб.

х х 156808,94

б) изменения количества дней, в тече-ние которых активная часть основных средств находились в рабочем состоя-нии, (?Рд), тыс. руб.

х х

22282,93 в) изменения коэффициента сменнос-ти, (Ксм), тыс. руб.

х х 2688509,31

1 2 3 4 5 г) изменения средней продолжитель-ности смены, (?Псм), тыс. руб.

х х

-375913,04 д) изменения продукции, приходящие-ся на 1 тыс. руб. стоимости активной части основных средств за 1 машино-час работы, (?Вч), тыс. руб.

х х 981862,40

1. Среднегодовая первоначальная стоимость активной части производственных основных средств за отчетный год (на основании данных ф.№5 "Приложение к бухгалтерскому балансу") составит:

(732505 + 357290 +785016 + 342396) / 2 = 1108603,5 тыс. руб.

Среднегодовая первоначальная стоимость активной части производственных основных средств за прошлый год:

(732505 + 357290 + 1062400) / 2 = 1076097,5 тыс. руб.

2. Для определения объема продаж, приходящегося на 1 тыс. руб. стоимости активной части основных средств за 1 машино-час работы оборудования необходимо произвести расчеты по следующей кратной мультипликативной факторной модели:

ВЧ=V/ОСак*РД* КСМ*ПСМ;

Рассчитаем данный показатель:

за прошлый год: ВЧ0= V0/ОСак0*Рд0* КСМ0*ПСМ0 = =5200000/1076097,5*240*1,0*7,5 = 0,00268 тыс. руб.

за отчетный год: ВЧ1= V1/ОСак1*Рд1* КСМ1*ПСМ1 =

=6240000/1108603,5*241*1,05*7,0 = 0,00318 тыс. руб.

3. Определим величину отклонения данных показателей отчетного года по сравнению с предыдущим годом:

Изменение объема продаж (без НДС):

?V=6240000-5200000=1040000 тыс. руб.

Изменение среднегодовой стоимости активной части производственных основных средств:

?ОСак = 1108603,5-1076097,5=32506 тыс. руб.

Изменение количества дней в году, в течение которых активная часть производственных основных средств находилась в активном состоянии:

? Рд =241-240=1 дн.

Изменение коэффициента сменности работы оборудования:

?Ксм = 1,05-1,00 = 0,05

Изменение средней продолжительности смены:

? Псм = 7,0-7,5 = -0,5ч

Изменение объема продаж, приходящегося на 1 тыс.руб. стоимости активной части основных средств за 1 машино-час работы оборудования:

?Вч = 0,00318-0,00268 = 0,0005 тыс.руб.

Для оценки влияния факторов, характеризующих использование оборудования во времени и по мощности используем 5-ти факторную мультипликативную модель V = ОСак * Рд * Ксм * Псм * Вч

Степень влияния отдельных факторов на объем продаж определим с помощью метода абсолютных разниц:

1. Определим исходное отклонение: ?V=V1-V0

?V=6240000-5200000=1040000 тыс. руб.

2. Определим влияние факторов на результативный показатель:

а) изменение первоначальной стоимости активной части производственных основных средств:

?VОСак = ?ОСак *РД0*КСМ0*ПСМ0*ВЧ0;

?VОСак = 32506*240*1,0*7,5*0,00268 = 156808,94 тыс. руб.

б) изменение количества дней в году, в течение которых основные средства находились в рабочем состоянии:

?VРд= ОСак1*?РД*КСМ0*ПСМ0*ВЧ0;

?VРд= 1108603,5*1*1,0*7,5*0,00268 = 22282,93 тыс. руб.

в) изменение коэффициента сменности работы оборудования:

?VКсм= ОСак1*РД1*?КСМ*ПСМ0*ВЧ0;

?VКсм= 1108603,5*241*0,05*7,5*0,00268 = 268509,31 тыс. руб.

г) изменение средней продолжительности смены:

?VПсм= ОСак1*РД1*КСМ1*?ПСМ*ВЧ0;

?VПсм= 1108603,5*241*1,05*(-0,5)*0,00268 = -375913,04 тыс. руб.

д) изменение объема продаж, приходящегося на 1 тыс. руб. стоимости активной части основных средств за 1 машино-час работы:

?VВч= ОСак1*РД1*КСМ1*ПСМ1*?ВЧ;

?VВч= 1108603,5*241*1,05*7,0*0,0005 = 981862,40 тыс. руб.

3. Составим баланс отклонений:

?V = ?VОСПР + ?VРд + ?VКсм + ?VПсм + ?VВч;

?V = 156808,94+22282,93+268509,31+(-375913,04)+981862,40=1040000тыс.руб.

Баланс отклонений и исходное отклонение совпали.

Выводы:

За отчетный год объем продаж ООО "Агат" вырос на 1040000 тыс. руб. Проведя методом абсолютных разниц факторный анализ степени влияния на объем продаж отдельных факторов, связанных с использованием основных средств, определили, что в результате увеличения среднегодовой первоначальной стоимости активной части производственных основных средств на 32506 тыс. руб., объем продаж увеличился на 156808,94 тыс. руб. В результате увеличения количества дней в году, в течение которых активная часть производственных основных средств находилась в рабочем состоянии на 1 день, объем продаж увеличился на 22282,93 тыс. руб. В результате увеличения коэффициента сменности работы оборудования на 0,05, объем продаж увеличился на 268509,31 тыс. руб. В результате уменьшения средней продолжительности смены на 0,5 часа, объем продаж уменьшился на 375913,04 тыс. руб. В результате увеличения объема продаж, приходящегося на 1 тыс. руб. стоимости активной части основных средств за 1 машино-час работы оборудования на 0,0005 тыс. руб., объем продаж увеличился на 981862,40 тыс. руб.

Оценка результатов анализа позволяет сделать вывод, что увеличение продаж в отчетном году произошло в основном за счет увеличения выпуска продукции за 1 машино-час на 1 тыс. руб. активной части основных средств, коэффициента сменности и увеличения активной части основных средств. Незначительное увеличение продаж произошло за счет числа дней, в течение которых машины и оборудование находились в рабочем состоянии. Отрицательно повлиял фактор снижения продолжительности рабочего дня, что привело к снижению объема продаж в отчетном году по сравнению с прошлым годом на 375913,04 тыс.руб.

Наиболее вероятной причиной отрицательного влияния средней продолжительности рабочего дня являются незапланированные внутрисменные простои по вине самого предприятия или внешних контрагентов.

Задание 4

На основании данных, полученных в результате экономического анализа предыдущих пунктов курсовой работы, дайте комплексную оценку экстенсивности и интенсивности деятельности организации. Результаты расчетов обобщите в табл. 4 "Характеристика соотношения экстенсивности и интенсивности использования ресурсов в процессе производства" Сделайте выводы по полученным результатам.

Решение:

Таблица 4

Характеристика соотношения экстенсивности и интенсивности

использования ресурсов в процессе производства

№ п/п Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Темп прироста, %

Прирост ресурса на 1% прироста выручки, КЭКСТi

Коэффициенты влияния на прирост выручки от продаж

экстенсивности использования ресурса

КЭКСТi *100

интенсивности использования ресурса 100- КЭКСТi*100

1 Численность рабочих, чел.

8150 8750 7,362

0,3681

36,81 63,19 2 Среднегодовая стоимость активной части производственных фондов, тыс. руб.

1061097,5 1093603,5

3,063 0,1532 15,317

84,683

3 Стоимость материалов, использованных при производстве готовой продукции, тыс. руб.

2878790 3566302

23,882 1,194 119,41

-19,41

4 Выручка от продаж продукции, тыс. руб.

5200000 6240000

20 х х х 5

Алгоритм расчета показателя, характеризующего комплексное использование ресурсов

х х

х 100 - 6

Показатели, характеризующие комплексное использование ресурсов

х х х 57,18

57,18

42,82 1. Для определения темпа прироста (%) необходимо произвести следующие расчеты: Тприр = Тр - 100, где

Тприр - темп прироста показателя;

Тр - темп роста показателя.

Рассчитываем темп роста данных показателей:

ТрN = (8181/8100)*100=101

ТрОСак = (1108603,5/1076097,5)*100=103,02

ТрМЗ = (3566212/2878150)*100=123,91

ТрV = (6240000/5200000)*100=120

Рассчитаем темп прироста:

ТприрN= ТрN-100 = 101-100=1

ТприрОСак= ТрОСак-100=103,02-100=3,02

ТприрМЗ= ТрМЗ-100=123,91-100=23,91

ТприрV = ТрV-100=120-100=20

2. Для нахождения прироста ресурса на 1% прироста выручки от продаж (КЭКСТi ) необходимо воспользоваться следующей кратной факторной моделью: КЭКСТi = Тприр/ ТприрV, где

Тприр - темп прироста показателя;

ТприрV - темп прироста выручки от продаж.

Рассчитаем показатель прироста численности рабочих на 1% прироста выручки от продаж:

КЭКСТ.Ч = Тприр.Ч/ ТприрV = 1 / 20 = 0,05;

Показатель прироста среднегодовой стоимости активной части производственных фондов на 1% прироста выручки от продаж:

КЭКСТ.ОСпр = Тприр.ОСпр/ ТприрV = 3,02 / 20 = 0,151;

Показатель прироста стоимости материалов, использованный при производстве готовой продукции на 1% прироста выручки от продаж:

КЭКСТ.Мз = Тприр.Мз/ ТприрV = 23,91 / 20 = 1,196;

Из расчетов видно, что на 1 % прироста выручки от продаж, численность рабочих приросла на 0,05, активная часть основных средств на 0,151, материальные затраты на 1,196.

3. Экстенсивность использования ресурса находится по следующей мультипликативной модели: КЭКСТi *100.

КЭКСТ.Ч = КЭКСТ.Ч *100 = 0,05*100 =5%

КЭКСТ.ОСпр = КЭКСТ.ОСпр *100 = 0,151*100 = 15,1%

КЭКСТ.Мз = КЭКСТ.Мз *100 = 1,196*100 = 119,6%

Интенсивность использования ресурса находится по следующей аддитивной модели: 100- КЭКСТi*100.

КИНТ.Ч = 100 - КЭКСТ.Ч*100 = 100 - 5 = 95%

КИНТ.ОСпр = 100 - КЭКСТ.ОСпр*100 = 100 - 15,1 = 84,9%

КИНТМз = 100 - КЭКСТМз *100 = 100 - 119,6 = -19,6%

4. На основании произведенных расчетов определим комплексные показатели использования ресурсов:

Комплексный показатель экстенсивного использования ресурсов, коэффициент: , где

- сумма всех коэффициентов экстенсивности, рассчитанная как отношение динамики прироста показателей экстенсивного влияния ресурса на 1% прироста объема продаж; i - показатель, на основании которого определяется коэффициент экстенсивности; n - число видов ресурсов.

Числовое значение данного коэффициента равно:

(0,05+0,151+1,196)/3 = 0,4657 или 46,57%

Комплексный показатель экстенсивности использования ресурсов:

= (5+15,1+119,6)/3 = 46,57%

Комплексный показатель интенсивности использования ресурсов:

100 - = (95+84,9-19,6)/3 = 53,43%

Выводы: Как видно из произведенных расчетов, организация эффективно использует имеющиеся ресурсы. Комплексная оценка использования всех ресурсов говорит о преимуществе интенсивного использования 53,43%, а экстенсивность использования ресурсов на прирост составляет 46,57 %.

Задание 5

Определите комплексный резерв увеличения объема продаж за счет лучшего (экстенсивного или интенсивного) использования ресурсного потенциала предприятия. Результаты расчетов обобщите в табл. 5 "Комплексный резерв увеличения объема продаж продукции за счет внутренних резервов использования ресурсов". В доказательство правильности выбранной методики определения комплектного резерва увеличения объема продаж приведите логику своих рассуждений.

Решение:

Таблица 5

Комплектный резерв увеличения объема продаж продукции

за счет внутренних резервов использования ресурсов (тыс. руб.)

№ п/п

Показатель

Резерв увеличения объема продаж, выявленный в процессе анализа,

Резерв увеличения объема продаж при комплектном использовании имеющихся резервов улучшения использования ресурсов

1 Увеличение стоимости продаж за счет лучшего использования трудовых ресурсов

-329680

2 Увеличение стоимости продаж за счет лучшего использования материальных ресурсов

3 Увеличение стоимости продаж за счет лучшего использования основных производственных средств

-375913 4 Итого комплектный резерв

Х

Выводы: Результаты анализа эффективности использования отдельных ресурсов свидетельствуют о неблагоприятном положении дел в использовании основных средств.

Анализируемая компания имеет резерв роста объема производства и продаж по трудовым ресурсам за счет снижения внутрисменных потерь рабочего времени в размере 329680 тыс.руб.

Несмотря на значительный рост материальных затрат и повышение показателя материалоотдачи, нельзя сделать вывод об их нерациональном использовании. Увеличение себестоимости материалов отрицательно отразится на себестоимости продукции, но не расширит возможности выпуска продукции за счет лучшего использования (ликвидации сверхнормативного расхода) материалов (сырья). Поэтому данными о динамике затрат на материалы нельзя пользоваться для определения резерва увеличения выпуска и продажи продукции.

Наиболее нерационально на нашем предприятии использовалась активная часть основных средств. Сказалось наличие внутрисменных потерь рабочего времени, что привело к снижению объема продаж на 375913 тыс.руб.

Сумму резерва анализируемого предприятия нельзя считать комплектной, поскольку у него нет резерва по таким ресурсам как сырье и трудовые ресурсы.

Компания не может увеличить свой резерв за счет внутренних резервов. Но такой результат нельзя интерпретировать как окончательный в оценке возможности динамического развития организации. Он показывает, что деятельность компании, направленная на снижение нерационального использования ресурсов, может значительно улучшить объемные показатели за счет пересмотра политики в области капиталовложений, например, приобретение нового, более производительного оборудования - активной части основных средств.

Анализ производства и объема продаж

Задание 6

Определите влияние на прирост объема продаж изменения количества проданной продукции (в натуральном выражении), ее структуры и цен на нее. Информацию для необходимых аналитических расчетов можно почерпнуть в Приложении 1. Там же следует оформить результаты дополнительных расчетов, необходимых для анализа степени влияния указанных факторов. В тексте к таблице представьте и объясните методику расчетов степени влияния каждого фактора, сделайте выводы о возможности увеличения выпуска продукции. Дайте характеристику экстенсивности и интенсивности влияния выявленных факторов и резервов.

Решение:

На основании Приложения 1 определим влияние на прирост объема продаж изменения количества проданной продукции, ее структуры и цен на нее. Результаты представим в табл. 6.

Таблица 6

Информация и дополнительные аналитические расчеты,

необходимые для определения степени влияния различных факторов

на изменение выручки от продаж

№ п/п

Наимено-вание продан-ной про-дукции

Количество проданной продукции, шт.

Цены на реализован-ную продук-цию, тыс. руб.

Выруч-ка за прош-лый год, тыс. руб.

Расчетный показатель выручки за отчетный год, тыс. руб.

Выручка за отчетный год,, тыс. руб.

За прош-лый год

За отчет-ный год

За прош-лый год

За отчет-ный год

По структу-ре прош-лого и в ценах прошло-го года

По структу-ре отчетно-го и в ценах прошло-го года

1 2 3 4 5 6

7 8 9 10 1 Изделие А

8000 9000 200 210

1600000

1760000 1800000

1890000 2 Изделие В

4000 4000 300 407,5

1200000

1320000 1200000

1630000 3 Изделие С

6000 6800 400 400

2400000

2640000 2720000

2720000 4 Итого

18000 19800 Х

Х 5200000

5720000 5720000

6240000 Для расчета показателя выручки за отчетный год при структуре и ценах прошлого года необходимо рассчитать коэффициент реализации, который находится как отношение количества выпущенной продукции в отчетном году в целом по предприятию к количеству выпущенной продукции прошлого года в целом по предприятию в натуральном выражении.

Креал = ?Q1/?Q0 = 19800/18000 = 1,1

Для расчета показателя выручки за отчетный год при структуре и ценах прошлого года используем следующую мультипликативную факторную модель: V1(струк.0, Ц0) = V0*Креал, где

V1(струк.0, Ц0) - выручка за отчетный год при структуре и ценах прошлого года;

V0 - выручка прошлого года;

Креал - коэффициент реализации.

Рассчитаем данный показатель:

по изделию А: V1(струк.0, Ц0)А = 1600000*1,1 = 1760000 тыс. руб.;

по изделию В: V1(струк.0, Ц0)В = 1200000*1,1 = 1320000 тыс. руб.;

по изделию С: V1(струк.0, Ц0)С = 2400000*1,1 = 2640000 тыс. руб.

Итого по расчету показателя выручки за отчетный год при структуре и ценах прошлого года по изделиям: 5720000 тыс. руб.

Для расчета показателя выручки за отчетный год при ценах прошлого года используем следующую мультипликативную факторную модель:

V1(Ц0) = Q1*Ц0, где

V1(Ц0) - выручка за отчетный год при ценах прошлого года;

Q1 - количество произведенной продукции в отчетном году;

Ц0 - цена на продукцию прошлого года.

Рассчитаем данный показатель:

по изделию А: V1(Ц0) = 9000*200 = 1800000 тыс. руб.;

по изделию В: V1(Ц0) = 4000*300 = 1200000 тыс. руб.;

по изделию С: V1(Ц0) = 6800*400 = 2720000 тыс. руб.

Итого по расчету показателя выручки за отчетный год при ценах прошлого года: 57200000 тыс. руб.

Для расчета влияния на прирост объема продаж изменения количества проданной продукции и цен на нее, используем следующую мультипликативную факторную модель:

V = B * Уд * Ц, где

V - объем продаж в стоимостном выражении;

В - объем продаж в натуральном выражении;

Уд - удельный вес выпуска отдельных видов продукции;

Ц - цена единицы продукции;

n - количество видов продукции, n=3.

Для расчета влияния на прирост объема продаж изменения количества проданной продукции используем метод цепных подстановок:

1. Рассчитаем исходное отклонение: ?V = V1-V0

?V = 6240000 - 5200000 = 1040000 тыс. руб.

2. Определим влияние факторов на результативный показатель:

а) изменение количества проданной продукции:

?VВ = ?V1(струк.0, Ц0) - ?V0 = 5720000 - 5200000 = 520000 тыс. руб.

б) изменение удельного веса выпуска продукции (структура производства):

?VУд = ?V1(Ц0) - ? V1(струк.0, Ц0) = 5720000 - 5720000 = 0 тыс. руб.

в) изменение цены:

?VЦ = ?V1 - ? V1(Ц0) = 6240000 - 5720000 = 520000 тыс. руб.

3.Рассчитаем баланс отклонений:

?VВ + ?VУд + ?VЦ = 520000 + 0 + 520000 = 1040000 тыс. руб.

Исходное отклонение и баланс отклонений совпали абсолютно.

Выводы: В результате влияния изменения количества проданной продукции отчетного года по сравнению с предыдущим годом, выручка от продаж выросла на 520000 тыс. руб. Изменение структуры производства не оказало никакого влияния на прирост объема продаж, а в результате влияния изменения цен на проданную продукцию в отчетном году по сравнению с прошлым годом, выручка от продаж возросла на 520000 тыс. руб.

Можно сделать вывод, что на увеличение объема продаж ООО "Агат" на 1040000 тыс.руб. в отчетном году по сравнению с прошлым годом в одинаковой степени повлияло увеличение количества выпускаемой продукции и изменение цен.

Рассмотрим динамику выпуска изделий по наименованиям. Для расчета данного показателя используем следующую кратную факторную модель:

D = D1/D2

Динамика выпуска изделия А: DА = 9000/8000 = 1,125;

Динамика выпуска изделия В: DВ = 4000/4000 = 1,000;

Динамика выпуска изделия С: DС = 6800/6000 = 1,133;

Из представленных расчетов видно, что выпуск изделия А возрос в 1, 125 раза, а выпуск изделия С в 1,133 раза. Выпуск изделия В не изменился. В связи с этим можно сделать вывод, что необходимо задуматься над целесообразностью выпуска изделия В. Возможно, выпуск данного изделия следует прекратить и сосредоточить внимание на увеличении выпуска изделий А и С.

Задание 7

Используя данные о результатах маркетингового исследования спроса на изделия А, В, С, D, и Е, показанных в Приложении 4 "Исходные данные для составления бизнес-плана на будущий отчетный период" и в сносках к нему, разработайте часть бизнес-плана по реализации продукции организации на следующий год. В ходе анализа выделите четыре группы продукции в зависимости от уровня их рентабельности, дайте характеристику каждой из них и объясните, какие виды и почему следует выпускать и продавать в будущем году.

Решение:

На основании данных о результатах маркетингового исследования спроса на изделия А, В, С, D и Е, представленных в Приложении 4, разработали часть бизнес-плана по реализации продукции организации на следующий год. Для этого были рассчитаны показатели себестоимости объема продаж, обеспеченного спросом и объем продаж исходя из спроса на продукцию. Следует отметить, что для выпуска изделий D в ООО "Агат" нет соответствующих условий, поэтому плановые показатели для этого вида изделия не рассчитываются. Результаты представим в табл. 7.

Таблица 7

Исходные данные для составления бизнес-плана

на будущий отчетный год

№ п/п Показатель

Изделие А

Изделие В

Изделие С

Изделие D

Изделие Е

Итого 1 Спрос на изделие, шт.

10000 5000 7500

8200 3000 33700

2 Цена изделия на будущий период, тыс. руб.

260 460 430 590

980 Х 3 Себестоимость ед. продукции, возможной к выпуску в следующем отчетном году, тыс. руб.

240 410 395 -

870 Х

4 Объем продаж исходя из спроса и возможности ее выпуска, который может быть включен в бизнес-план, тыс. руб.

2600000 2300000

3225000 - 2940000

11065000

5 Себестоимость объема продаж продукции, включенной в бизнес-план, тыс. руб.

2400000 2050000

2962500 - 2610000

10022500

6 Прибыль от продаж на планируемый период, тыс. руб.

200000 250000 262500

- 330000 1042500

7 Коэффициент рентабельности изделий исходя из соотношения прибыли к объему продаж

7,69

10,87 8,14 - 11,22

- 8 Отнесение продукции к определенной группе в зависимости от уровня ее рентабельности, тыс. руб.

III II III - II

- Для расчета планового показателя объем продаж исходя из спроса на продукцию и возможности ее выпуска, необходимо использовать следующую мультипликативную факторную модель: Vспр = Спр * Ц, где

Vспр - объем продаж исходя из спроса на продукцию и возможности ее выпуска

Спр - спрос на изделие;

Ц - цена изделия на будущий период.

Рассчитаем данный показатель:

для изделия А: Vспр.А = 10000*260 = 2600000 тыс. руб.;

для изделия В: Vспр.В = 5000*460 = 2300000 тыс. руб.;

для изделия С: Vспр.С = 7500*430 = 3225000 тыс. руб.;

для изделия Е: Vспр.Е = 3000*980 = 2940000 тыс. руб.

Для расчета планового показателя себестоимость объема продаж продукции, обеспеченного спросом и включенного в бизнес-план, необходимо использовать следующую мультипликативную факторную модель: Sспр = Спр* Sед, где

Sспр - себестоимость объема продаж обеспеченного спросом;

Спр - спрос на изделие;

Sед - себестоимость единицы продукции.

Рассчитаем данный показатель:

для изделия А: Sспр.А = 10000*240 = 2400000 тыс. руб.;

для изделия В: Sспр.В = 5000*410 = 2050000 тыс. руб.;

для изделия С: Sспр.С = 7500*395 = 2962500 тыс. руб.;

для изделия Е: Sспр.Е = 3000*870 = 2610000 тыс. руб.

В ООО "Агат" сопоставление спроса с возможностью выпуска организацией указанных изделий в будущем отчетном периоде позволило сделать вывод, что изделие Е может быть выпущено в количестве 200 шт., а для выпуска изделия D нет соответствующих условий. Поэтому целесообразный спрос по каждому изделию, кроме изделия Е, совпадает с объемом продаж исходя из спроса на продукцию. По изделию Е объем продаж исходя из спроса и возможности ее выпуска будет равен 196000 тыс. руб. (200 шт. * 980 тыс. руб.).

Определим коэффициент рентабельности изделий исходя из отношения прибыли к объему продаж. Для этого необходимо рассчитать прибыль от продаж на планируемый период, используя следующую аддитивную факторную модель: PN = Vспр - Sспр

Рассчитаем данный показатель:

для изделия А: PNА = 2600000 - 2400000 = 200000 тыс. руб.;

для изделия В: PNВ = 2300000 - 2050000 = 250000 тыс. руб.;

для изделия С: PNС = 3225000 - 2962500 = 262500 тыс. руб.;

для изделия Е: PNЕ = 196000 - 174000 = 22000 тыс. руб.

На основании произведенных расчетов рассчитаем коэффициент рентабельности изделий по следующей кратной мультипликативной факторной модели: ?прод = PN/Sспр*100

Рассчитаем данный показатель:

для изделия А: ?прод.А = 200000/2600000*100 = 7,69%;

для изделия В: ?прод.В = 250000/2300000*100 = 10,87%;

для изделия С: ?прод.С = 262500/3225000*100 = 8,14%;

для изделия Е: ?прод.Е = 22000/196000*100 = 11,22%;

Выводы: Вышеприведенных расчеты показали, что самая высокая рентабельность у изделия Е 11,22% и изделия В 10,87%. Самая низкая рентабельность у изделия А 7,69%, чуть выше у изделия С 8,14%. На основании этих данных можно сделать вывод, что ООО "Агат" целесообразнее выпускать изделия Е и В, т.к. они обладают самой высокой рентабельностью. От производства изделия А лучше отказаться вообще, а изделие С можно производить. Но для получения ООО "Агат" большего объема прибыли можно отказаться и от производства изделия С, сосредоточив внимание на выпуске более рентабельных изделий.

Задание 8

На основании данных выписки из Отчета о прибылях и убытках по форме 2, Справки № 1 "Переменные и постоянные расходы в составе затрат на проданную продукцию" и результатов анализа по предыдущему вопросу задания определите точку безубыточности и зону финансовой устойчивости за отчетный год и на планируемый период. Результаты расчетов оформите в табл. 8 "Критический объем продаж за отчетный год и на планируемый объем продаж, обеспеченный спросом" Сделайте выводы на основании результатов проведенных расчетов. Анализируя полученные результаты, следует учесть, что нормативное значение уровня запаса финансовой прочности составляет 60-70% от объема продаж.

Решение:

Таблица 8

Критический объем продаж за отчетный год

и на планируемый объем продаж, обеспеченный спросом

№ п/п Показатель

За отчетный год

На планируемый период, обеспеченный спросом

1 Выручка от продаж, тыс. руб.

6240000 8321000

2 Переменные затраты, тыс. руб.

3831360

4855360 3 Постоянные затраты, тыс. руб.

1847040 2731140

4 Прибыль от продаж, тыс. руб.

561600

734500 5 Маржинальный доход в составе выручки от продаж, тыс. руб.

2408640 3465640

6 Доля маржинального дохода в выручке от продаж

0,386

0,416 7 "Критическая точка" объема продаж, тыс. руб.

4785077 6565240

8 Запас финансовой прочности, тыс. руб.

1454922

1755759 9 Уровень запаса финансовой прочности в объеме продаж, %

23,316 21,100

Для расчета точки безубыточности и зоны финансовой устойчивости за отчетный год и на планируемый период необходимо рассчитать следующие показатели: прибыль от продаж, маржинальный доход в составе выручки от продаж, доля маржинального дохода в выручке от продаж.

Прибыль от продаж определяется как разница между выручкой от продаж и постоянными и переменными затратами. Для расчета этого показателя используется следующая аддитивная факторная модель: Pпр = V-(Sпост+Sпер), где

Рпр - прибыль от продаж;

V - выручка от продаж;

Sпост - постоянные затраты;

Sпер - переменные затраты.

Рассчитаем прибыль от продаж отчетного периода:

Pпр1 = 6240000 - (3831360+1847040) = 561600 тыс. руб.

Рассчитаем прибыль от продаж на планируемый период:

Pпр2 = 8321000 - (4855360+2731140) = 734500 тыс. руб.

Маржинальный доход в составе выручки от продаж рассчитывается как разница между выручкой от продаж и переменными затратами, для этого используется следующая аддитивная факторная модель: МД = V - Sпер.

Рассчитаем маржинальный доход отчетного периода:

МД1 = 6240000 - 3831360 = 2408640 тыс. руб.

Рассчитаем маржинальный доход на планируемый период:

МД2 = 8321000 - 4855360 = 3465640 тыс. руб.

Доля маржинального дохода в выручке от продаж определяется отношением маржинального дохода и выручки от продаж, для этого используется следующая кратная факторная модель: DМД = МД/V.

Рассчитаем долю маржинального дохода отчетного периода:

DМД1 = 2408640/6240000 = 0,386

Рассчитаем доля маржинального дохода на планируемый период:

DМД2 = 3465640/8321000 = 0,416

"Критическая точка" или точка безубыточности объема продаж рассчитывается по следующей кратной факторной модели: Vкр = Sпост/DМД.

Рассчитаем "критическую точку" отчетного периода:

Vкр1 = 1847040/0,386 = 4785077 тыс. руб.

Рассчитаем "критическую точку" на планируемый период:

Vкр2 = 2731140/0,416 = 6565240 тыс. руб.

Запас финансовой прочности рассчитывается как разница между объемом продаж и "критической точкой", для этого используется следующая аддитивная факторная модель: ЗФП = V - Vкр

Рассчитаем запас финансовой прочности отчетного периода:

ЗПФ1 = 6240000 - 4785077 = 1454922 тыс. руб.

Рассчитаем запас финансовой прочности на планируемый период:

ЗПФ2 = 8321000 - 6565240 = 1755759 тыс. руб.

Уровень запаса финансовой прочности в объеме продаж рассчитывается как отношение запаса финансовой прочности и выручки от продаж. Для этого используется следующая кратная факторная модель: УЗПФ = ЗПФ/V*100

Рассчитаем уровень запаса финансовой прочности отчетного периода:

УЗПФ = 1454922/6240000 = 23,316%

Рассчитаем уровень запаса финансовой прочности на планируемый период:

УЗПФ = 1755759/8321000 = 21,100%

Выводы: На основании произведенных расчетов можно сделать следующий вывод: выручка от продажи, переменные затраты, постоянные затраты, прибыль от продаж, маржинальный доход в составе выручки от продаж, доля маржинального дохода в выручке от продаж, критическая точка объема продаж и запас финансовой прочности на планируемый период по сравнению с отчетным увеличились, а уровень запаса финансовой прочности в объеме продаж уменьшился.

Следует отметить, что уровень запаса финансовой прочности в объеме продаж значительно более низкий по сравнению с нормативным (60-70%). В отчетном году он составил 23,316%, а в планируемом периоде немного меньше 21,100%. Это означает, что в отчетном периоде ООО "Агат" более устойчиво в финансовом плане, чем будет в планируемом.

Для того, чтобы покрыть свои расходы без получения прибыли предприятие должно реализовать продукцию в объеме 4785077 тыс. руб. в отчетном году и 6565240 тыс. руб. в прогнозируемом периоде.

Исходя из всего изложенного, можно сказать, что ООО "Агат" имеет потенциал для дальнейшего развития.

Анализ затрат и себестоимости продукции

Задание 9

Рассмотрев данные формы № 5 "Приложение к бухгалтерскому балансу", дайте характеристику анализируемого производственного процесса с точки зрения структуры его затрат, объясните возможные причины ее изменения в зависимости от трансформации производственной программы. Подготовку информации, необходимой для выводов, целесообразно обобщить в табл. 9. "Расходы по обычным видам деятельности в поэлементном разрезе за отчетный и прошлый годы"

Решение: Таблица 9

Расходы по обычным видам деятельности

в поэлементном разрезе за отчетный и прошлый годы

№ п/п Элемент затрат по обычным видам деятельности

За прошлый год

За отчетный год

Изменение

(+;-) тыс. руб.

% тыс. руб.

% тыс. руб.

% 1 Материальные затраты

2878150 60,16 3566212

62,70 688062 76,93

2 Затраты на оплату труда

1027800 21,48 1135680

19,97 107880 12,06

3 Отчисления на социальные нужды

259048

5,41 295277 5,19

36229 4,05 4 Амортизация

445292 9,31 506003

8,90

60711 6,79 5 Прочие затраты

173710 3,63 175228

3,08 1528 0,17

6 Итого

4784000 100 5687400

100 894400 100

Данные расходов по обычным видам деятельности в поэлементном разрезе за отчетный и прошлый год даны в форме бухгалтерской отчетности № 5 "Приложение к бухгалтерскому балансу"

Для того чтобы рассчитать процент отношения определенного элемента затрат к итогу необходимо воспользоваться следующей кратной мультипликативной факторной моделью:

Значение определенного показателя затрат в итоге затрат по обычным видам деятельности рассчитывается с помощью следующей кратной мультипликативной факторной модели: П(%) = Пэлем/Питог*100%, где

Пэлем - значение показателя затрат по обычным видам деятельности;

Питог - значение показателя итого затрат по обычным видам деятельности.

Рассчитаем сколько материальных затрат в отчетном году в общем итоге затрат по обычным видам деятельности отчетного года:

ПМ1 = 3566302/5687400*100 = 62,70%;

ПМ0 = 2878790/4784000*100 = 60,16%.

По аналогичному принципу рассчитываются значения показателей: затраты на оплату труда, отчисления на социальные нужды, амортизация, прочие затраты.

Для расчета отклонений элементов затрат по обычным видам деятельности используется следующая аддитивная факторная модель: ?П = П1-П0

Рассчитаем изменение материальных затрат:

?М = 3566212 - 2878150 = 688062 тыс. руб.

Величина материальных затрат в итоге всех затрат:

М(%) = 688062/894400*100 = 76,93%

Аналогично рассчитываются отклонения по всем остальным элементам затрат.

Выводы: На основании произведенных расчетов можно сделать вывод, что по сравнению с прошлым годом затраты по обычным видам деятельности увеличились на 894400 тыс. руб. Рассмотрим данное увеличение в разрезе затрат по элементам:

1. материальные затраты увеличились на 688062 тыс. руб. (76,93%), по данной статье зафиксировано самое большое увеличение затрат. Увеличение материальных затрат необходимо для увеличения объема выпуска продукции. Следовательно, данный показатель является положительным фактором;

2. затраты на оплату труда выросли на 107880 тыс. руб. (12,06%), что является следствием увеличения объема производства;

3. отчисления на социальные нужды выросли на 36229 тыс. руб. (4,05%). Увеличение затрат на оплату труда ведет к увеличению отчислений на социальные нужды;

4. амортизационные отчисления увеличились на 60711 тыс. руб. (6,79%). Данный показатель свидетельствует о том, что ООО "Агат" пополняло свои основные производственные фонды в отчетном году;

5. прочие затраты увеличились всего на 1518 тыс. руб. (0,17%), что является положительным фактором.

Задание 10

Охарактеризуйте динамику себестоимости проданной продукции (затрат на 1 руб. продаж). Выявите влияние на изменение данного показателя структуры проданной продукции, себестоимости отдельных ее видов и цен, используя данные, приведенные в Приложении 2 "Вспомогательные расчеты к построению алгоритмов для анализа затрат на 1 руб. продаж", и результаты дополнительно произведенных расчетов. Сформируйте систему относительных показателей, необходимых для выявления влияния указанных факторов.

Решение:

Для расчета себестоимости объема продаж отчетного года при себестоимости единицы продукции прошлого года необходимо воспользоваться следующей мультипликативной факторной моделью: Q1P0 = Q1*P0, где Q1 - количество продукции отчетного года; P0 - цена прошлого года.

Рассчитаем данный показатель:

для изделия А: Q1P0(А) = 9000*160,00 = 1440000 тыс. руб.;

для изделия В: Q1P0(В) = 4000*283,50 = 1134000 тыс. руб.;

для изделия С: Q1P0(С) = 6800*395,00 = 2686000 тыс. руб.

Для расчета стоимости продаж отчетного года по ценам прошлого года необходимо воспользоваться следующей мультипликативной факторной моделью: Q1Z0 = Q1*Z0, где Q1 - количество продукции отчетного года; Z0 - цена прошлого года.

Рассчитаем данный показатель:

для изделия А: Q1Z0(А) = 9000*200,00 = 1800000 тыс. руб.

для изделия В: Q1Z0(В) = 4000*300,00 = 1200000 тыс. руб.

для изделия С: Q1Z0(С) = 6800*400,00 = 2720000 тыс. руб.

Итого себестоимости объема продаж отчетного года при себестоимости единицы продукции прошлого года:

?Q1P0 = 1440000+1134000+268600 = 5260000 тыс. руб.

Итого стоимости продаж отчетного года по ценам прошлого года:

?Q1Z0 = 1800000+1200000+2720000 = 5720000 тыс. руб.

Результаты расчетов представлены в табл. 10.

Таблица 10

Вспомогательные расчеты к построению алгоритмов для анализа затрат на 1 руб. продаж

Показатель

Усл. обознач.

Изделие А

Изделие B

Изделие C

Итого Прошлый год

Отчетный год

Прошлый год

Отчетный год

Прошлый год

Отчетный год

Прошлый год

Отчетный год

Количество, шт.

Q 8000

9000 4000 4000

6000 6800 18000

19800 Цена, тыс. руб.

Z 200,00

210,00 300,00 407,50

400,00 400,00 Х

Х Стоимость, тыс. руб.

QZ 1600000

1890000 1200000

1630000 2400000

2720000 5200000

6240000

Себестоимость единицы продукции, тыс. руб.

P 160,00 205,00

283,50 400,75 395,00

328,00

Х Х Себестоимость продукции, тыс. руб.

QP 1280000 1845000

1134000 1603000

2370000

2230400 4784000

5678400 Себестоимость объема продаж отчетного года при себестоимости единицы прошлого года, тыс. руб.

Q1P0 Х 1440000

Х 1134000

Х 2686000 Х 5260000

Стоимость продаж отчетного года по ценам предыду-щего, тыс. руб.

Q1Z0 Х 1800000

Х 1200000

Х 2720000 Х 5720000

Показатель затрат на 1 рубль продаж изменяется под влиянием следующих факторов:

1) изменения количества проданной продукции (Q);

2) изменения себестоимости единицы отдельных видов продукции (P);

3) изменения цен на продукцию (Z).

Для расчета данного показателя воспользуемся следующей кратной мультипликативной факторной моделью: S/N = , где

S - себестоимость объема продаж отчетного года при себестоимости единицы продукции прошлого года;

N - стоимость продаж отчетного года по ценам прошлого года.

Для расчета влияния на изменение себестоимости проданной продукции (затрат на 1 руб. продаж) воспользуемся индексным методом:

1. Рассчитаем исходное отклонение: ?S/N = - = 5678400/6240000 - 4784000/5200000 = 0,91 - 0,92 = -0,01 тыс. руб.

2. Определим влияние факторов на результативный показатель:

а) изменение количества проданной продукции:

?S/N(Q) = - = 5260000/5720000 - 4784000/5200000 = 0,9196-0,92

= -0,0004 тыс. руб.

б) изменение изменения себестоимости единицы отдельных видов продукции:

?S/N(P) = - = 5678400/5720000 - 5260000/5720000 = 0,993 - 0,920

= 0,073 тыс. руб.

в) изменение цен на продукцию:

?S/N(Z) = -=5678400/6240000-5678400/5720000= 0,9 - 0,993

= -0,083 тыс. руб.

3. Рассчитаем баланс отклонений:

?S/N = ?S/N(Q) + ?S/N(P) + ?S/N(Z) = -0,0004+0,073+(-0,083) = -0,01 тыс. руб.

Исходное отклонение и баланс отклонений совпали абсолютно.

Выводы:

По сравнению с прошлым годом затраты на 1 рубль продаж снизились на 0,01 тыс. руб.

При определении степени влияния факторов на изменение себестоимости проданной продукции (затрат на 1 руб. продаж) определили, что:

1) в результате изменения количества проданной продукции данный показатель снизился на 0,0004 тыс. руб.;

2) в результате изменения себестоимости единицы отдельных видов продукции данный показатель вырос на 0,073 тыс. руб.;

3) в результате изменения цен на продукцию данный показатель снизился на 0,083 тыс. руб.

Задание 11

Определите степень влияния отдельных факторов на стоимость основных видов используемых в производстве материалов, а также резервы ее снижения. Для проведения анализа используйте информацию, предложенную в Приложении 3 "Исходные данные для анализа влияния факторов на уровень материальных затрат". Расчет представьте по каждому виду материала и каждому влияющему фактору.

Решение:

Расчет степени влияния отдельных факторов на стоимость основных видов используемых в производстве материалов производится с помощью следующей мультипликативной факторной модели: МЗ = Q*Ц, где

МЗ - стоимость отдельного вида материала, тыс. руб.;

Q - количество, т.;

Ц - цена, тыс. руб.

Для расчета данного показателя воспользуемся методом цепных подстановок.

I. Расчет степени влияния отдельных факторов на стоимость материала вида X:

1. Рассчитаем исходное отклонение:

?МЗХ = МЗX1 - МЗX0 = 1137300 - 724800 = 412500 тыс. руб.

2. Определим влияние факторов на результативный показатель:

?МЗХ(Q)=Q1Ц0 - Q0Ц0= 2230*480-1510*480 = 1070400-724800 = 345600 тыс. руб.

?МЗХ(Ц)=Q1Ц1 - Q1Ц0= 2230*510-2230*480 = 1137300-1070400 =66900 тыс. руб.

3. Рассчитаем баланс отклонений:

?МЗХ = ?МЗХ(Q)+ ?МЗХ(Ц)=345600+66900 = 412500 тыс. руб.

Исходное отклонение и баланс отклонений совпали абсолютно.

II. Расчет степени влияния отдельных факторов на стоимость материала вида Y:

1. Рассчитаем исходное отклонение:

?МЗY = МЗY1 - МЗY0 = 367200 - 313950 = 53250 тыс. руб.

2. Определим влияние факторов на результативный показатель:

?МЗY(Q)=Q1Ц0 - Q0Ц0= 1360*195-1610*195 = 265200-313950 = -48750 тыс. руб.

?МЗY(Ц)=Q1Ц1 - Q1Ц0= 1360*270-1360*195 = 367200-265200 = 102000 тыс. руб.

3. Рассчитаем баланс отклонений:

?МЗY = ?МЗY(Q)+ ?МЗY(Ц)=-48750+102000 = 53250 тыс. руб.

Исходное отклонение и баланс отклонений совпали абсолютно.

III.Расчет степени влияния отдельных факторов на стоимость материала вида Z:

1. Рассчитаем исходное отклонение:

?МЗZ = МЗZ1 - МЗZ0 = 927360 - 517800 = 409560 тыс. руб.

2. Определим влияние факторов на результативный показатель:

?МЗZ(Q)=Q1Ц0 - Q0Ц0= 1288*600-863*600 = 772800-517800 = 255000 тыс. руб.

?МЗZ(Ц)=Q1Ц1 - Q1Ц0= 1288*720-1288*600 = 927360-772800 = 154560 тыс. руб.

3. Рассчитаем баланс отклонений:

?МЗZ = ?МЗZ(Q)+ ?МЗZ(Ц)=255000+154560 = 409560 тыс. руб.

Исходное отклонение и баланс отклонений совпали абсолютно.

IV.Расчет степени влияния отдельных факторов на стоимость материала видаW

1. Рассчитаем исходное отклонение:

?МЗW = МЗW1 - МЗW0 = 1134352 - 1321600 = -187248 тыс. руб.

2. Определим влияние факторов на результативный показатель:

?МЗW(Q)=Q1Ц0 - Q0Ц0= 2287*590-2240*590 = 1349330-1321600 = 27730тыс. руб.

?МЗW(Ц)=Q1Ц1 - Q1Ц0= 2287*496-2287*590 =1134352-1349330= -214978тыс. руб.

3. Рассчитаем баланс отклонений:

?МЗW = ?МЗW(Q)+ ?МЗW(Ц)=-27730+ (-214978) = -187248 тыс. руб.

Исходное отклонение и баланс отклонений совпали абсолютно.

Выводы:

На основе произведенных расчетов можно сделать следующие выводы:

а) на увеличение стоимости израсходованного материала вида X на 412500 тыс. руб. повлияли как рост количества израсходованного материала данного вида, так и рост цены. Увеличение количества в большей степени увеличило результативный показатель.

б) стоимость израсходованного материала вида Y выросла на 53250 тыс. руб. за счет роста цены на данный вид материала. А за счет изменения количества данного вида материала произошло снижение стоимости, однако этот показатель в гораздо меньшей степени оказал влияние на результативный, и в итоге мы наблюдаем рост стоимости израсходованного материала вида Y.

в) на увеличение стоимости израсходованного материала вида Z на 409560 тыс. руб. повлияли как рост количества израсходованного материала данного вида, так и рост цены. Рост количества израсходованного материала данного вида в гораздо большей степени увеличил результативный показатель.

г) стоимость израсходованного материала вида W уменьшилась на 187248 тыс. руб. за счет уменьшения количества израсходованного материала. А за счет изменения цен на данный вид материала произошло увеличение стоимости, однако этот показатель в гораздо меньшей степени оказал влияние на результативный, и в итоге мы наблюдаем снижение стоимости израсходованного материала вида W.

Задание 12

Определите степень влияния отдельных факторов на уровень затрат по оплате труда, резерв снижения этих затрат. Укажите возможное направление анализа затрат по оплате труда при расширении использования аналитических данных бухгалтерского учета.

Решение:

Согласно информации, представленной в форме бухгалтерской отчетности № 5 "Приложение к бухгалтерскому балансу" затраты на оплату труда в отчетном году составили 1135680 тыс. руб., а в прошлом году - 1027800 тыс. руб. Затраты на оплату труда отчетного года по сравнению с прошлым годом выросли на 107880 тыс. руб.

Согласно Приложению 5 среднегодовая численность работников в отчетном году составила 27810 чел, а в прошлом году - 26640 чел. Среднегодовая численность работников в отчетном году по сравнению с прошлым годом выросла на 1170 чел.

Для расчета среднегодовой заработной платы необходимо воспользоваться следующей кратной факторной моделью: ЗПср.год = ЗП/R, где

ЗП - затраты на оплату труда, тыс. руб.;

R - среднегодовая численность работников, чел.

Рассчитаем данный показатель:

для отчетного года: ЗПср.год(1) = 1135680/27810 = 40,8371 тыс. руб.

для прошлого года: ЗПср.год(0) = 1027160/26640 = 38,5811 тыс. руб.

Изменение среднегодовой заработной платы отчетного года по сравнению с прошлым годом составило 2,2560 тыс. руб.

Показатель затрат на оплату труда изменяется под влиянием следующих факторов:

1) среднегодовая численность работников, чел. (R);

2) среднегодовая заработная плата, тыс. руб. (ЗПср.год).

Для расчета данного показателя используем следующую мультипликативную факторную модель: ЗП = R* ЗПср.год

Используем метод цепных подстановок:

1. Рассчитаем исходное отклонение:

?ЗП = ЗП1 - ЗП0 = 1135680 - 1027800 = 107880 тыс. руб.

2. Определим влияние факторов на результативный показатель:

?ЗПR=R1ЗПср.год(0)-R0ЗПср.год(0)= 27810*38,5811 - 26640*38,5811 =

=1072940,391-1027800,504 = 45139,886 тыс. руб.

?ЗПЗПср.год= R1ЗПср.год(1)-R1ЗПср.год(0)=27810*40,8371 - 27810*38,5811 =

= 1135679,751 - 1072940,391 = 62738,609 тыс. руб.

3. Рассчитаем баланс отклонений:

?ЗП = ?ЗПR + ?ЗПЗПср.год = 45139,886 + 62738,609 = 107880 тыс. руб.

Исходное отклонение и баланс отклонений совпали абсолютно.

Выводы:

На основании произведенных расчетов можно сделать вывод, что в связи с увеличением среднегодовой численности работников на 1170 чел. затраты по оплате труда увеличились на 45139,886 тыс. руб. А в связи с увеличением среднегодовой заработной платы работников на 2,256 тыс. руб., затраты по оплате труда увеличились на 62738,609 тыс. руб.

Резерв снижения затрат на оплату труда создан не был.

Анализ затрат по оплате труда при расширении использования аналитических данных бухгалтерского учета можно провести отдельно по служащим, рабочим, специалистам, ИТР.

Задание 13

Дайте оценку и произведите анализ состава, структуры и динамики доходов и расходов. Результаты расчетов обобщите в табл. 11 "Состав, структура и динамика доходов и расходов". На основании полученных данных сделайте выводы о причинах изменения превышения доходов над расходами в рассмотренных периодах.

Решение:

На основании данных, представленных в форме бухгалтерской отчетности № 2 "Отчет о прибылях и убытках" дали оценку и произвели анализ состава, структуры и динамики доходов и расходов ООО "Агат". Результаты обобщили в табл. 11.

Таблица 11

Состав, структура и динамика доходов и расходов

№ п/п Показатель

Отчетный год

Прошлый год

Изменение (+,-)

Сумма, тыс. руб.

% к итогу Сумма, тыс. руб.

% к итогу

Сумма, тыс. руб.

% 1 Выручка (нетто)

6240000 99,420 5200000

99,355

1040000 99,746 2

Проценты к получению

18513 0,295 18084

0,346

429 0,041 3 Прочие доходы

17904 0,285 15685

0,230 2219 0,213

4 Всего доходов

6276417 100 5233769

100 1042648 100

5 Себестоимость продукции

4182379

69,306 3523617 70,463

658762 63,712 6

Коммерческие расходы

587477

9,735 494943 9,898

92534 8,949 7 Управленческие расходы

908544 15,056 765440

15,307

143104 13,840 8

Проценты к уплате

203145 3,366 64520

1,290

138625 13,407 9

Прочие расходы

153070 2,537 152130

3,042

940 0,091 10 Всего расходов

6034615 100 5000650

100 1033965 100

11 Превышение доходов над расходами

241802 х 233119

х 8683 х Выводы:

Анализируя состав, структуру и динамику доходов и расходов, можно сделать следующие выводы:

Превышение доходов над расходами в отчетном периоде по сравнению с прошлым годом на 8683 тыс. руб. произошло вследствие увеличения доходов организации в отчетном году на 241802 тыс. руб., в прошлом году на 233119 тыс. руб. Доходы ООО "Агат" в отчетном и прошлом годах увеличились в основном за счет прироста выручки от продаж.

Относительно увеличения расходов можно отметить, что в отчетном году по сравнению с прошлым годом имеет место увеличение себестоимости продукции на 658762 тыс. руб., коммерческих расходов на 92534 тыс. руб., управленческих расходов на 143104 тыс. руб., процентов к уплате на 138625 тыс. руб. (данный показатель расходов значительно возрос по сравнению с прошлым годом), прочих расходов на 940 тыс. руб. Итоговая сумма расходов по сравнению с прошлым годом возросла на 1033965 тыс. руб.

Анализ финансовых результатов деятельности организации

Задание 14

Укажите наиболее полный состав показателей, характеризующих различные виды прибыли и рентабельности, а также методику их расчета и область применения.

Решение:

Показатели прибыль и уровень рентабельности являются основными показателями, характеризующими финансовые результаты деятельности предприятия.

В показателе прибыли отражаются эффективность производства, объем и качество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости. Прибыль как конечный финансовый результат деятельности любой организации представляет собой положительную разницу между общей суммой доходов и расходами на производство и реализацию продукции с учетом других хозяйственных операций.

Показатели прибыли могут быть систематизированы по определенным признакам:

1. По источникам формирования в соответствии с Налоговым кодексом РФ прибыль подразделяют на прибыль от реализации продукции, работ и услуг основной (уставной) деятельности, в рамках которой в целях повышения степени аналитичности анализа можно выделять прибыль от основной деятельности организации и прибыль от прочей деятельности организации. Прибыль от реализации продукции, работ и услуг является основным видом прибыли у организации. Ее формирование непосредственно связано с отраслевой спецификой деятельности предприятия.

Прибыль от прочей реализации представляет собой доход организации от реализации различных видов имущества, включая ценные бумаги и имущественные права. Кроме того, сюда относится прибыль от внереализационных операций. Она образуется как доход от долевого участия в других организациях в виде распределенной прибыли на сумму пая, купли-продажи иностранной валюты, доходы по заемным обязательствам, штрафы, пени и полученные неустойки.

2. По видам деятельности выделяют прибыль от производственной, инвестиционной и финансовой деятельности.

Прибыль от производственной деятельности является результатом производственно-сбытовой, основной для данной организации текущей деятельности по ее уставу.

Результат инвестиционной деятельности частично отражается в прибыли от прочей реализации в виде доходов от участия в совместной деятельности, от владения ценными бумагами и депозитными вкладами, частично от реализации имущества по окончании реализации инвестиционного проекта.

Под прибылью от финансовой деятельности понимается косвенный эффект от привлечения капитала из внешних источников на более выгодных, чем среднерыночные, условиях.

3. По составу элементов, формирующих прибыль, различают валовую прибыль, прибыль от продажи, прибыль от прочей реализации, прибыль до налогообложения, прибыль от обычной деятельности и чистую прибыль.

Валовая (маржинальная) прибыль - положительная разница между суммой выручки-нетто и себестоимостью продаж, т.е. прямыми производственными затратами.

Прибыль от продажи - сумма дохода организации за вычетом всех операционных расходов. Данному понятию отвечает понятие "прибыль от продаж" по отчету о прибылях и убытках (форма № 2).

Прибыль от прочей реализации состоит из прибыли от операционной деятельности - это положительная разница (сальдо) между суммой доходов от операционной деятельности (включая проценты к получению, доходы от участия в других организациях и прочие операционные доходы) и суммой расходов на операционную деятельность (проценты к уплате, прочие операционные расходы). А также прибыль от внереализационных операций, представляющая собой положительное сальдо внереализационных доходов ( штрафы, пени, неустойки в пользу предприятия, прибыль прошлых лет) и расходов (штрафы, пени, неустойки выплаченные предприятием, убытки прошлых лет, прочее).

Прибыль до налогообложения равняется сумме прибыли от продаж и прочей реализации.

Прибыль от обычной деятельности представляет собой разницу между величиной прибыли до налогообложения и налоговыми отчислениями из прибыли, включающими налог на прибыль.

Чистая прибыль - прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль и аналогичных платежей из нее.

4. По характеру налогообложения выделяют налогооблагаемую и не облагаемую налогом на прибыль.

5. По характеру инфляционной очистки прибыли различают реальную прибыль, которая характеризует размер номинально полученной суммы прибыли за анализируемый период, скорректированной в соответствующем порядке на индекс инфляции и номинальную, которая такой корректировки не предполагает.

6. По периоду формирования выделяют прибыль предшествующего и отчетного периодов, а также планируемую прибыль.

7. По регулярности формирования прибыль делится на регулярно формируемую и чрезвычайную прибыль.

8. По характеру использования в составе прибыли, остающейся после уплаты налогов и других обязательных платежей, выделяют капитализированную и потребленную части. Капитализированная прибыль представляет собой ту ее часть, которая направлена на финансирование прироста активов, а потребленная прибыль - ту ее часть, которая израсходована на выплату собственникам, персоналу или социальные программы организации.

Несмотря на широкие информационные возможности различных показателей экономического эффекта (прибыли), они не всегда позволяют дать объективную оценку эффективности деятельности организации. Поэтому целесообразно использовать показатели рентабельности - относительные показатели, позволяющие соизмерять полученный экономический эффект с показателями условий хозяйствования: стоимостью активов, размерами источников финансирования деятельности, суммами доходов либо расходов.

1. Показатели рентабельности активов (экономическая рентабельность) - отражают эффективность использования имущества организации, т.е. величину прибыли, приходящуюся на 1 руб., вложенный в активы организации. Для расчета рентабельности показатель эффекта соотносится со стоимостью совокупных активов организации (итог баланса к активу) или со стоимостью их отдельных элементов (внеоборотных и оборотных активов). В общем виде формула расчета данного показателя имеет вид:

?А = Pдо нал./K, где

Pдо нал. - прибыль до налогообложения;

K - средняя за период стоимость совокупных активов (внеоборотных и оборотных активов).

2. Показатели рентабельности собственного капитала (финансовая рентабельность) - отражает инвестиционную привлекательность организации, а также определяет величину прибыли, приходящейся на 1 руб., вложенный инвесторами организации. Данный показатель рассчитывается как отношение прибыли к величине собственного капитала:

?СК = PЧ/СK, где

РЧ - чистая прибыль отчетного периода;

СК - средняя за период величина собственного капитала.

3. Показатели рентабельности производства и продажи продукции - отражают результативность основной деятельности организации и показывает величину прибыли, приходящейся на 1 руб. выручки от продаж или на 1 руб. расходов на производство (продажу продукции). Основными показателями являются:

-рентабельность продаж - отражает величину прибыли, приходящейся на 1 руб. выручки от продаж. Этот показатель можно рассчитать как для всего объема продаж отчетного периода, так и по видам продукции. Формула расчета рентабельности продаж имеет вид:

?П = P/N, где Р- валовая прибыль (прибыль от продаж), N - выручка от продажи продукции.

-рентабельность расходов - отражает величину прибыли, приходящуюся на на 1 руб. произведенных расходов, т. е. отдачу расходов по основной деятельности организации. Формула расчета рентабельности расходов имеет вид:

?рас. = P/S, где S- сумма произведенных расходов по основной деятельности

Для определения значений показателей рентабельности в процентах результат умножается на сто.

Задание 15

На основании показателей отчета формы 2 "Отчет о прибылях и убытках" проанализируйте динамику прибыли организации до налогообложения и чистой прибыли. Определите факторы формирования прибыли до налогообложения и чистой прибыли. Обобщите результаты проведенных расчетов в табл. 12 "Анализ показателей прибыли и факторов, повлиявших на чистую прибыль организации". Сделайте вывод, за счет какого вида доходов в большей степени формируется прибыль, какой вид расходов занимает наибольший удельный вес, в какой степени налоги повлияли на размер чистой прибыли.

Решение:

Таблица 12

Анализ показателей прибыли и факторов,

повлиявших на чистую прибыль

№ п/п Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Отклонение (+/-), тыс. руб.

1 Валовая прибыль

1676383 2057621

381238

2 Прибыль от продаж

416000 561600 145600

3 Прибыль (убыток) по прочим операциям

-182881

-319798 -136917

4 Прибыль (убыток) до налогообложения

233119 241802 8683

5 Налог на прибыль

17119 23533 6414

6 Чистая прибыль (убыток)

216000 218269 2269

7 Изменение чистой прибыли отчетного периода за счет:

х x х 8 А) изменения прибыли до налогообложения

х x 8683 9 Б) изменения суммы налога на прибыль и других аналогичных обязательных платежей

х x 6414 Таблица 12 заполнена на основании данных формы № 2 "Отчет о прибылях и убытках".

Результативный показатель "чистая прибыль" рассчитывается с помощью следующей аддитивной факторной модели: PЧ = Pдо нал. - НP, где

PЧ - чистая прибыль;

Pдо нал. - прибыль до налогообложения;

НР - налог на прибыль.

Рассчитаем влияние отдельных факторов на результативный показатель, используя метод цепных подстановок:

1. Рассчитаем исходное отклонение:

? PЧ = PЧ(1) - PЧ(0) = 218269 - 216000 = 2269 тыс. руб.

2. Определим влияние факторов на результативный показатель:

?PЧ(?Pдо нал.) = Pдо нал.(1) - Pдо нал.(0) =241802 - 233119 = 8683 тыс. руб.

?PЧ(?Нр) = PНр(1) - PНр(0) = 23533 - 17119 = 6414 тыс. руб.

3. Рассчитаем баланс отклонений и определим совокупное влияние факторов:

? PЧ = ?PЧ(?Pдо нал.) - ?PЧ(?Нр) = 8683 - 6414 = 2269 тыс. руб.

Выводы: В отчетном периоде по сравнению с предыдущим, чистая прибыль увеличилась на 2269 тыс. руб. и составила 218269 тыс. руб. Данный факт свидетельствует об эффективной деятельности предприятия.

Увеличение налога на прибыль снизило чистую прибыль отчетного года на 6414 тыс. руб., а рост прибыли до налогообложения на 8683 тыс. руб. привело к росту чистой прибыли на данную величину.

Прибыль в большей степени формируется за счет доходов от основного вида деятельности. По прочим операциям имеет место убыток. Наибольший удельный вес в расходах занимает производственная себестоимость.

Задание 16

Проанализируйте характер изменений прибыли от продаж за отчетный период. Результаты подготовительных расчетов для построения подвижной сметы оформите в табл. 13 " Анализ факторов, повлиявших на изменение прибыли от продаж". Определите степень влияния различных факторов на изменение прибыли от продаж. Дайте оценку качества прироста прибыли. Рассчитайте резерв увеличение прибыли от продаж.

Решение: Для заполнения таблицы № 13 воспользуемся данными формы № 2 "Отчет о прибылях и убытках". Для определения значений показателей отчетного года при прошлогодних ценах и себестоимости воспользуемся расчетами задания 10 и данными таблицы № 10.

Проведем анализ характера изменения прибыли от продаж за отчетный период. Результаты подготовительных расчетов для построения гибкой сметы оформим в таблице 16.

Таблица 13

Анализ факторов, повлиявших на изменение прибыли от продаж

№ п/п Показатель

Прошлый год,

?Q0Z0,

?Q0P0 Отчетный год

при прошлогодних

ценах и себестоимости,

?Q1Z0, ?Q1P0

Отчетный

год, ?Q1Z1,

?Q1P1 1 Выручка от продаж

5200000

5720000 6240000

2 Полная себестоимость проданных товаров

4784000 6520383

5678400

3 Прибыль от продаж

416000 -800383 561600

Для расчета влияния факторов на прибыль от продаж используем метод цепных подстановок. В качестве факторов используем следующие показатели:

- изменение объема проданной продукции;

- изменение себестоимости продукции;

- изменение цен на продукцию;

- изменение структуры и ассортимента проданной продукции.

1. Рассчитаем исходное отклонение:

?PN = ?PN(1) - ?PN(0) = 561600 - 416000 = 145600 тыс. руб.

2. Определим влияние факторов на изменение прибыли от продаж:

а) Изменение прибыли от продаж в связи с ростом объема продаж.

Определим темп роста объема продаж: Тр = N1/N1,0 * 100, где

Тр(V) - темп роста объема продаж;

V1 - объем продаж отчетного года;

V1,0 - объем продаж отчетного года при прошлогодних ценах.

Тр(V) = 6240000/5720000 = 110%

Темп прироста определяется по следующей формуле: ТПР = ТР - 100%.

ТПР(V) = 110% - 100% = 10%

?PN(V) = ТПР(V) * PN(0) / 100 = 10*416000/100 = 41600 тыс. руб.

б) Изменение прибыли от продаж в связи с ростом себестоимости проданных товаров:

?PN(S) = -(S1 - S1,0) = -(5678400-6520383) = 841983 тыс. руб.

в) Изменение прибыли от продаж в связи с ростом цен на продукцию:

?PN(Ц) = V1 - V1,0 = 6240000-5720000 = 520000 тыс. руб.

г) Изменение прибыли от продаж в связи со структурными сдвигами в реализации продукции:

?PN(структ. сд.) = PN(1,0)- PN(0)* Тр/100 = -800383-416000*110/100 =

= -800383-457600 = -1257983 тыс. руб.

3. Рассчитаем баланс отклонений:

?PN = ?PN(V) + ?PN(S) - ?PN(КР) - ?PN(УР) + ?PN(Ц) - ?PN(структ. сд.) =

= 41600+841983+520000-1257983 = 145600 тыс. руб.

Исходное отклонение и баланс отклонений совпали абсолютно.

Выводы: Основываясь на произведенных расчетах можно сделать вывод, что прибыль от продаж увеличилась на 41600 тыс. руб. за счет роста объема продаж и на 841983 тыс. руб. за счет роста себестоимости проданных товаров. В результате роста цен на продукцию прибыль от продаж увеличилась на 520000 тыс. руб. Структурные сдвиги в реализации продукции понизили прибыль от продаж на 1257983 тыс. руб.

Рассчитаем резерв увеличения прибыли от продаж. Как показали расчеты, показатель "прибыль от продаж" снизился за счет структурных сдвигов в реализации продукции на 1257983 тыс. руб. За счет всех остальных факторов прибыль от продаж повысилась. Следовательно, неиспользованный резерв составляет 1257983 тыс. руб.

Задание 17

Рассчитайте исходя из показателей отчета по форме 2 "Отчет о прибылях и убытках" коэффициенты эксплуатационных затрат и рентабельности (прибыльности) производственной деятельности. Оба коэффициента дополняют друг друга, т.е. в сумме составляют единицу. Сделайте выводы на основании полученных результатов.

Решение:

Коэффициент эксплуатационных затрат рассчитывается как отношение эксплуатационных расходов (переменных затрат) к выручке от реализации:

КЭк.З = Sпер / V

а) прошлый год КЭЗ 0 =3502390 /5 200 000 = 0,6735

б) отчетный год КЭЗ 1. = 3831360 / 6 240 000= 0,6140

в) планируемый год КЭЗ 2 = 4855360 / 8321000 = 0,5835

Показатель переменных затрат приведен в справке № 2 "Переменные и постоянные расходы в составе затрат на проданную продукцию".

Рентабельность производственной деятельности определяется как отношение маржинального дохода к выручке от продаж:

?пр.деят. = МД / V

а)прошлый год ?ПД 0 = 1697610 / 5200000 = 0,3265

б) отчетный год ?ПД 1 = 2408640 / 6240000 = 0,3860

в) планируемый год ?ПД2 = 3465640 / 8321000 = 0,4165

Маржинальный доход определяется как положительная разница между выручкой от продаж и переменными затратами.

Оба коэффициента дополняют друг друга, т.е. в сумме составляют единицу:

а) прошлый год КЭЗ 0 + ?ПД 0 = 0,6735 + 0,3265 = 1

а) отчетный год КЭЗ1. + ?ПД1. = 0,6140 + 0,3860 = 1

б) планируемый год КЭЗ2. + ?ПД2. = 0,5835 + 0,4165 = 1

Выводы: Рентабельность производственной деятельности отражает величину прибыли, приходящуюся на 1 рубль выручки от продажи продукции, а коэффициент эксплуатационных затрат - величину расходов, приходящуюся на 1 рубль выручки от продажи. По расчетным данным видно что в планируемом году по сравнению с отчетным и прошлым годом рентабельность продаж увеличивается, а эксплуатационные затраты уменьшаются. Полученные расчеты свидетельствуют об улучшении производственной деятельности в планируемом периоде.

Задание 18

Определите рентабельность производственной деятельности (на основании валовой прибыли) и факторов, повлиявших на ее динамику. Укажите, как можно трансформировать алгоритм расчета данного показателя для доказательства, что именно эти факторы влияют на рентабельность. Результаты расчетов оформите в табл. 14 "Анализ рентабельности активов".

В аналитической записке к табл. 14 необходимо указать, какие результаты анализа могут быть использованы при принятии управленческих решений, направленных на повышение рентабельности производственной деятельности.

Решение:

Таблица 14

Анализ рентабельности активов

№ п/п Показатель

За предшествующий год

За отчетный год

Изменение (+,-)

1 Чистая прибыль, тыс. руб.

216000 218269 2269

2 Средняя стоимость активов, тыс. руб.

2732021,5 2488348

243673,5 3 Рентабельность активов, %.

0,0868 0,0799 -0,0069

4 Влияние на изменение рентабельности следующих факторов:

x x

x а) изменение коэффициента оборачиваемости заемного капитала

x x 0,00192 б) изменение коэффициента зависимости

x x 0,00613 в) изменение рентабельности продаж, рассчитанной на основании чистой прибыли.

x x

-0,01485 1.Определяем среднегодовую балансовую величину активов за прошлый и отчетный год по данным бухгалтерского баланса.

за прошлый год: 2488348 тыс. руб.

за отчетный год: 2732021,5 тыс. руб.

2. Рассчитываем рентабельность активов:

?a = P / A, где P - чистая прибыль, А - средняя стоимость активов

?a0 = (216000/2488348)=0,0868 или 8,68%

?a1 = (218269/2732021,5)=0,0799 или 7,99%

?? = 0,0799-0,0868 = -0,0069 или 0,69%

3. Методом расширения кратной модели преобразуем рентабельность активов в трехфакторную мультипликативную модель:

? = ?прод. * Коб. зк * Кзав.

4. Способом абсолютных разниц даем количественную оценку влияния каждого фактора на размер влияния активов:

* размер коэффициента оборачиваемости;

ЗК 0=(862000+208036+749740)/2=909888 тыс.руб.

ЗК1=(208036+351791+749740+826763)/2=1068165 тыс.руб.

Коб. зк0 =5200000/909888=5,7150

Коб. зк1 =6240000/1068165=5,8418

?Коб. зк =5,8418-5,7150=0,1268

* размер коэффициента зависимости;

Кзав0 =909888/2488348=0,3657

Кзав1 =1068165/2732021,5=0,3910

?Кзав= 0,3910-0,3657=0,0253

* размер изменения рентабельности продаж;

?прод0 =216000/5200000=0,0415

?прод1 =218269/6240000=0,0350

??прод =0,0350-0,0415=-0,0065

* влияние коэффициента оборачиваемости;

0,1268*0,3657*0,0415=0,00192 или 0,192%

* влияние коэффициента зависимости;

0,0253*5,8418*0,0415=0,00613 или 0,613%

* влияние рентабельности продаж.

-0,0065*5,8418*0,3910=-0,01485 или -1,485%

Совокупное влияние факторов (баланс отклонений):

0,192+0,613-1,485=-0,69%

Вывод. Таким образом, из произведенных расчетов видно, что рентабельность активов уменьшилась в отчетном году по сравнению с прошлым годом на 1,485%, что является отрицательным фактом. Также видим, что основное влияние на уменьшение рентабельности активов оказало уменьшение рентабельности продаж (на 1,485%). Положительное влияние оказало изменение коэффициента оборачиваемости и коэффициента зависимости, за счет влияния этих факторов рентабельность активов увеличилась на 0,613% и 0,192% соответственно.

Задание 19

Определите динамику рентабельности собственного капитала и факторов, повлиявших на нее. Оцените характер этого влияния. Обобщите результаты в табл. 15"Анализ рентабельности собственного капитала" и сделайте выводы по результатам проделанной работы.

Докажите, что рассмотренные факторы действительно влияют на рентабельность (доходность) собственного капитала. Сделайте выводы.

Решение:

Таблица 15

Анализ рентабельности собственного капитала

№ п/п Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Изменение (+,-)

1 Чистая прибыль, тыс. руб.

216000

218269 2269 2 Среднегодовая стоимость собственного капитала, тыс. руб.

1578460 1663856,5

85396,5 3 Рентабельность собственного капитала %

13,684

13,118 -0,566

Влияние факторов:

Х Х Х 4 Изменения финансового рычага

Х Х

5 Изменения коэффициента оборачиваемости заемного капитала

Х Х 6 Изменения рентабельности продаж, рассчитываемой на основании чистой прибыли.

Х Х 1. Определяем среднегодовую величину собственного капитала по данным баланса, по формуле средней арифметической за прошлый и отчетный период.

СК0 = (1495382+1661538)/2 =1578460 тыс.руб.

СК1 = (1661538+1666175)/2=1663856,5 тыс.руб.

?СК = СК1-СК0=16638565-1578460=85396,5 тыс.руб.

2. Рассчитаем рентабельность собственного капитала по формуле ?СК = P/СК.

Прошлый год: (216000/1578460)*100=13,684%

Отчетный год: (218269/1663856,5)*100=13,118%

? ?СК = 13,118%-13,684%= -0,566%

3. Рассчитаем влияние чистой прибыли и собственного капитала на рост рентабельности.

??чп = 218269/1578460-216000/1578460=0,13828-0,13684=0,00144 или 0,144%

??ск = 218269/1663856,5-218269/1578460=0,13118-0,13828= -0,00710 или 0,71%

0,144-0,710=-0,566%

Из расчетов видно, что наибольшее влияние оказало увеличение чистой прибыли. Собственный капитал оказал негативное влияние, за счет роста собственного капитала рентабельность снизилась на 0,71%.

4. Сравним темпы роста и прироста чистой прибыли и собственного капитала.

Троста ЧП =218269/216000*100=101,05%

Тприроста ЧП = 101,05-100=1,05%

Троста СК = 1663856,5/1578460*100=105,41%

Т прироста СК = 105,41-100=5,41%

Таким образом, темп прироста собственного капитала выше темпа прироста чистой прибыли.

5. Проводим моделирование кратной модели в трехфакторную мультипликативную модель.

?СК = P/СК= (ЗК/СК) * (N/ЗК) * (P/N), где

ЗК/СК - финансовый рычаг;

N/ЗК - коэффициент оборачиваемости заемного капитала;

P/N - рентабельность продаж.

6. Используя способ абсолютных разниц, рассчитаем влияние на рентабельность собственного капитала различных факторов по следующим формулам:

* значение финансового рычага;

ФР = (ЗК/СК)

ФР0=909888/1578460=0,57644

ФР1=1068165/1663856,5=0,64198

?ФР=ФР1-ФР0=0,64198-0,57644=0,06554

* значение коэффициента оборачиваемости заемного капитала;

Коб. зк0 =5200000/909888=5,71499

Коб. зк1 =6240000/1068165=5,84179

?Коб. зк =5,84179-5,71499= 0,1268

* значение рентабельности продаж;

? = P/N ?прод0 =216000/5200000=0,04154

?прод1 =218269/6240000=0,03498

??прод =0,03498-0,04154= -0,00656

* влияние финансового рычага;

0,06554*5,71499*0,04154*100=1,556%

* влияние коэффициента оборачиваемости заемного капитала;

0,64198*0,12681*0,04154*100=0,338%

* влияние рентабельности продаж;

(-0,00656)*0,64198*5,84179*100=-2,460%

* общее влияние всех факторов

1,556%+0,338%-2,46%=-0,566%

Вывод. Из расчета видно, что уменьшение рентабельности собственного капитала на 0,566 % в первую очередь произошло за счет снижения рентабельности продаж на 2,46%. Факторы, оказавшие положительное влияние - изменение финансового рычага увеличило рентабельность собственного капитала на 1,556%, а изменение коэффициента оборачиваемости собственного капитала - на 0,338% . Источники роста рентабельности стоит искать в реструктуризации, модернизации производственной деятельности организации.

Анализ финансового положения организации

Задание 20

Определите наличие собственных оборотных средств на начало и конец отчетного года, факторы, повлиявшие на его изменение. Расчеты обобщите в табл. 16 "Определение собственных оборотных средств и влияния отдельных факторов, вызвавших изменение". Оцените обеспеченность организации собственными оборотными средствами.

Таблица 20

Определение собственных оборотных средств и влияния отдельных факторов, вызвавших их изменение.

№п/п Показатель

на начало года

на конец года

Изменение

(+ -) Влияние факторов на изменение собственных оборотных средств

1 2 3 4 5 6

1 Капитал и резервы

Уставный капитал

110 110 0 0

Добавочный капитал

1445338

1447743 2405 2405

Резервный капитал

90 53 -37 -37

Нераспределенная прибыль

216000 218269 2269

2269 Итого по разделу

1661538 1666175

4637

4637 2 Долгосрочные обязательства

Займы и кредиты

208036 351791 143755

143755

3 Внеоборотные активы

Нематериальные активы

- - - - Основные средства

1113230

1124452 11222 -11222

Незавершенное строительство

25960 145567 119607

-119607

Итого по разделу

1139190 1270019

130829 -130829

Наличие собственного оборотного капитала (рассчитать)

730384

747947 17563 17563

1. Собственный оборотный капитал определяется по данным баланса, как разность между долгосрочными пассивами, долгосрочными обязательствами, доходами будущих периодов и внеоборотными активами. Так как модель собственного оборотного капитала - модель аддитивного типа, то и влияние факторов на изменение собственного капитала будет в размере изменения этих факторов. Только факторы, за счет которых собственный оборотный капитал увеличивается (капитал и резервы, долгосрочные обязательства), повлияют с тем же знаком, что и их изменения (за счет роста фактора произойдет рост собственного оборотного капитала), а факторы, за счет которых собственный оборотный капитал уменьшается (внеоборотные активы), с противоположным знаком (рост фактора ведет к уменьшению собственного оборотного капитала).

2. Посчитаем темп роста и темп прироста всех показателей.

Троста УК = 110/110*100=100%; Тприроста УК=100-100=0%

Величина уставного капитала не изменилась.

Троста ДК = (1447743/1445338)*100=100,17%

Тприроста ДК = 100,17-100 = 0,17%

Величина добавочного капитала увеличилась на 0,17%.

Тприроста РК = 53/90*100=58,89%

Тприроста РК = 58,89-100= -41,11%

Величина резервного капитала уменьшилась на 41,11%

Троста НП = 218269/216000*100 = 101,05

Тприроса = 101,05-100=1,05%

Величина нераспределенной прибыли увеличилась на 1,05%

ТростаДО = 351791/208036*100 =169,10%;

Тприроста ДО = 169,10-100 = 69,10%

Величина долгосрочных обязательств увеличилась в отчетном году по сравнению с предыдущим на 69,10%.

Троста ОС = 1124452/1113230*100 = 101,01%; Тприроста ОС = 1,01%

Величина основных средств увеличилась на 1,01%.

Троста НС = 145567/25960*100 = 560,74%; Тприроста НС = 460,74%

Незавершенное строительство выросло в отчетном году по сравнению с прошлым на 460,74%.

3. Считаем коэффициент обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами.

Коб = СОС/Оборотные активы = (490+590+640)-190/290

Коб0 = 730384/1480124=0,4935

Коб1 = 747947/1574710=0,4750

?Коб = 0,4750-0,4935= -0,0185

Коб и в прошлом и отчетном году больше нормативного значения 0,1, следовательно структура баланса может быть признана удовлетворительной, а предприятие платежеспособным.

4.Коэффициент обеспеченности материальными запасами.

Кмз = СОС/Запасы (стр. 210)

Кмз0 =730384/907559=0,8048

Кмз1 =747947/963166=0,7766

?Кмз =0,7766-0,8048= -0,0282

Коэффициент находится в пределах нормативных значений от 0,6 до 0,8. Показывает, в какой степени материальные запасы покрыты собственными источниками и не нуждаются в привлечении заемных средств.

5.Коэффициент маневренности.

Км = СОС/(490+590+640)

Км0 = 730384/1869574=0,3907

Км1 =747947/2017966=0,3706

?Км= 0,3706-0,3907 = -0,0201

Показывает, какая часть собственных средств находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать этими средствами. Оптимальное значение 0,5. В нашем случае Км меньше оптимального значения, и в то же время наблюдается снижение данного показателя.

Вывод. Собственные оборотные средства увеличились в отчетном году по сравнению с прошлым на 17563 тыс.руб. и составили 747947 тыс.руб. Увеличение этого показателя произошло в основном за счет увеличения долгосрочных займов и кредитов на 143755 тыс.руб., добавочного капитала на 2405 тыс.руб. и роста нераспределенной прибыли на 2269 тыс.руб.

Уменьшение собственного оборотного капитала произошло за счет уменьшения резервного капитала на 37 тыс.руб. А также за счет увеличения основных средств и незавершенного строительства на 130829 тыс.руб.

Коэффициент обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами и в прошлом и отчетном году больше нормативного значения 0,1, он составил 0,4935 и 0,4750 а, следовательно, структура баланса может быть признана удовлетворительной, а предприятие платежеспособным.

Коэффициент обеспеченности материальными запасами находится в пределах нормативных значений от 0,6 до 0,8. Показывает, в какой степени материальные запасы покрыты собственными источниками и не нуждаются в привлечении заемных средств.

Коэффициент маневренности показывает, какая часть собственных средств находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать этими средствами. Оптимальное значение 0,5. В нашем случае Км меньше оптимального значения, в отчетном году 0,3907, в прошлом году 0,3706, и в то же время наблюдается снижение данного показателя на 0,0201. Что говорит об ухудшении положения. Так же для оценки данного коэффициента необходимо проанализировать сферу деятельности предприятия, поскольку у фондоемких предприятий данный коэффициент может быть меньше нормативного.

Так же дальнейший анализ должен быть направлен на оценку оборачиваемости оборотных активов и улучшения эффективности их использования.

Задание 21

Исходя из данных отчета по формам №1 "Бухгалтерский баланс" и №2 "Отчет о прибылях и убытках", а также Справки №2 "Переменные и постоянные расходы в составе затрат на проданную продукцию" определите операционный, финансовый и операционно-финансовый леверидж (рычаг), экономический эффект операционного и финансового рычага. Сделайте выводы об эффективности произведенных затрат и использования заемных средств, если ссудный процент равен 16%

Решение:

Эффект операционного рычага (ЭОР) заключается в том, что любое изменение выручки от реализации приводит к более значительному изменению прибыли. ЭОР находится как отношение маржинального дохода к прибыли от продаж: ЭОР = МД/PV.

Маржинальный доход определяется как положительная разница между выручкой от продаж и переменными затратами:

МД= 6240000-3831360 = 2408640 тыс. руб.

Прибыль от продаж определяется как положительная разница между выручкой от продаж и переменными и постоянными расходами:

PV = 6240000-(3831360+1847040) = 561600 тыс. руб.

ЭОР = 2408640/561600 = 4,3 раз

Эффект операционного рычага показывает, что выручка от продаж в 4,3 раза превосходит валовую прибыль, т.е. рост объема продаж положительно повлиял на прибыль.

ЭОР также находится как отношение темпа прироста валовой прибыли к темпу прироста выручки от продаж.

Тпр(ВП) = ВП1/ВП0*100-100 = 2057621/1676383*100-100 = 22,742%

Тпр(V) = V1/V0*100-100 = 6240000/5200000*100-100 = 20%

ЭОР = 22,742%/20% = 1,137%

Эффект операционного рычага показывает, что увеличение выручки от продаж на 20% приводит к увеличению прибыли на 1,137%.

Уровень финансового рычага (ФР) характеризует изменение чистой прибыли при изменении валовой прибыли: ФР = PV/(PV-1), где 1 - проценты к уплате (значение данного показателя находится по форме №2, оно равно 203145 тыс. руб.).

ФР = 561600/(561600-203145) = 561600/358455 = 1,6 раз.

Уровень финансового рычага показывает, что валовая прибыль превосходит налогооблагаемую прибыль в 1,6 раз.

Эффект финансового рычага (ЭФР) показывает уровень финансовой устойчивости организации за счет привлечения заемного капитала и определяется как соотношение заемного капитала и собственного капитала.

ЭФР = (?э - ЦЗС/ЗК)*ЗК/СК, где

?э - экономическая рентабельность;

ЦЗС - цена заемных средств или проценты к уплате.

?э = (ЧП+ЦЗС)/СК = (218269+203145)/1666175 = 0,2529 или 25,29%

ЭФР = (0,2529 - 203145 / 1178554) * 1178554 / 1666175 =

(0,2529-0,1724)* 0,7073 = 0,0569

ЭФР является положительным, т.е. привлечение заемных средств оправдано.

Эффект операционно-финансового рычага (ЭОФР) обобщает операционный и финансовый левериджи. ЭОФР = ЭОР*ЭФР = 1,1371*0,0569 = 0,0674.

Выводы:

Эффект операционного рычага показывает, что выручка от продаж в в 4,3 раза превосходит валовую прибыль, т.е. рост объема продаж положительно повлиял на прибыль. Уровень финансового рычага показывает, что валовая прибыль превосходит налогооблагаемую прибыль в 1,6 раз.

Эффект финансового рычага имеет положительное значение 0,0569, это означает, что привлечение заемных средств оправдано.

Также из приведенных расчетов видим, что финансовый рычаг имеет положительный эффект за счет того, что рентабельность капитала выше процентной ставки ссудного капитала. (25,29%>16%)

Операционно-финансовый рычаг - это сопряженный эффект финансового и операционного рычага, определяется как произведение операционного и финансового рычага.

Между эффектом финансового и эффектом операционного рычага имеется прямая функциональная зависимость, которая проявляется в том, что рост силы операционного рычага, увеличивается эффектом финансового рычага, что в конечном итоге приводит к усилению производственному и финансовому риску.

Задание 22

Оцените эффективность использования оборотных активов и влияния произошедших изменений на финансовое положение организации.

Решение.

Таблица 21

Факторный анализ рентабельности оборотных активов (по данным ф. № 1 и № 2)

Показатель

Предшествующий год

Отчетный год

Изменение (+, -)

Алгоритм расчета

1

2 3 4 5 1. Чистая прибыль (убыток) отчетного периода, тыс. руб.

216000 218269 2269

Ф№2

2. Среднегодовые остатки оборотных активов, тыс. руб.

2488348 2732021,5

243673,5 (А к+Ан)/2

3. Средние остатки собствен-ного капитала, тыс. руб.

1578460 1663856,5

85396,5 (СКк+СКн)/2

4. Выручка (нетто) от прода-жи товаров, продукции, вы-полнения работ, оказания услуг, тыс. руб.

5200000

6240000 1040000

Ф№2 5. Рентабельность оборотных активов, %

8,68 7,99 -0,69

6. Коэффициент автономии (независимости)

0,6343 0,6090 -0,0253

К авт. = СК/А

7. Коэффициент оборачи-ваемости собственного капитала

3,2944

3,7503 0,4559 Коб. ск= N\СК

8. Рентабельность продаж, %

4,15 3,50 -0,65

?пр = P/N

9. Влияние факторов на изменение рентабельности активов - всего

В том числе:

X X а) коэффициента автономии (независимости)

X

X б) коэффициента оборачиваемости собственного капитала

X X

в) рентабельности продаж, %

Х

Х 1. Показатель рентабельности активов, это результат текущей деятельности, в котором прибыль сопоставляется с величиной активов организации, представляющих собой основной и оборотный капитал, использование которого должно приносить экономические выгоды. Рентабельность активов показывает на сколько эффективно используется имущество и определяется как отношение прибыли к среднегодовой величине активов.

2. Коэффициент автономии (независимости) указывает, насколько организация может уменьшить величину активов без нанесения ущерба интересам кредиторов. Норма коэффициента > 0,5 .

И в отчетном и прошлом году коэффициент больше 0,5, что соответствует нормативному значению, величина этого показателя изменилась незначительно.

3. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала характеризует интенсивность использования средств организации и ее деловой активности, показывает размер выручки, приходящейся на 1 рубль собственного капитала.

Показатель увеличился на 0,4559, это свидетельствует о том, что выручка на 1 рубль собственного капитала в отчетном году увеличилась в большей степени по сравнению с предыдущим годом.

4. Рентабельность продаж (? пр) - это процентное отношение суммы прибыли от продаж к выручке от продажи продукции (товаров).

Определяется по формуле: ?пр = P/N, где Р - прибыль от продаж, а N - выручка от продажи продукции (товаров).

5. В анализируемой организации рентабельность оборотных активов уменьшилась на 0,65%.

Для расчета влияния факторов на показатель рентабельности активов кратная модель преобразуется в трехфакторную мультипликативную модель, в результате следующих преобразований:

p = ?прод. * Коб. ск * Кавт.

Из трехфакторной мультипликативной модели рентабельности активов видно, что рентабельность активов прямопропорциональна изменению коэффициента автономии, оборачиваемости собственного капитала и рентабельности продаж. Для количественной оценки влияния этих факторов проводим анализ с помощью метода абсолютных разниц.

Исходное отклонение: ?p = p 1 - p 0 = (3,50*3,7503*0,6090) - (4,15*3,2944*0,6343) = 7,99-8,67= -0,68

?p (?прод)= (-0,65)*3,2944*0,6343= -1,36% - изменение рентабельности за счет влияния рентабельности продаж

?p (Коб. ск)= 0,4559*3,50*0,6343=1,01%- изменение рентабельности за счет влияния коэффициента оборачиваемости собственного капитала.

?p (Кавт)= (-0,0253)*3,7503*3,50=-0,33% - изменение за счет изменения коэффициента автономии.

Рассчитаем баланс отклонений:-1,36+1,01-0,33= -0,68%

Вывод. Таким образом, из произведенных расчетов видно, что рентабельность активов уменьшилась в отчетном году по сравнению с прошлым годом на 0,68%, что является отрицательным фактом. Также видим, что основное влияние на уменьшение рентабельности активов оказало снижение рентабельности продаж (на 1,36%). Отрицательное влияние оказало изменение коэффициента автономии, за счет влияния этого фактора рентабельность оборотных активов снизилась на 0,33%.

Задание 23

Рассчитайте коэффициенты ликвидности. Оцените их преимущества и недостатки. На основании анализа динамики коэффициентов ликвидности и соотношения (неравенства) различных групп активов, сгруппированных по степени ликвидности, и соответствующих групп пассивов дайте оценку платежеспособности и степени устойчивости финансового состояния организации. Объясните методику расчета этих показателей, сделайте выводы об устойчивости финансового положения.

Решение и выводы:

Платежеспособность - это способность предприятия своевременно и полностью рассчитываться по своим долгам. Для того чтобы проанализировать платежеспособность предприятия необходимо рассчитать следующие показатели: коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент критической (срочной) ликвидности, коэффициент текущей (общей) ликвидности, а также ликвидность баланса.

Ликвидность - это способность активов превращаться в денежные средства, необходимые для погашения обязательств предприятия.

1. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочных заемных обязательств организация может погасить в текущий момент времени за счет денежных средств. Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитывается, как отношение суммы денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к текущим краткосрочным пассивам (все данные берутся из формы № 1 "Бухгалтерский баланс"):

Кабс.ликв. = (ДС+КФВ)/КО = (стр.250+стр.260)/стр.690;

На начало отчетного периода: Кабс.ликв.(0) = (98989+155969)/749740 = 0,3

На конец отчетного периода: Кабс.ликв.(1) = (73172+59739)/826763 = 0,2

Оптимальное значение коэффициента абсолютной ликвидности не должно быть менее 0,2. В ООО "Агат" наблюдается незначительное уменьшение данного показателя к концу отчетного периода. Однако оно остается на оптимальном уровне - 0,2. Следовательно, ООО "Актив" может погасить в текущий момент времени 20% своей краткосрочной задолженности.

2. Коэффициент критической (срочной) ликвидности показывает прогнозируемую платежеспособность организации при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Коэффициент критической ликвидности рассчитывается, как отношение суммы денежных средств, краткосрочных финансовых вложений, долгосрочной и краткосрочной дебиторской задолженности к краткосрочным обязательствам:

Ккр.ликв. =(ДС+КФВ+ДДЗ+КДЗ)/ДО=(стр.250+стр.260+стр.230+стр.240+стр.270)/

стр.690;

на начало отчетного периода:

Ккр.ликв.(0) = (155969+98989+62828+254654)/749740 = 0,8

на конец отчетного периода:

Ккр.ликв.(0) = (59739+73172+94829+383677)/826763 = 0,7

Оптимальное значение данного показателя от 0,8 до 1. На начало отчетного периода данный показатель достигал нормы, но к концу периода произошло его снижение на 0,1. Низкое значение коэффициента критической ликвидности указывает на необходимость постоянной работы с дебиторами.

К концу отчетного периода ООО "Агат" способно погасить 70% краткосрочных обязательств, при условии своевременного погашения всех расчетов с дебиторами.

3. Коэффициент текущей (общей) ликвидности показывает в какой степени оборотные активы покрывают свои краткосрочные обязательства, а также характеризует платежеспособность предприятия за период, равный средней продолжительности оборота оборотных средств. Коэффициент текущей ликвидности рассчитывается как отношение оборотных активов к краткосрочным обязательствам за минусом доходов будущих периодов и резервов предстоящих расходов.

Ктек.ликв. = ОА/(КО-(ДБП+РПР) = стр.300/(690-(640+650);

На начало отчетного периода: Ктек.ликв.(0) = 2619314/(749740-53) = 3,49

На конец отчетного периода: Ктек.ликв.(1) = 2844729/(826763-48) = 3,44

Оптимальное значение текущей ликвидности должно быть не менее 2. В ООО "Агат" наблюдается незначительное уменьшение данного показателя к концу отчетного периода на 0,1. Однако оно остается на оптимальном уровне.

Коэффициент текущей ликвидности является основополагающим показателем для оценки финансовой состоятельности организации, достаточности имеющихся у нее оборотных средств, которые при необходимости могут быть использованы для погашения ее краткосрочных обязательств.

4. Ликвидность баланса. Для нахождения данного показателя необходимо сгруппировать активы по степени ликвидности, а пассивы по срочности оплаты.

Активы предприятия группируются по степени ликвидности следующим образом:

А1 - Наиболее ликвидные активы - денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (стр.250+стр. 260);

А2 - Быстрореализуемые активы - краткосрочная дебиторская задолженность (стр. 240);

А3 - Медленно реализуемые активы - статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, НДС, долгосрочную дебиторскую задолженность и прочие оборотные активы (стр.210+стр.220+стр.230+стр.270);

А4 - Трудно реализуемые активы - внеоборотные активы за вычетом статьи "Долгосрочные финансовые вложения" (стр.190-стр.140).

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:

П1 - Наиболее срочные обязательства. К ним относятся кредиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) стр. 620;

П2 - Краткосрочные пассивы - краткосрочные кредиты и займы, задолженность перед участниками по выплате доходов, прочие краткосрочные обязательства (стр. 610+стр.630+стр.660);

П3 - Долгосрочные пассивы - долгосрочные обязательства, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов (стр.590+стр.640+стр.650);

П4 - Постоянные пассивы - статьи раздела III пассива баланса "Капитал и резервы" (стр.490).

Рассчитаем данные показатели на начало и конец отчетного периода, результаты расчетов приведем в табл. 17.

Таблица 22

Группировка активов по степени ликвидности

и пассивов по срочности оплаты

Показатель

На начало года

На конец года

Показатель

На начало года

На конец года

А1 254958 132911

П1 604556 675195

А2 254654 383677

П2 145131

151520 А3 970512

1058122 П3 208089

351839 А4 1139190

1270019

П4 1661538 1666175

Баланс признается ликвидным, если одновременно выполняются следующие неравенства: А1 П1; А2 П2; A3 ПЗ; А4 ? П4.

Первые три неравенства означают необходимость соблюдения неизменного правила ликвидности - превышения активов над обязательствами.

Четвертое неравенство является "лакмусовой бумажкой" оценки ликвидности баланса; оно требует превышения или равенства П4 над А4, т.е. величина собственного капитала и других видов постоянных пассивов должна быть достаточна по стоимости или даже быть больше стоимости труднореализуемых активов. Это означает, что собственных средств должно быть достаточно не только для формирования внеоборотных активов, но и для покрытия (не менее 10%) потребности в оборотных активах.

В ООО "Агат" баланс на начало отчетного периода и на конец отчетного периода не может быть признан абсолютно ликвидным, т.к. не выполняется первое неравенство (А1 П1). Наиболее срочные обязательства превысили наиболее ликвидные активы. Однако, второе, третье и четвертое неравенства соблюдаются: т.е. быстрореализуемые и медленнореализуемые активы значительно превышают краткосрочные и долгосрочные обязательства, а собственных средств достаточно не только для формирования внеоборотных активов, но и для покрытия части потребности в оборотных активах.

Задание 24

Проанализируйте соотношение дебиторской и кредиторской задолженности, сделайте выводы.

Решение:

Значения показателей кредиторской и дебиторской задолженности находятся в форме бухгалтерской отчетности № 1 "Бухгалтерский баланс". Приведем данные показатели, а также их соотношение в табл. 23.

Таблица 23

Состав структуры и динамика дебиторской и кредиторской задолженности.

№ п/п Показатели

на начало года

на конец года

Темп роста %

Абсолютное отклонение

Относительное отклонение

тыс.руб.

удельный вес%

тыс.руб. удельный вес%

1 2 3 4

5 6

7 8 9 1 Дебиторская задолженность:

317482 100,00 478506

100,00 150,72 161024

- 1.1

Краткосрочная -всего

62828 19,79 94829

19,82 150,93 32001

0,03

1.2 в том числе: расчеты с покупателями и заказчиками

57897 18,24 76839

16,06 132,72 18942

-2,18

1.3 авансы выданные

- - - - - -

- 1.4 прочая

4931

1,56 17990 3,76

364,83 13059 2,20

1.5 долгосрочная - всего

254654

80,21 383677 80,18

150,67 129023 -0,03

2 Кредиторская задолженность

812592

100,00 1026986 100,00

126,38 214394 -

2.1 Краткосрочная всего

604556

74,40 675195 65,75

111,68 70639 -8,65

2.2 в том числе: расчеты с поставщиками и подрядчиками

464107

57,11 521760 50,80

112,42 57653 -6,31

2.3 авансы полученные

- -

- - - - - 2.4

расчеты по налогам и сборам

60501 7,45 63939

6,23

105,68 3438 -1,22

2.5 кредиты и займы

- - - - - -

- 2.6

прочая 79948

9,84 89496 8,71

111,94 9548 -1,13

2.7 Долгосрочная - всего

208036 25,60 351791

34,25 169,10 143755

8,65 2.8 займы

- -

- - - - - 1. Проведем анализ динамики и структуры дебиторской и кредиторской задолженности.

Дебиторская задолженность выросла в отчетном году по сравнению с прошлым годом на 50,72%. Большую ее часть составляет долгосрочная дебиторская задолженность- 80,18 %, причем ее значение в отчетном году возросло по сравнению с предыдущим годом на 129023 тыс.руб.

В свою очередь видно, что увеличение кредиторской задолженности составило 26,38% в отчетном году по сравнению с прошлым годом. Наибольший удельный вес занимает краткосрочная задолженность (65,75% в отчетном году). Основную ее часть составляют расчеты с поставщиками и подрядчиками - 50,80 %. Также следует отметить, что в отчетном году увеличился удельный вес долгосрочной кредиторской задолженности на 8,65% и составил 34,25% на конец периода.

2. В отчетном периоде произошло увеличение как дебиторской, так и кредиторской задолженностей на 161024 тыс. руб. и 70639 тыс. руб. соответственно. Рост дебиторской задолженности превышает рост кредиторской задолженности. Это связано с тем, что увеличилась задолженность покупателей и заказчиков перед ООО "Агат". Задолженность ООО "Агат" перед поставщиками и подрядчиками также увеличилась, но на значительно меньшую величину.

Соотношение дебиторской задолженности и кредиторской задолженности в на начало года: ДЗ / КЗ = 317482/604556=0,525

Соотношение дебиторской задолженности и кредиторской задолженности в конце года: ДЗ / КЗ =478506/675195=0,709

Изменение показателя = 0,709-0,525=0,184

Показатель меньше 1, а это характеризует состояние баланса как недостаточно ликвидного. Это также характеризует рост дебиторской задолженности над кредиторской. В ООО "Агат" преобладает экономическая зависимость перед дебиторами.

Соотношение дебиторской задолженности и кредиторской задолженности в прошлом году и отчетном году низкое. Это говорит о том, что в случае необходимости расплаты с кредиторами дебиторской задолженности не хватит, и придется вовлекать собственные средства. Но данный показатель имеет положительную динамику за счет существенного снижения долгосрочной кредиторской задолженности, что является положительным фактором для возможности восстановления ликвидности баланса в дальнейшем. Так же имеет смысл проанализировать структуру продаж, для того чтобы увеличить объемы за счет продаж в кредит и скидок с цены, что приведет так же к увеличению ликвидности баланса, за сет увеличения дебиторской задолженности.

Задание 25

На основании проанализированных относительных показателей и коэффициентов дайте комплексную оценку финансового положения предприятия.

Решение и выводы:

Рассчитаем необходимые коэффициенты для комплексной оценки финансового положения предприятия:

1. Коэффициент автономии (финансовой независимости) показывает долю средств, вложенных собственниками в имущество. Оптимальное значение коэффициента автономии 0,5 и выше.

Кавт. = СК/А = (стр.490+стр.640+стр.650)/стр.300;

Рассчитаем данный показатель:

на начало отчетного периода: Кавт.(0) = (1661538+53)/2619314 = 0,634;

на конец отчетного периода: Кавт.(1) = (1666175+48)/2844729 = 0,586;

Значение коэффициента автономии, как на начало отчетного периода, так и на конец - больше 0,5. Следовательно, риск кредиторов минимален, т.к. организация способна погасить свои обязательства, реализовав половину имущества, сформированного за счет собственных средств.

2. Коэффициент финансовой устойчивости показывает долю финансовых средств, которые предприятие может использовать длительный период времени. Оптимальное значение данного показателя 0,7 и выше.

Кфин.уст. = (СК+ДО)/А = (стр.490+стр.590+стр.640+стр.650)/стр.300;

Рассчитаем данный показатель:

на начало отчетного периода: Кфин.уст.(0) = (1661538+208036+53)/2619314 = 0,724

на конец отчетного периода: Кфин.уст.(1) = (1666175+351791+48)/2844729 = 0,709

Значение коэффициента финансовой устойчивости, как на начало отчетного периода, так и на конец равен оптимальному значению 0,7, следовательно, ООО "Агат" находится в финансово-устойчивом положении.

3. Коэффициент финансирования показывает соотношение между собственным капиталом и привлеченными заемными средствами. Оптимальное значение коэффициентов 1 и выше.

Кфин. = СК/ЗК =

= (стр.490+стр.640+стр.650)/(стр.590+стр.610+стр.620+стр.630+стр.640);

Рассчитаем данный показатель:

Кфин.(0) = (1661538+53)/(208036+145024+604556+107) = 1661591/957723 = 1,735;

Кфин.(1) =(1666175+48)/(351791+151410+675195+110) = 1666223/1178506 = 1,414;

На начало и конец отчетного периода коэффициент финансирования равен оптимальному значению, а это свидетельствует об отсутствии опасности наступления банкротства и неплатежеспособности. Однако, данный показатель в течение отчетного периода снизился на 0,321.

4. Коэффициент маневренности собственного капитала показывает долю собственного капитала, направленную на финансирование оборотных средств. Оптимальное значение коэффициента 0,5 и выше.

КМ =(СК-ВА)/СК=(стр.490+стр.640+стр.650-стр.190)/(стр.490+стр.640+стр.650);

Рассчитаем данный показатель:

КМ(0) = (1661538+53-1139190)/(1661538+53) = 522401/1661591 = 0,314;

КМ(1) = (1666175+48-1270019)/(1666175+48) = 396204/1666223 = 0,237;

Коэффициент маневренности, как на начало, так и на конец отчетного периода не достигает оптимального значения, более того в течение отчетного года он уменьшился на 0,077. Это свидетельствует о недостаточной мобильности собственных средств у организации, что отрицательно сказывается на ее финансовом состоянии.

5. Коэффициент обеспеченности собственными средствами показывает, в какой мере организация обеспечена собственными оборотными средствами, необходимыми для ее текущей деятельности. Оптимальное значение показателя 1 и выше.

КОСС = (СК-ВА)/ОА = (стр.490+стр.640+стр.650-стр.190)/стр.290;

Рассчитаем данный показатель:

КОСС(0) = (1661538+53-1139190)/1480124 = 0,353;

КОСС(1) = (1666175+48-1270019)/1574710 = 0,252;

Коэффициент обеспеченности собственными средствами, как на начало, так и на конец отчетного периода не достигает оптимального значения, более того в течение отчетного года он уменьшается на 0,101. Это свидетельствует о недостаточной обеспеченности ООО "Агат" собственными оборотными средствами, необходимыми для поддержания финансовой устойчивости предприятия.

6. Коэффициент финансовой зависимости характеризует степень зависимости организации от заемных средств. Оптимальное значение данного коэффициента должно быть равно или менее 0,5.

КФЗ = ЗК/А = (стр.590+стр.610+стр.620+стр.630+стр.640)/стр.300;

Рассчитаем данный показатель:

КФЗ(0) = (208036+145024+604556+107)/2619314 = 0,366;

КФЗ(1) = (351791+151410+675195+110)/2844729 = 0,408;

Значение данного показателя как на начало, так и на конец отчетного периода находится в пределах оптимального значения, следовательно, финансовое положение ООО "Агат" не находится в критической зависимости от заемных средств.

7. Коэффициент финансового рычага характеризует объем привлекаемых средств на 1 рубль вложенных в активы собственных средств, т.е. характеризует финансовую активность организации по привлечению заемных средств. Оптимальное значение данного показателя должно быть равно или менее 1.

КФР=ЗК/СК=

=(стр.590+стр.610+стр.620+стр.630+стр.640)/(стр.490+стр.640+стр.650);

Рассчитаем данный показатель:

КФР(0)= (208036+145024+604556+107)/(1661538+53) = 957723/1661591 = 0,576;

КФР(1)= (351791+151410+675195+110)/(1666175+48) = 1178506/1666223 = 0,707;

Значение коэффициента финансового рычага, как на начало, так и на конец отчетного периода соответствует оптимальному значению.

8. Коэффициент инвестирования показывает долю собственного капитала, участвующего в формировании внеоборотных активов. Оптимальное значение данного показателя должно быть равно или более 1.

Кинв. = СК/ВА = (стр.490+стр.640+стр.650)/стр.190;

Рассчитаем данный показатель:

Кинв.(0) = (1661538+53)/1139190 = 1,459;

Кинв.(1) = (1666175+48)/1270019 = 1,312;

Значение коэффициента инвестирования, как на начало, так и на конец отчетного периода соответствует оптимальному значению. Следовательно, в формировании внеоборотных активов участвует достаточная доля собственного капитала.

Вывод:

В задании 22 был рассмотрен показатель ликвидности баланса. При формировании комплексной оценки предприятия ООО "Агат" следует указать, что баланс ООО "Агат" не обладает абсолютной ликвидностью, т.к. не выполняется первое из неравенств. Сопоставление А1 и П1 показывает, что дефицит наиболее ликвидных активов увеличился в рассматриваемом периоде с 349598 тыс. руб. (П1-А1 на начало года или 604556 тыс. руб. - 254958 тыс. руб.) до 542284 тыс. руб. (П1-А1 на конец года или 675195 тыс. руб. - 132911тыс. руб.). Неравенство А3 ПЗ выполняется, т.е. ООО "Агат" обладает перспективной ликвидностью. Неравенство А4 ? П4 также соблюдено, что свидетельствует о наличии у ООО "Агат" собственных оборотных средств.

Почти все коэффициенты финансовой устойчивости соответствуют своим оптимальным значениям, кроме значения коэффициента маневренности и коэффициента обеспеченности собственными средствами. Первый показатель свидетельствует о недостаточной мобильности собственных средств у организации, что отрицательно сказывается на ее финансовом состоянии, а второй о недостаточной обеспеченности ООО "Агат" собственными оборотными средствами, необходимыми для поддержания финансовой устойчивости предприятия.

В целом предприятие ООО "Агат" можно назвать финансово-устойчивым.

Комплексная оценка деятельности организации

Задание 26

Используя показатели комплексной оценки деятельности организаций, рассмотренные в данной курсовой работе, дайте сравнительную рейтинговую оценку результативности деятельности конкурирующих обществ с ограниченной ответственностью "Алмаз", "Рубин" и "Агат". Информация об уровне сопоставляемых показателей в ООО "Алмаз" и "Рубин" дана в Справке № 3. Коэффициенты их значимости приведены в Справке № 4. Предварительные расчеты оформите в табл. 19. Результаты расчетов и ранжирования мест, занятых акционерными обществами, обобщите в табл. 20.

Решение:

Заполним таблицу стандартизированных показателей для комплексной оценки результатов деятельности обществ с ограниченной ответственностью.

1. Рентабельность продаж определяется как отношение прибыли от реализации продукции к выручке от реализации (без НДС).

?прод =218269/6240000=0,035

2. Рентабельность активов - это соотношение прибыли до налогообложения к среднегодовой стоимости активов предприятия.

?а=218269/2732021,5=0,080

3. Рентабельность собственного капитала исчисляется путем отношения чистой прибыли к среднегодовой стоимости собственного капитала.

?СК =218269/1663856,5=0,131%

4. Рентабельность доходов - это отношение чистой (нераспределенной) прибыли к общей величине доходов

?дох. = 218269/6276417 = 0,035;

5. Рентабельность расходов исчисляется путем отношения чистой (нераспределенной) прибыли к сумме расходов предприятия.

?рас. = 218269/6034615 = 0,036;

6. Коэффициент финансовой независимости = собственный капитал / валюта баланса.

Кфн= 1666175/2844729=0,586

Таблица 24

Подготовка стандартизированных показателей

для комплексной оценки результатов деятельности ООО

№ п/п Стандартизированный комплексный показатель

ООО Наибольшее значение показателя

"Алмаз"

"Рубин" "Агат"

А Б 1 2 3

4 1 Рентабельность продаж (?V)

0,089

0,086 0,035 0,089

2 Рентабельность активов (?А)

0,092 0,096 0,080

0,096

3 Рентабельность собственного капитала (?СК)

0,135 0,130 0,131

0,135 4 Рентабельность доходов (?Д)

0,028

0,032 0,035 0,035

5 Рентабельность расходов (?Р)

0,045 0,047 0,036

0,047

6 Коэффициент финансовой

независимости (КФн)

0,572 0,578 0,586

0,586

Для ранжирования мест предприятий используем метод расстояний. Для этого необходимо установить близость объектов анализа с объектом-эталоном по каждому из показателей. Далее необходимо определить коэффициенты по каждому показателю по формуле: (xij/xmax)2, где xij - стандартизированные комплексные показатели, xmax - эталонный (наибольший) показатель;

1) ?V(Алмаз)=(0,089/0,089)2= 1; ?V(Рубин)=(0,086/0,089)2 = (0,966)2 =0,933; ?V(Агат)=(0,035/0,089)2 = (0,393)2 =0,154;

2) ?А(Алмаз)=(0,092/0,096)2= (0,958)2 =0,918; ?А(Рубин)=(0,096/0,096)2 = 1; ?А(Агат)=(0,080/0,096)2 = (0,833)2 =0,694;

3) ?СК(Алмаз)=(0,135/0,135)2=1; ?СК(Рубин)=(0,130/0,135)2=(0,963)2 =0,927; ?СК(Агат)=(0,131/0,135)2= (0,970)2 =0,941;

4) ?Д(Алмаз)=(0,028/0,035)2= (0,800)2 =0,640; ?Д(Рубин)=(0,032/0,035)2= (0,914)2 = =0,835; ?Д(Агат)=(0,035/0,035)2 = 1;

5) ?Р(Алмаз)=(0,045/0,047)2= (0,957)2 =0,916; ?Р(Рубин)=(0,047/0,047)2 =1; ?Р(Агат)= (0,036/0,047)2 = (0,766)2 =0,587 ;

6) КФЗ(Алмаз)=(0,572/0,586)2=(0,976)2 = 0,953; КФЗ(Рубин)=(0,578/0,586)2=(0,986)2 = =0,972; КФЗ(Агат)=(0,586/0,586)2=1

На основе произведенных расчетов и Справки №4 заполним матрицу стандартизированных показтелей для комплексной оценки результатов деятельности ООО (табл. 25).

Таблица 25

Матрица стандартизированных показателей

для комплексной оценки результатов деятельности ООО

№ п/п Показатель

ООО

Коэффициент значимости показателя

"Алмаз"

"Рубин" "Агат"

А

Б 1 2 3 4 1

Рентабельность продаж

1 0,933 0,154 1,8

2 Рентабельность активов

0,918 1 0,694 1,4

3 Рентабельность собственного капитала

1 0,927 0,941 2,0

4 Рентабельность доходов

0,640 0,835 1 1,6

5 Рентабельность расходов

0,916 1 0,587 1,5

6 Коэффициент финансовой зависимости

0,953 0,972 1 1,7

7 Итого (сумма стр. 1 - 6)

5,427 5,667 4,376

х 8

Рейтинговая оценка с учетом степени значимости показателя

х 9 Ранжирование мест ООО

3 2 1 х Рейтинговую оценку с учетом коэффициента значимости рассчитаем по следующему алгоритму:

Rij =

1. С учетом показателей ООО "Алмаз"

= =9,1033 2. С учетом показателей ООО "Рубин"

= 9,4218 3. С учетом показателей ООО "Агат"

= 7,3113

Выводы:

На основании произведенных расчетов осуществим ранжирование мест обществ с ограниченной ответственностью. ООО "Алмаз" с рейтинговой оценкой 9,1033 занял первое место, ООО "Рубин" с рейтинговой оценкой 9,4218 занял второе место, ООО "Агат" с рейтинговой оценкой 7,3113 занял третье место.

Задание 27

Результаты анализа деятельности ООО "Агат" и комплексной оценки его места в конкурентной среде подытожьте в заключении.

Решение:

Подводя итоги комплексной оценки деятельности ООО "Агат", следует отметить следующее.

В отчетном периоде ООО "Агат" увеличило показатель выручки от продаж. Увеличение в отчетном году по сравнению с прошлым годом составило 1040000 тыс. руб. В основном на рост данного показателя оказало влияние увеличение среднечасовой выработки.

Следует отметить, что резервом роста объема продаж является увеличение продолжительности смены и количества дней, отработанных одним рабочим до уровня прошлого года (размер резерва составил 329680 тыс. руб.) Руководству ООО "Агат" в будущем следует избегать простоев в производственном процессе.

Анализ ресурсного потенциала ООО "Агат" также показал, что на увеличение объема продаж значительное влияние оказала стоимость материалов в себестоимости продаж. Отрицательное влияние материалоотдачи вызвано структурными сдвигами в производстве и продаже продукции и комплексным влиянием изменения цен на материалы и реализуемую продукцию.

Следует отметить, что резерв роста объема продаж в данном случае следует искать за счет внутренних возможностей, в том числе за счет снижения брака в производстве, автоматизации производственных процессов, закупке материалов по более выгодным ценам (размер резерва составил 183665 тыс. руб.).

При анализе степени влияния использования основных средств на увеличение объема продаж было выявлено, что наибольшее влияние оказало изменение продукции, приходящейся на 1 тыс.руб. стоимости активной части основных средств за 1 машино-час работы. В результате объем продаж увеличился на 981862,40 тыс.руб. Отрицательно повлиял фактор снижения продолжительности рабочего дня, что привело к снижению объема продаж в отчетном году по сравнению с предыдущим на 375913,04 тыс.руб. Руководству ООО "Агат" в будущем следует избегать внутрисменных простоев.

Использование производственных и финансовых ресурсов ООО "Агат" носит большей частью интенсивный характер.

Анализ производства и объема продаж ООО "Агат" показал, что на рост выручки в отчетном году в одинаковой степени повлияло увеличение количества выпускаемой продукции и изменения цен (рост на 520000 тыс. руб.).

В результате маркетингового исследования спроса на изделия А, В, С, Д и Е было выявлено, что изделие Е (11,22%) и В (10,87%) обладают самой высокой рентабельностью. Самая низкая рентабельность у изделия А, чуть выше у изделия С.

На основании этих данных можно сделать вывод, что ООО "Агат" целесообразнее выпускать изделия Е и В, т.к. они обладают самой высокой рентабельностью. От производства изделия А лучше отказаться вообще, а изделие С можно производить. Но для получения ООО "Агат" большего объема прибыли можно отказаться и от производства изделия С, сосредоточив внимание на выпуске более рентабельных изделий.

Уровень запаса финансовой прочности в объеме продаж оказался значительно более низкий по сравнению с нормативным (60-70%). В отчетном году он составил 23,316%, а в планируемом периоде немного меньше 21,100%. Это означает, что в отчетном периоде ООО "Агат" более устойчиво в финансовом плане, чем будет в планируемом.

Для того, чтобы покрыть свои расходы без получения прибыли руководство ООО "Агат" должно реализовать продукцию в объеме 4785077 тыс. руб. в отчетном году и 6565240 тыс. руб. в прогнозируемом периоде. Следовательно, необходимо более детально рассмотреть сложившуюся ситуацию и определить потенциал для дальнейшего развития.

Анализ затрат и себестоимости продукции показал, что в целом в ООО "Агат" зафиксировано увеличение затрат по обычным видам деятельности. Наибольшее увеличение приходится на материальные затраты (в связи с увеличением объема производства) и затраты на оплату труда (в связи с увеличением численности сотрудников). Увеличение стоимости основных видов использованных в производстве материалов и увеличение затрат на оплату труда показал, что это является следствием экстенсивного использования материальных и трудовых ресурсов.

Для снижения своих затрат руководству ООО "Агат" необходимо контролировать свои расходы, а также более интенсивно использовать имеющиеся ресурсы. Например, для более интенсивного использования имеющейся рабочей силы можно организовать систему внутреннего контроля за использованием рабочего времени. Тогда, возможно, снизится потребность ООО "Агат" в дополнительной рабочей силе, а следовательно снизятся расходы на оплату труда. В условиях роста материальных затрат, руководству ООО "Агат" следует обратить особое внимание на реализацию произведенной продукции. Если продукция не будет реализована, то образуются остатки, которые будут капитализироваться в запасах, и следовательно увеличение материальных затрат не будет оправданным. Маркетинговому отделу ООО "Агат" рекомендуется искать дополнительные рынки сбыла произведенной продукции, только таким образом можно будет достигнуть более высоких объемов продаж и избежать образование остатков на складах.

Анализ финансовых результатов деятельности ООО "Агат" показал, что в отчетном году по сравнению с предыдущим годом произошло увеличение чистой прибыли на 2269 тыс.руб. Рост данного показателя произошел за счет роста доходов от основного вида деятельности, а по прочим операциям имел место убыток.

Руководству ООО "Агат" следует контролировать и постепенно уменьшать свои затраты. Только так можно добиться более высоких объемов чистой прибыли.

Увеличение прибыли от продаж произошло за счет роста объема продаж, себестоимости проданных товаров и роста цен на продукцию, такие статьи затрат, как коммерческие и управленческие расходы, структурные сдвиги в реализации продукции привели к снижению результативного показателя. Однако, сумма, на которую снизилась прибыль от продаж все же оказалась меньше суммы на которую повысился данный показатель.

Рентабельность производственной деятельности отчетного года по сравнению с рентабельностью производственной деятельности прошлого года увеличилась, а также наблюдается рост и в планируемом году.

В рассматриваемом периоде произошло снижение показателя рентабельности продаж, что в свою очередь оказало влияние на снижение рентабельности активов.

Руководству ООО "Агат" необходимо снизить расходы и себестоимость продукции для увеличения рентабельности активов.

Показатель рентабельности собственного капитала уменьшился в первую очередь за счет снижения рентабельности продаж. Источники роста рентабельности стоит искать в реструктуризации, модернизации производственной деятельности организации.

Анализ финансового положения ООО "Агат" показал, что баланс предприятия не является абсолютно ликвидным. Однако, рассчитанные значения коэффициента абсолютной ликвидности, коэффициента критической ликвидности и коэффициента текущей ликвидности находятся на оптимальном уровне. Необходимо отметить, что в течение отчетного периода наблюдается незначительное снижение коэффициента критической ликвидности. К концу отчетного периода ООО "Агат" способно погасить только 70% своих краткосрочных обязательств при условии своевременного расчета с дебиторами. На это также указывает рост дебиторской задолженности над кредиторской. В ООО "Агат" преобладает экономическая зависимость перед дебиторами.

Чтобы избавиться от дебиторской задолженности, необходимо провести ряд мероприятий: организация бартерных сделок на основе взаимозачетов; продажа дебиторской задолженности другим организациям по более низкой стоимости (организации могут приобретать долги других организаций на большие суммы, чем они за них платят, с целью получения прибыли от операции после полной оплаты долгов); подача исковых заявлений на должников в суд и др. варианты.

Почти все коэффициенты финансовой устойчивости соответствуют своим оптимальным значениям, кроме значения коэффициента маневренности и коэффициента обеспеченности собственными средствами. Первый показатель свидетельствует о недостаточной мобильности собственных средств у организации, что отрицательно сказывается на ее финансовом состоянии, а второй о недостаточной обеспеченности ООО "Агат" собственными оборотными средствами, необходимыми для поддержания финансовой устойчивости предприятия.

Комплексная оценка ООО "Агат" в конкурентной среде показала, что среди конкурентов по показателям рентабельности данная организация стоит на последнем месте.

В целом ООО "Агат" является финансово-устойчивым предприятием. Для еще большего увеличения прибыли руководству следует обратить внимание на более интенсивное использование ресурсного потенциала ООО "Агат".

Список литературы:

1. Анализ финансовой отчетности: учебник / под ред. М.А. Вахрушиной, Н.С. Пласковой. - М.: Вузовский учебник, 2007. - 367 с.

2. Гиляровская, Л.Т. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / Л.Т. Гиляровская, Д.А. Ендовицкий, Д.В. Лысенко. - М.: Проспект, 2006. - 360 с.

3. Ефимова, О.В. Финансовый анализ / О.В. Ефимова. - М.: Бухгалтерский учет, 2002. - 528 с.

4. Ковалев, В.В. Финансовый анализ / В.В. Ковалев, О.Н. Волкова. - М.: Финансы и статистика, 2001. - 329 с.

5. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / под ред. д.э.н., проф. М.А. Вахрушиной. - М.: Вузовский учебник, 2008. - 463 с.

6. Любушин, Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / Н.П. Любушин. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005. - 448 с.

7. Савицкая, Г.В. Экономический анализ: учеб. / Г.В. Савицкая. - 8-е изд., перераб. - М.: Новое знание, 2003. - 640 с.

8. Селезнева, Н.Н. Финансовый анализ: учебное пособие / Н.Н. Селезнева, А.Ф. Ионова. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 479 с.

9. Шеремет А.Д. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / А.Д. Шеремет. - М.: ИНФРА, 2007. - 520 с.

10. Экономический анализ: учебник для вузов / под ред. Л.Т. Гиляровской. - 2-е изд., доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002 - 615 с.

Приложения

Приложение №1

Информация и дополнительные аналитические расчеты,

необходимые для определения степени влияния различных факторов

на изменение выручки от продаж

№ п/п Наимено-вание продан-ной про-дукции

Количество проданной продукции, шт.

Цены на реализован-ную продук-цию, тыс. руб.

Выруч-ка за прош-лый год, тыс. руб.

Расчетный показатель выручки за отчетный год, тыс. руб.

Выручка за отчетный год,, тыс. руб.

За прош-лый год

За отчет-ный год

За прош-лый год

За отчет-ный год

По структу-ре прош-лого и в ценах прошло-го года

По структу-ре отчетно-го и в ценах прошло-го года

1 2 3 4 5 6

7 8 9 10 1 Изделие А

8000 9000 200 210

1600000

1760000 1800000

1890000 2 Изделие В

4000 4000 300 407,5

1200000

1320000 1200000

1630000 3 Изделие С

6000 6800 400 400

2400000

2640000 2720000

2720000 4 Итого

18000 19800 Х

Х 5200000

5720000 5720000

6240000

Приложение №2

Вспомогательные расчеты к построению алгоритмов для анализа затрат на 1 руб. продаж

Показатель

Усл. обознач.

Изделие А

Изделие B

Изделие C

Итого Прошлый год

Отчетный год

Прошлый год

Отчетный год

Прошлый год

Отчетный год

Прошлый год

Отчетный год

Количество, шт.

Q 8000 9000 4000

4000 6000 6800

18000

19800 Цена, тыс. руб.

Z 200,00 210,00

300,00 407,50 400,00

400,00

Х Х Стоимость, тыс. руб.

QZ 1600000 1890000

1200000 1630000

2400000

2720000 5200000

6240000 Себестоимость единицы продукции, тыс. руб.

P 160,00 205,00

283,50

400,75 395,00 328,00

Х Х Себестоимость продукции, тыс. руб.

QP 1280000 1845000

1134000

1603000 2370000

2230400 4784000

5678400 Себестоимость объема продаж отчетного года при себестоимос-ти единицы прошлого года, тыс. руб.

Q1P0

Х 1440000 Х 1134000

Х 2686000 Х 5260000

Стоимость продаж отчетного года по ценам предыду-щего, тыс. руб.

Q1Z0

Х 1800000 Х 1200000

Х 2720000 Х 5720000

Приложение №3

Исходные данные для анализа влияния факторов

на уровень материальных затрат

№ п/п Наименование материала

Количество, т

Цена, тыс.руб.

Стоимость материала, тыс.руб.

Прошлый год

Отчетный год

Прошлый год

Отчетный год

Прошлый год

Отчетный год

1 Материал X

1510 2230 480 510

724800 1137300 2

Материал Y

1610

1360 195 270 313950

367200 3 Материал Z

863 1288 600 720

517800

927360 4 Материал W

2240 2287 590 496

1321600 1134352

Итого

Х Х Х Х 2878150

3566212 Приложение №4

Исходные данные для составления бизнес-плана

на будущий отчетный год

№ п/п Показатель

Изделие А

Изделие В

Изделие С

Изделие D

Изделие Е

Итого 1 Спрос на изделие, шт.

10000

5000 7500 8200

3000 33700 2 Цена изделия на будущий период, тыс. руб.

260 460 430 590

980 Х

3 Себестоимость ед. продукции, возможной к выпуску в следующем отчетном году, тыс. руб.

240 410 395 -

870 Х 4 Объем продаж исходя из спроса и возможности ее выпуска, который может быть включен в бизнес-план, тыс. руб.

2600000

2300000 3225000

- 2940000 11065000

5 Себестоимость объема продаж продукции, включенной в бизнес-план, тыс. руб.

2400000

2050000 2962500

- 2610000 10022500

6 Прибыль от продаж на планируемый период, тыс. руб.

200000

250000 262500 -

330000 1042500 7

Коэффициент рентабельности изделий исходя из соотношения прибыли к объему продаж

7,69

10,87 8,14 - 11,22

- 8 Отнесение продукции к определенной группе в зависимости от уровня ее рентабельности, тыс. руб.

III II III - II

- Приложение №5

Справка №1

Данные статистических и оперативных отчетов, используемые в ходе анализа ресурсного потенциала организации

(тыс.руб.)

Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Среднегодовая численность рабочих, чел.

8100

8181 Среднее количество дней, отработанных одним рабочим за год

240 241 Среднее количество отработанных человеко-дней в отчетном периоде

1994000 1971621

Продолжительность смены, ч

7,5 7,0 Количество отработанных человеко-часов в отчетном периоде

14580000 13801347

Среднегодовая численность работников, чел.

26640

27810 Коэффициент сменности

1,0 1,05 Справка №2

Переменные и постоянные расходы в составе затрат на проданную продукцию

(тыс.руб.)

Показатель

Прошлый год

Отчетный год

На планируемый период

Переменные расходы

3502390 3831360

4855360 Постоянные расходы

1281610

1847040 2731140

Справка №3

Показатели, входящие в состав комплексной рейтинговой оценки организаций, конкурирующих с ООО "Агат"

№ п/п

Показатель

ООО "Алмаз"

ООО "Рубин"

1 Рентабельность продаж

0,089 0,086 2 Рентабельность активов

0,092 0,096 3 Рентабельность собственного капитала

0,135 0,130 4 Рентабельность доходов

0,028

0,032 5 Рентабельность расходов

0,045 0,047 6 Коэффициент финансовой независимости

0,572 0,578

Справка №4

Коэффициенты значимости показателей,

участвующих в комплексной рейтинговой оценке

№ п/п Показатель комплексной оценки

Коэффициент значимости показателя

1 Рентабельность продаж

1,8 2 Рентабельность активов

1,4 3 Рентабельность собственного капитала

2,0 4

Рентабельность доходов

1,6 5 Рентабельность расходов

1,5 6 Коэффициент финансовой независимости

1,7

7

Показать полностью…
Похожие документы в приложении