Всё для Учёбы — студенческий файлообменник
1 монета
docx

Курсовая «Финансовое планирование на предприятии» по Финансам и кредиту (Черкасов А. В.)

Федеральное агентство по образованию

Всероссийский заочный финансово-экономический институт

Филиал в г. Архангельске

Кафедра финансового менеджмента

К У Р С О В А Я Р А Б О Т А

по дисциплине "Финансы организации"

на тему №7 (вариант 1.1.)

"Финансовое планирование на предприятии"

Выполнила

Специальность, курс

ФК, IV Группа

город (вечер)

№ зачетной книжки

Проверила

Архангельск

2008 СОДЕРЖАНИЕ

Введение .3

Глава I. Финансовый план как составная часть бизнес-плана.4

1.1 Сущность и содержание финансового планирования.4

1.2 Роль финансового плана в бизнес-плане6

1.3 Финансовое планирование на примере ОАО "Лукойл"9

Глава II. Методы финансового планирования.13

2.1 Назначение методов финансового планирования13

2.2 Виды и характеристика методов финансового планирования.15

Глава III. Виды финансовых планов и их роль в управлении предприятием.18

3.1 Перспективный финансовый план19

3.2 Текущий финансовый план.21

3.3 Оперативный финансовый план.22

Расчетная часть.26

Заключение47

Список литературы48

ВВЕДЕНИЕ

Знать эту тему важно для того, чтобы решать такие задачи, как разработка проектов финансовых и кредитных планов со всеми необходимыми расчетами, определять потребности в собственном оборотном капитале.

В рыночной экономике предприниматели не могут добиться стабильного успеха, если не будут четко и эффективно планировать свою деятельность, постоянно собирать и аккумулировать информацию, как о состоянии целевых рынков, положения на них конкурентов, так и о собственных перспективах и возможностях.

Цель данной курсовой работы - изучение финансового планирования предприятия, рассмотрение процесса разработки бизнес-плана, методов финансового планирования, видов финансовых планов и их роль в управлении предприятием.

Последовательно рассматривается сущность финансового плана. Дается анализ финансово плана ОАО "Лукойл", прогнозы отчетов предприятия. Поэтому её могут использовать независимые эксперты, обычные граждане, для повышения финансовой грамотности, представители органов власти, также работу в качестве пособия могут использовать студенты, обучающиеся на ФК и изучающие дисциплину "Финансы".

ГЛАВА I. ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН КАК СОСТАВНАЯ ЧЕСТЬ БИЗНЕС-ПЛАНА

1.1. Сущность и содержание финансового планирования

Лишь при планировании всех финансовых ресурсов, их источников, отношений хозяйствующего субъекта возможно эффективное управление финансами организации.

Финансовое планирование - это планирование всех доходов и направлений расходов денежных средств для обеспечения развития предприятия. Финансовое планирование осуществляется посредством составления финансовых планов разного содержания и назначения в зависимости от задач и объектов планирования.

Значение финансового планирования для хозяйствующего субъекта состоит в том, что оно:

* воплощает стратегические цели в форму конкретных финансовых показателей;

* обеспечивает финансовыми ресурсами, заложенные в производственном плане экономические пропорции развития;

* предоставляет возможности определения жизнеспособности проекта предприятия в условиях конкуренции;

* служит инструментом получения финансовой поддержки от внешних инвесторов.

Основными задачами финансового планирования на предприятии являются:

* обеспечение необходимыми финансовыми ресурсами производственной, инвестиционной и финансовой деятельности;

* определение путей эффективного вложения капитала, оценки степени рационального его использования;

* выявление внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли за счет экономного использования денежных средств;

* установление рациональных финансовых отношений с бюджетом, банками и контрагентами.

Процесс финансового планирования включает несколько этапов:

1) Анализируются финансовые показатели за предыдущий период. Для этого используют основные финансовые документы предприятия - бухгалтерский баланс, отчеты о прибылях и убытках, отчет о движении денежных средств.

2) Составляют основные прогнозные документы, такие как прогноз баланса, отчет о прибылях и убытках, движение денежных средств (движение наличности), которые относятся к перспективным финансовым планам и включаются в структуру научно-обоснованного бизнес-плана предприятия.

3) Уточняются и конкретизируются показатели прогнозных финансовых документов посредством составления текущих финансовых планов.

4) Осуществляется оперативное финансовое планирование.

5) Завершается процесс финансового планирования практическим внедрением планов и контролем за их выполнением.

Предприятие должно осуществлять планирование и контроль в двух основных экономических областях. Речь идет о прибыльности (рентабельности) его работы и финансовом положении. Поэтому план по прибыли и финансовый план являются центральными элементами внутрифирменного планирования.

Планирование источников дохода. Известно много источников фондов предприятия, включая доход от продажи продукции, инвестиции ее собственников, а также займа. Задача, прежде всего, состоит в нахождении лучшего источника для каждой потребности и именно в то время, когда возникает такая потребность.

Качественное планирование заключается в том, чтобы получать необходимые фонды не только вовремя, но и по самой низкой цене. Для этого нужно найти банк, который может их предоставить в настоящее время, соотнести источник фондов с целью, для которой они будут использоваться, сбалансировать различные источники, так как нельзя полагаться лишь на банковские займы, только на выпуск акций или поступлений с доходов. В частности, нужно правильно выбрать время: продавать акции, когда рынок акций процветает, не брать взаймы, когда учетные ставки высоки и т.д.

1.2. Роль финансового плана в бизнес-плане

Бизнес-план - это комплексный документ, отражающий основные цели и содержание стратегического планирования развития организации и обеспечивающим максимальную эффективность принимаемых решений.

Составление бизнес-плана преследует две основные цели. Он предназначен, во-первых, для внутрифирменного планирования, во-вторых, для обоснования получения денежных средств из внешнего источника, т. е получения денег под конкретный проект в виде банковских ссуд, бюджетных ассигнований, долевого участия других предприятий в осуществлении проекта. С одной стороны, бизнес-план это серьезный аналитический документ, а с другой - средство рекламы, поэтому он должен быть написан деловым языком, понятным финансистам, банкирам, партнерам по бизнесу.

Состав и структура бизнес-плана зависят от целей и задач, поставленных перед ним. Оптимальная структура бизнес-плана, наиболее широко используемая в РФ, следующая:

1. резюме

2. план маркетинга

3. план производства

4. организационный план

5. план страхования

6. правовое обоснование

7. план управления инвестициями

8. финансовый план

Объем резюме обычно составляет не более трех страниц. Именно резюме должно привлечь внимание читателя. Резюмировать нужно "что, как, почему, где и т.д.". К составлению резюме приступают после того, как бизнес-план разработан.

В организационном плане предоставляются резюме всех ключевых руководителей предприятия, приводится информация об оплате труда каждого работника.

Большое значение для решения способов привлечения капитала имеет раздел правового обоснования, который определяет и обосновывает организационно-правовую форму будущего хозяйствующего субъекта.

В плане по страхованию приводится оценка рисков будущего проекта с использованием большого набора специальных методик по оценке рисков, а также экспертных оценок специалистов. Т.о., проводится профилактика рисков и разрабатывается программа их страхования.

Финансовый план - это важнейшая часть бизнес-плана, в которой обобщены и представлены в стоимостном выражении все разделы бизнес-плана.

Финансовый план бизнес-плана включает следующие разрабатываемые документы:

* прогнозный расчет объема реализации продукции (услуг). Основная задача - дать представление о той доле рынка, которую предполагается завоевать новой продукцией. Рекомендуется составлять такой прогноз на три года вперед с разбивкой по годам. Этот раздел разрабатывается на основе показателей плана маркетинга, входящего в состав бизнес-плана.

* план доходов и расходов, который включает следующие показатели:

доходы от реализации продукции (услуг), себестоимость реализованной продукции, прибыль от реализации, общехозяйственные расходы, прибыль до уплаты налога, налоги. Разработка этого документа дает возможность выявить такие моменты в деятельности предприятия, как доходность выпуска продукции, ее рентабельность, уровень производственных и непроизводственных издержек, взаимоотношения предприятия с бюджетной системой, объем предполагаемой чистой прибыли, прибыль после уплаты налогов.

* план движения денежных средств - оценка потребности в денежных средствах для нормального функционирования предприятия, организации, проверки синхронности денежных поступлений и выплат, ликвидности предприятия.

* прогноз бухгалтерского баланса организации. Баланс активов и пассивов составляется один раз в год. Разница счетов активов и пассивов позволяет определить величину собственного капитала фирмы. Рекомендуется составлять на начало и конец первого года реализации продукции.

* план по источникам и использованию средств должен показать источники получения средств и их использование. План дает возможность определить взаимосвязь между источниками средств и оборотным капиталом предприятия.

* расчет точки достижения самоокупаемости (безубыточности). Планируя создание нового предприятия или выпуск новой продукции, необходимо знать, когда и при каких условиях начнется отдача от вложенных в проект средств. Точка самоокупаемости - это такое состояние в деятельности предприятия, когда разность между доходами и расходами равна нулю, то есть тот объем производства, при котором кривая, показывающая изменение выручки от реализации (при заданном уровне цен), пересечется с кривой, показывающей изменение себестоимости продукции. Допускается несколько вариантов такого графика, соответствующих разным уровням цен на продукцию. При этом суммарный объем продаж совпадает с суммой постоянных и переменных издержек предприятия и наступает безубыточность производства.

Необходим прогноз бухгалтерского баланса, т.к. на его основе выполняются расчеты всех показателей финансового состояния организации и дается финансовая оценка результатов запланированных в бизнес-плане действий. Балансовый план подводит итог экономической и финансовой деятельности компании и позволяет проверить прогноз прибылей (убытков) и движения наличных средств.

1.3. Финансовое планирование на примере ОАО "Лукойл"

С учетом последних планов компании, а также на основе итогов 2006 года, скорректированы прогнозы оценки финансовых и производственных показателей Лукойла.

Отчет о прибылях и убытках отражает операционную деятельность фирмы в намеченный период. С его помощью определяют размер получаемой фирмой прибыль за конкретный период времени. Цель составления отчета о прибыли в обобщенной форме представить результаты деятельности предприятия с точки зрения прибыльности. Этот материал составляется обычно из следующих разделов: выручка реализованной продукции, себестоимость реализованной продукции или услуг, операционные затраты, получение прибыли (или убытки до уплаты налогов). Во многих случаях в плане показаны, какая прибыль будет после вычета налога (таблица № 1).

Таблица 1

Прогноз отчета о прибылях и убытках

При изучении распределения (использование) выручки следует учесть, что основная ее часть направляется на возмещение затрат, включенных в полную себестоимость (издержки) реализованных товаров, продукции, работ, услуг. Другая часть направляется на уплату налогов, сборов и отчислений, которые не включены в себестоимость, но обязательны к уплате из выручки в бюджеты различных уровней (НДС, акциз и др.) Третья часть выручки представляет собой прибыль предприятия, которая после уплаты налогов находится в полном распоряжении собственника предприятия и направляется на цели, определенные исходя из стратегии развития предприятия.

Баланс представляет собой сводную таблицу, в которой отражаются источники капитала (пассив) и средства его размещения (актив). Баланс активов и пассивов необходим для того, чтобы оценить, в какие виды активов направляется денежные средства и за счет каких видов пассивов предполагается финансировать создание этих активов. В активе баланса можно выделить наиболее активную часть средств: текущие активы (счета в банке, касса и т.д.), запасы и фиксированные активы. В пассиве отражаются собственные и заемные средства предприятия, их структура и прогнозы их изменения средств на планируемый трехлетний период. В отличие о прогнозе отчета о прибыли и убытках, который показывает динамику финансовых операций предприятия, прогноз баланса отражает фиксированную, статистическую картину финансового равновесия предприятия.

Таблица 2

Прогноз баланса

Прогноз движения денежных средств - это финансовый документ, получающий в российской практике в последние годы все большее распространение. Он отражает движение денежных потоков по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. Разграничения направлений деятельности при разработке прогноза позволяют повысить результативность управления денежными потоками.

Прогноз движения денежных средств помогает финансовому менеджеру в оценке использования предприятием денежных средств и в определении их источников. В дополнение к изучению отчетной информации прогнозные данные позволяют оценить будущие потоки и, следовательно, перспективы роста предприятия и его будущие финансовые потребности. Финансирование инвестиций включается в прогноз после тщательного технико-экономического обоснования и анализа производственных и финансовых инвестиций. При планировании долгосрочных инвестиций и источников их финансирования будущие денежные потоки рассматриваются с позиции временной ценности денег на основе метода дисконтирования для получения соизмеримых результатов.

С помощью прогнозов движения денежных средств можно оценить, сколько денежных средств необходимо вложить в хозяйственную деятельность предприятия, синхронность поступления и расходование денежных средств, а значит - проверить будущую ликвидность предприятия.

Таблица 3

Прогноз отчета о движении денежных средств

Процесс начисления амортизации представляет собой, процесс перенесения стоимости амортизируемых основных фондов на стоимость производимой продукции. Начисление амортизации объектов основных средств производится линейным путем. В период с 2005 по 2012 г. амортизация основных средств ОАО "Лукойл" будет увеличиваться. Амортизация также выступает налоговым вычетом, позволяющий исключить из налогооблагаемой базы определенную часть доходов предприятия. Следовательно налог на прибыль с имается не с операционной прибыли, а с разницы операционной прибыли и амортизации.

Одной из важнейших сфер деятельности любой предпринимательской фирмы является инвестиционная деятельность. Финансовые ресурсы предприятия направляются на финансирование текущих расходов и на инвестиции. Организация может осуществлять инвестиции в различные формы, так как существует достаточно многообразие объектов инвестици: имущественные права, ценные бумаги, целевые денежные вклады, научно-техническая продукция, создаваемые и модернизируемые основные средства и т.д. Как правило, нормально функционирующее предприятие стремится к расширению и модернизации производственных мощностей. В этой связи инвестиционная деятельность в целом приводит к временному оттоку средств. Чистые денежные потоки компании в минувшем году впервые за последние годы стали отрицательными - Лукойл инвестировал более $7 млрд., в том числе направил на капвложения более $6 млрд. или более $8 на баррель добычи. С учетом заявленной амбициозной программы капвложений, мы скорректировали наши прогнозы относительно инвестиций на ближайшие годы.

ГЛАВА II. МЕТОДЫ ФИНАНСОВОГО ПЛАНИРОВАНИЯ

2.1. Назначение методов финансового планирования

В рыночной экономике хозяйствующий субъект, обладая полной самостоятельностью, сам определяет направление и величину использования прибыли, оставшейся в его распоряжении после уплаты налогов. Целью составления финансового плана становится определение возможных объёмов финансовых ресурсов, капитала и резервов на основе прогнозирования величины финансовых показателей. К последним относятся, прежде всего, собственные оборотные средства, амортизация основных средств, устойчивая кредиторская задолженность, прибыль, налоги, уплачиваемые с прибыли и т. п.

Планирование финансовых показателей осуществляется посредством определенных методов. Методы планирования - это конкретные способы и приёмы расчетов показателей. При планировании финансовых показателей могут применяться следующие методы: нормативный, расчетно-аналитический, балансовый, метод многовариантности расчетов, экономико-математическое моделирование.

Развитие и формирование, в процессе практической деятельности методов планирования происходит на основе принципов. Впервые общие принципы планирования сформулированы А. Файолем. В качестве основных требований к разработке программы действия или плана предприятия им были названы пять принципов : необходимость, единство, непрерывность, гибкость и точность , после еще добавили принцип системности, целенаправленности, комплексности , оптимальности, эффективности, научности и т.д.

Принцип необходимость планирования означает повсеместное и обязательное применение планов при выполнении любого вида трудовой деятельности. Принцип необходимости или обязательности планирования особенно важен в условии свободной рыночной отношений, поскольку его соблюдение соответствует современным экономическим требованиям рационального использования ограниченных ресурсов на всех предприятий.

Принцип единства планов предусматривает разработку общего или свободного плана социально- экономического развития предприятия. Единство плана предполагает общность экономической целей и взаимодействие различных подразделений предприятия.

Принцип непрерывности планов заключается в том, что на каждом предприятии процесс планирования, организации и управления производством, как и трудовая деятельность, являются взаимосвязанными между собой и должны осуществлять постоянно и без остатков (перерывов), т.е. на смену одному плану производства приходит без перерыва другой. Кроме того, непрерывность планирования означает постепенный переход от стратегических планов у тактическим, а от них- к оперативным, а также необходимое взаимодействие между краткосрочными и долгосрочными планами.

Принцип гибкости планов тесно связан с непрерывностью планирования и предполагает возможность корректировки установленных показателей и координации планово- экономической деятельности предприятии.

Принцип точности планов определяется многими как внутрифирменными факторами, так и внешними ее окружением и т.д.

При планирование финансовых показателей могут применятся следующие методы: нормативный, расчетно-аналитический, балансовый, метод оптимизации плановых решений, экономико-матиматическое планирование, экспериментальный, программно-целевой, инженерно-экономический, проектно- вариантный, научный и т.п. У каждого из этих методов имеется несколько преобладающих признаков, или приоритетных требований, к основному планируемому результату. Например, научный метод базируется на широком использовании глубоких знаний о предмете планирования, экспериментальный- на анализе и обобщении опытных данных (эксплуатации современных самолетов приводит к сокращении на их обслуживание) , нормативный- на применении исходных нормативов и т.д.

2.1. Виды и характеристика методов финансового планирования

В практике финансового планирования применяются следующие методы:

* экономического анализа,

* нормативный,

* балансовых расчетов,

* денежных потоков,

* метод многовариантности,

* экономико-математическое моделирование.

Метод экономического анализа позволяет определить основные закономерности, тенденции в движении натуральных и стоимостных показателей, внутренние резервы предприятия. Финансовые показатели рассчитываются на основе анализа показателей за прошлый период, индексов их развития и экспертных оценок этого развития в плановом периоде. Изучается связь финансовых показателей с производственными, коммерческими и другими показателями. Используется в основном при расчете плановых показателей объема выручки, доходов, прибыли, фондов потребления и накопления предприятия.

Сущность нормативного метода заключается в том, что на основе заранее установленных норм и технико-экономических нормативов рассчитывается потребность хозяйствующего субъекта в финансовых ресурсах и их источниках. Такими нормативами являются ставки налогов и сборов, нормы амортизационных отчислений и др. существуют также нормативы хозяйствующего субъекта - это нормативы, разрабатываемые непосредственно на предприятии и используемые им для регулирования производственно-хозяйственной деятельности, контроля за использованием финансовых ресурсов, других целей по эффективному вложению капитала.

Норматив - относительный показатель степени использование средств производства при современной технике и технологии, прогрессивной организации труда и высокой квалификации персонала.

Нормативами являются ставки налогов, ставки тарифных взносов и сборов, нормы амортизационных отчислений, нормативы потребности в оборотных средствах и др. В финансовом планировании применяется целая система норм и нормативов, которая включает: федеральные нормативы; республиканские (краевые, областные, автономных образований) нормативы; местные нормативы; отраслевые нормативы; нормативы хозяйствующего субъекта.

Использование метода балансовых расчетов для определения будущей потребности в финансовых средствах основывается на прогнозе поступления средств и затрат по основным статьям баланса на определенную дату в перспективе.

Сущность балансового метода планирования финансовых показателей заключается в том, что путем построения балансов достигается увязка имеющихся в наличии финансовых ресурсов и фактической потребности в них. Балансовый метод применяется, прежде всего, при планировании распределения прибыли и других финансовых ресурсов, планировании потребности поступлений средств в финансовые фонды - фонд накопления, фонд социального развития и др. Балансовая увязка по финансовым фондам имеет вид:

Он+П = Р+Ок

Где: Он - остаток средств фонда на начало планового периода, руб.;

П - поступление средств в фонд, руб.;

Р - расходование средств фонда, руб.;

Ок - остаток средств фонда на конец планового периода, руб.

Метод денежных потоков носит универсальный характер при составлении финансовых планов и служит инструментом для прогнозирования размеров и сроков поступления необходимых финансовых ресурсов. Теория прогноза денежных потоков основывается на ожидаемых поступлениях средств на определенную дату и бюджетирования всех издержек и расходов. Этот метод даст более объемную информацию, чем метод балансовой сметы.

Метод многовариантности расчетов состоит в разработке альтернативных вариантов плановых расчетов, с тем, чтобы выбрать из них оптимальный, при этом критерии выбора могут задаваться различные. В качестве критериев выбора вариантов показателей для последующего включения их в финансовый план могут быть использованы: минимум приведенных затрат, максимум приведенной прибыли, минимум текущих затрат, максимум прибыли на рубль вложенного капитала, минимум времени на оборот капитала, максимум дохода на рубль вложенного капитала.

Методы экономико-математического моделирования позволяют количественно выразить тесноту взаимосвязи между финансовыми показателями и основными факторами, их определяющими. Они используются при прогнозировании финансовых показателей на срок не менее пяти лет.

При использовании экономико-математических моделей в финансовом планировании приоритетное значение имеет определение периода исследования: его следует выбирать с учетом однородности исходных данных. Рекомендуется использовать для перспективного планирования среднегодовые значения финансовых показателей за прошедшие три - пять лет, а для годового планирования - среднеквартальные данные за один - два года.

При значительных изменениях условий работы предприятия в плановом периоде в значения показателей, определенных на базе экономико-математических моделей, вносят необходимые коррективы.

Экономико-математическое моделирование позволяет перейти от средних величин к многовариантным расчетам финансовых показателей.

Объекты финансового планирования: выручка от реализации продукции, услуг и прибыль, амортизационные отчисления, объем оборотных активов и их прирост, ресурсы в капитальном строительстве, платежи в бюджет, взносы во внебюджетные фонды.

ГЛАВА III. ВИДЫ ФИНАНСОВЫХ ПЛАНОВ И ИХ РОЛЬ В УПРАВЛЕНИИ ПРЕДПРИЯТИЕМ

Существует три вида финансового планирования: перспективное (стратегическое) планирование, текущее планирование (бюджетирование), оперативное планирование.

Каждому из этих видов финансового планирования соответствует определенные формы представления его результатов (см. таблицу №4 )

Таблица 4

Виды финансового планирования и формы представления его результатов

Виды финансового планирования

Форма представления результатов планирования

Период планирования

Перспективная (стратегическая) финансовая деятельность

Общая финансовая стратегия и финансовая политика по отдельным аспектам финансовой деятельности

3-5 лет Текущее планирование финансовой деятельности

Финансовые планы по отдельным аспектам финансовой деятельности

1 год

Оперативное планирование финансовой деятельности

Бюджеты Месяц, квартал

Все три виды финансового планирования находятся во взаимосвязи и осуществляются в определенной последовательности. Первоначальным этапом финансового планирования является перспективный план, который определяет задачи текущего планирования. В свою очередь, текущее планирование финансовой деятельности создает основу для эффективного оперативного планирования.

3.1. Перспективное финансовое планирование

Перспективный финансовое планирование определяет важнейшие показатели, пропорции и темп расширенного воспроизводства, оно является главной формой реализации целей фирмы.

Перспективное планирование включает разработку финансовой стратегии предприятия и прогнозирование финансовой деятельности. Разработка финансовой стратегии представляет собой особую область финансового планирования, так как, является составной частью общей стратегии экономического развития фирмы, она должна согласовываться с целями и направлениями, сформулированными общей стратегией. Вместе с тем финансовая стратегия сама оказывает значительное влияние на формирование общей стратегии экономического развития фирмы. В целом финансовая стратегия представляет собой определение долгосрочных целей финансовой деятельности фирмы и выбор наиболее эффективных способов и путей их достижения.

Достаточно важное внимание в процессе формирования финансовой стратегии отводится анализу факторов внешней среды путем изучения экономико-правовых условий финансовой деятельности фирмы, кроме этого, особое внимание отводится учету фактов риска.

Заключительным этапом разработки финансовой стратегии фирмы является оценка эффективности разработанной стратегии, которая осуществляется по нескольким параметрам.

Во-первых, оценивается, насколько разработанная финансовая стратегия согласовывается с общей стратегией фирмы, путем выявления степени согласованности целей, направлений и этапов реализации этих стратегий.

Во-вторых, оценивается согласованность финансовой стратегии фирмы с прогнозируемыми изменениями во внешней предпринимательской среде.

В-третьих, оценивается реализуемость разработанной финансовой стратегии, т.е. рассматриваются возможности фирмы в формировании собственных и привлечении внешних финансовых ресурсов.

Базируясь на полных результатах компании ОАО "Лукойл" за 2006 год, а также с учетом прогнозов менеджмента относительно развития новых проектов в добыче можно скорректировать прогноз основных показателей Лукойла в 2007-2009 гг (таблица №5).

Таблица 5

Изменение финансовых прогнозов Лукойла

2007 2008 2009

старый новый

старый

новый старый

новый Выручка

64015 64410 0,6%

66025

66619 0,6% 64 099

64 616 0,8%

*EBITDA 11685 11304

-3,3%

12849 12470 -3,0%

12431 12175 -2,1%

Прибыль 7669

7076

-7,7% 8127 7804

-4,0% 7597 7448

-2,0% Маржа

18,3%

17,5% -0,7 19,4%

18,7% -0,7 19,4%

18,8% -0,6 *EBITDA (Earnings Before Interest, Tax, Depreciation and Amortization) - это доход до уплаты налога на прибыль, процентов и амортизации.

Как видно из приведенной выше таблицы прежние оценки по компании были снижены, прежде всего, с точки зрения рентабельности - ожидается, что укрепление курса рубля и налоговый режим негативно повлияют на маржу "Лукойла", однако частично негативный эффект компании удастся устранить за счет работы по контролю за издержками (операционные расходы, транспорт, коммерческие и административные издержки).

3.2. Текущее финансовое планирование

Составной частью перспективного плана является текущее финансовое планирование, которое представляет конкретизацию его показателей. Для текущего планирования применяются формы: план доходов и расходов по операционной и инвестиционной деятельности, план поступления и расходования денежных средств, балансовый план. Основной целью построения этих документов является оценка финансового положения фирмы на конец планируемого периода. Текущий финансовый план составляется на период, равный одному году, с разбивкой по кварталам, так как такая периодизация соответствует законодательным требованием к отчетности. Текущий финансовый план предпринимательской фирмы разрабатывается на основе данных, которые характеризуют:

- финансовую стратегию фирмы,

- результат финансового анализа за предшествующий период,

- планируемые объекты производства и реализации продукции, а также других экономические показатели операционной деятельности фирмы,

- система разработанных на фирме норм и нормативов затрат отдельных ресурсов,

- действующую систему налогообложения и т.д.

Для составления финансового документов в процессе осуществления текущего финансового планирования важно правильно определить объем будущих продаж. Это необходимо для организации производственного процесса, эффективного распределения средств.

На основе данных по прогнозу объема продаж рассчитывается необходимое количество материальных и трудовых ресурсов, а также определяются и другие составные затраты на производство. С использованием полученных данных разрабатывается плановый отчет о прибылях и убытках, с помощью которого определяется величина получаемой прибыли в предстоящем периоде, после план движения денежных средств и план баланса.

Заключительным документом текущего годового финансового плана является плановый баланс активов и пассивов. Он служит хорошей проверкой плана прибыли и убытков и движения наличных средств. В отличие от бухгалтерского баланса прогноз баланса может быть составлен не только для организации в целом, но и для отдельного вида бизнеса, структурного подразделения (самостоятельного юридического лица или филиала), инвестиционного проекта.

В целом же процесс текущего финансового планирования осуществляется на фирме в тесной связи с процессом планирования его операционной деятельности.

3.3. Оперативное финансовое планирование

В целях контроля за поступлением фактической выручки на расчетный счет и расходованием наличных финансовых ресурсов предприятию необходимо оперативное планирование, которое дополняет текущее. Это связано с тем, что финансирование плановых мероприятий должно осуществляться за счет заработанных предприятием средств, что требует эффективного контроля за формированием и использованием финансовых ресурсов.

В определенном смысле оперативные финансовые решения даются легче, чем перспективные и текущие, однако это не означает, что они менее важны. В рамках оперативного финансового планирования решаются задачи:

1) Конкретизация установленного задания. Это задача проявляется как, уточнение движения финансовых ресурсов в пределах короткого промежутка времени, чтобы сбалансировать доходы и расходы, обеспечит платежеспособность организации, установить персональную ответственность руководителей структурных подразделений за выполнение показателей. Лишь в очень редких случаях прогноз не нуждается в корректировке уже через несколько месяцев после начала года.

2) Контроль (мониторинг) исполнения бюджета самими центрами финансовой ответственности. Чем выше степень оперативного контроля, тем он действеннее. Учет и контроль затрат должен быть максимально приближены к месту и времени их возникновения.

3) Увязка финансовых показателей с движением материальных ценностей и с системой материального стимулирования. Определение оптимального объема товарно-материальных запасов (сырья, материалов) вызвано не только потребностью их финансирования, но и их особым воздействием на финансовую деятельность компании.

4) Эффективное управление оборотными капиталом и кредиторской задолженностью. Оборотные активы нередко в несколько раз превышают основные, поэтому с их управлением связаны большие резервы повышения эффективности производственно-хозяйственной деятельности. к основным направлениям оперативного управления оборотными активами относятся:

- обеспечение ликвидности организации

- сведения к минимуму расходов на финансирования

- обеспечение соблюдения графика производства

- обеспечения сбыта.

Оперативное финансовое планирование включает составление и исполнение платежного календаря, кассового плана и расчет потребности в краткосрочном кредите.

В целях оперативного контроля денежных средств разрабатывается более детальный прогноз - платежный календарь, на предстоящий месяц (квартал) с разбивкой по декадам или дням.

В процессе составления платежного календаря решаются следующие задачи:

1) организация учета временной стыковки денежных поступлений и предстоящих расходов предприятия;

2) формирование информационной базы о движении денежных потоков и оттоков;

3) ежедневный учет изменений в информационной базе;

4) анализ неплатежей (по суммам и источникам возникновения) и организация конкретных мероприятий по их преодолению;

5) расчет потребности в краткосрочном кредите в случаях временной "нестыковки" денежных поступлений и обязательств и оперативное приобретение заемных средств;

6) расчет (по суммам и срокам) временно свободных денежных средств фирмы;

7) анализ финансового рынка с позиции наиболее надежного и выгодного размещения временно свободных денежных средств фирмы.

Информационной базой платежного календаря служат: план реализации продукции, смета затрат на производство, план капитальных вложений, выписки по счетам предприятия и приложения к ним, договора, внутренние приказы, график выплаты заработной платы, счета-фактуры, установленные сроки платежей для финансовых обязательств.

Превышение планируемых расходов над ожидаемыми поступлениями означает недостаточность собственных возможностей для их покрытия и может являться признаком ухудшения финансового состояния.

Если имеется излишек денежных средств . то это в определенной степени говорит о финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. Для получения дополнительной прибыли эти денежные средства могут быть инвестированы в краткосрочные ценные бумаги.

Кроме платежного календаря на предприятии должен составляться кассовый план - план оборота наличных денежных средств, отражающий поступление и выплаты наличных денег через кассу. Кассовый план необходим для контроля за поступлением и расходованием наличных средств. Исходные данные для составления кассового плана: предполагаемые выплаты по фонду заработной платы и фонду потребления в части денежных средств, информация о продаже материальных ресурсов или продукции работникам, сведения о командировочных расходах, сведения о прочих поступлениях и выплатах наличными деньгами.

Кассовый план необходим фирме для того, чтобы по возможности более точно представлять размер обязательств перед работниками по заработной плате. Банку также необходим его кассовый план, чтобы составить сводный кассовый план на обслуживание своих клиентов в установленные сроки.

Использование рассмотренных систем и методов финансового планирования позволяет обеспечить целенаправленность финансовой деятельности предпринимательской фирмы и повысить ее эффективность.

РАСЧЕТНАЯ ЧАСТЬ

Таблица 1

Смета I затрат на производство продукции общества с ограниченной ответственностью, тыс. руб.

N Вариант сметы

строки Статья затрат

Вариант I

всего

в т.ч. на

на год IY квартал

1 2

3 1 Материальные затраты (за вычетом возвратных отходов)

36540 9135 2 Затраты на оплату труда

17608 4402 3 Амортизация основных фондов *

1910

478 4 Прочие расходы - всего*

6253 1563 в том числе:

4.1. а) уплата процентов за краткосрочный кредит

430 110

4.2. б) налоги, включаемые в себестоимость*

5567 1392 в том числе:

4.2.1. социальный налог (26%)*

4578

1145 4.2.2. прочие налоги

989 247 4.3. в) арендные платежи и другие расходы

256 60 5 Итого затрат на производство*

62311

15578 6 Списано на непроизводственные счета

10238 2560 7 Затраты на валовую продукцию *

52073 13018 8 Изменение остатков незавершенного производства*

342 86

9 Изменение остатков по расходам будущих периодов

-12 -3 10 Производственная себестоимость товарной продукции *

51743 12936 11

Внепроизводственные (коммерческие расходы)

5261 1315 12 Полная себестоимость товарной продукции *

57004 14251 13

Товарная продукция в отпускных ценах (без НДС и акцизов)

85200

21550 14 Прибыль на выпуск товарной продукции*

28196 7049 15 Затраты на 1 рубль товарной продукции

0,67 0,66

Таблица 2

Данные к расчету амортизационных отчислений на основные производственные фонды

1 кв П кв

Ш кв. IY кв.

Плановый ввод в действие основных фондов, тыс.руб.

4100 3600

Плановое выбытие основных фондов, тыс.руб.

6360 1070

К смете I

Стоимость основных фондов, на которые начисляется амортизация на начало года, - 15530 тыс. руб.

Среднегодовая стоимость полностью амортизированного оборудования (в действующих ценах) - 1030 тыс.руб. Средневзвешенная норма амортизационных отчислений: для варианта 1.1. - 13,5.

Таблица 3

Расчет плановой суммы амортизационных отчислений и ее распределение

N стр

Показатель

Сумма, тыс.руб.

1 2 3 1 Стоимость амортизируемых основных производственных фондов на начало года

15530

2 Среднегодовая стоимость вводимых основных фондов

3717 3 Среднегодовая стоимость выбывающих основных производственных фондов

4067 4 Среднегодовая стоимость полностью амортизированного оборудования ( в действующих ценах)

1030

5 Среднегодовая стоимость амортизируемых основных фондов ( в действующих ценах) - всего

14150 6 Средняя норма амортизации

13,5 7 Сумма амортизационных отчислений - всего

1910

8 Использование амортизационных отчислений на вложения во внеоборотные активы

1910 Расчет таблицы 3:

1) Стоимость амортизируемых основных производственных фондов на начало года дана по условию: Сн=15530 т.р.

2) Среднегодовая стоимость вводимых основных фондов рассчитывается исходя из данных по плановому вводу в действие основных фондов: Cвв=(4100/12)*10+(3600/12)*1=3717 т.р.

3) Среднегодовая стоимость выбывающих основных производственных фондов рассчитывается исходя из данных по плановому выбытию основных фондов: Свыб=(6360/12)*7+(1070/12)*4=4067 т.р.

4) Среднегодовая стоимость полностью амортизированного оборудования дана по условию: Сп=1030 т.р.

5) Среднегодовая стоимость амортизируемых основных фондов рассчитывается как стоимость основных фондов на н.г. + среднегодовая стоимость вводимых основных фондов - среднегодовая стоимость выбывающих основных фондов - среднегодовая стоимость полностью амортизируемого оборудования: Сгод=15530+3717-4067-1030=14150 т.р.

6) Сумма амортизационных отчислений высчитывается как среднегодовая стоимость амортизированных основных фондов, умноженная на средневзвешенную норму амортизационных отчислений (данных по условию): Агод=14150*0,135=1910 т.р.

Расчет таблицы 1:

Всего на год:

1) Амортизация основных фондов: см. Таб.3 (стр.7)

2) Единый социальный налог (26%)= Затраты на оплату труда * 0,26: стр.4.2.1.= стр.2*0,26=4578

3) Налоги, включаемые в себестоимость = ЕСН + прочие налоги: стр.4.2.=стр.4.2.1.+стр.4.2.2.=5567

4) Прочие расходы (всего) = уплата % за краткосрочный кредит + налоги, включаемые в с/с + арендные платежи и другие расходы: стр.4=стр.4.1.+стр.4.2.+стр.4.3.=6253

5) Итого затрат на производство = материальные затраты (за вычетом возвр.отходов) + затраты на оплату труда + амортизация основных фондов + прочие расходы: стр.5=стр.1+стр.2+стр.3+стр.4=62311

6) Затраты на валовую продукцию = итого затраты на производство - списано на непроизводственные счета: стр.7=стр.5-стр.6=52073

7) Изменение остатков незавершенного производства: стр.8 = см.Таб. (стр.)

8) Производственная с/с товарной продукции = затраты на валовую продукцию - изменение остатков незавершенного производства - изменение будущих периодов: стр.10=стр.7-стр.8-стр.9=51743

9) Полная с/с товарной продукции = производственная с/стоварной продукции + внепроизводственные расходы: стр.12=стр.10+стр.11=57004

10) Прибыль на выпуск товарной продукции = товарная продукция в отпускных ценах (без НДС, акцизов) - полная с/с товарной продукции: стр.14=стр.13-стр.12=28196

11) Затраты на 1 рубль товарной продукции = полнгая с/с товарной продукции / товарная продукция в отпускных ценах (без НДС, акцизов: стр.15=стр.12/стр.13=0,67

В т.ч. на IV квартал:

Рассчитывается: показатели всего за год*0,25.

Таблица 4

Данные к расчету объема реализации и прибыли

N строки

Показатель

Вариант сметы

1.1. 1 2

3 1

Фактические остатки нереализованной продукции на начало года:

1.1. а) в ценах базисного года без НДС и акцизов

2500 1.2. б) по производственной себестоимости

1950

2 Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года:

2.1. а) в днях запаса

7 2.2. б) в действующих ценах без НДС и акцизов*

1676

2.3. в) по производственной себестоимости*

1006 Прочие доходы и расходы

Операционные доходы

3

Выручка от продажи выбывшего имущества

7600 4 Доходы, полученные по ценным бумагам (облигациям)

920 5 Прибыль от долевого участия в деятельности других предприятий

856

Операционные расходы

6 Расходы по продаже выбывшего имущества

5340 7 Проценты к уплате*

589 8

Расходы на оплату услуг банков

70 9 Доходы от прочих операций

10876 Внереализационные расходы

10

Расходы по прочим операциям

9100 11 Налоги, относимые на финансовые результаты

1534 12 Содержание обьектов социальной сферы - всего*

1220

в том числе:

12.1. а) учреждения здравоохранения

200 12.2. б) детские дошкольные учреждения

730 12.3.

в) содержание пансионата

290 13 Расходы на проведение научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ

200 Расчет таблицы 4:

1) Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года в действующих ценах (без НДС, акцизов): стр.2.2.= см. Таб.5 (стр.3.2.)=1676

2) Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года по производственной с/с: стр.2.3.=см. Таб.5 (стр.3.3.)=1006

3) Проценты к уплате: стр.7=см. Таб.8 (стр.9(столб1+столб2))=589

4) Содержание объектов социальной сферы всего = учреждения здравоохранения + детские дошкольные учреждения + содержание пансионата: стр.12=стр.12.1.+12.2.+12.3.=1220

Таблица 5

Расчет реализуемой продукции и прибыли

N строки Показатель

Сумма тыс.руб

1 Фактические остатки нереализованной продукции на начало года:

1.1.

а) в ценах базисного года без НДС и акцизов

2500 1.2. б) по производственной себестоимости

1950 1.3. в) прибыль

550 2

Выпуск товарной продукции (выполнение работ, оказание услуг):

2.1. а) в действующих ценах без НДС и акцизов

85200 2.2. б) по полной себестоимости

57004

2.3. в) прибыль

28196 3 Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года:

3.1. а) в днях запаса

7 3.2.

б) в действующих ценах без НДС и акцизов

1676 3.3. в) по производственной себестоимости

1006 3.4. г) прибыль

670 4

Объем продаж продукции в планируемом году:

4.1. а) в действующих ценах без НДС и акцизов

86024 4.2. б) по полной себестоимости

57948

4.3. в) прибыль от продажи товарной продукции (работ, услуг)

28076 Расчет таблицы 5:

1) Фактические остатки нереализованной продукции на начало года в ценах базисного года без НДС и акцизов: стр.1.1.= см. Таб.4 (стр.1.1.)=2500 (В01)

Фактические остатки нереализованной продукции на начало года в ценах базисного года по производственной с/с: стр.1.2.= см. Таб.4 (стр.1.2.)=1950 (С01)

Фактические остатки нереализованной продукции на начало года в ценах базисного года (прибыль): стр.1.3.=стр.1.1.-стр.1.2.=550 (П01)

2) Выпуск товарной продукции (выполнение работ, оказание услуг) в действующих ценах без НДС и акцизов: стр.2.1.= см. Таб.1 (стр.13)=85200 (Втп)

Выпуск товарной продукции (выполнение работ, оказание услуг) по полной себестоимости: стр.2.2.= см. Таб. 1 (стр.12)=57004 (Стп)

Выпуск товарной продукции (выполнение работ, оказание услуг) (прибыль): стр.2.3.=стр.2.1.-стр.2.2.=28196 (Птп)

3) Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года в действующих ценах без НДС и акцизов: (В02)=Товарная продукция в отпускных ценах (без НДС, акцизов)/90*7 или стр.3.2.=Таб.1 (стр.13(столб.2))/90*7=1676

Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года по производственной себестоимости: (С02)=Производственная с/с товарной продукции/90*7 или стр.3.3.=Таб.1(стр.10(столю.2))/90*7=1006

Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года (прибыль): (П02)стр.3.4.=стр.3.2.-стр.3.3.=670

4) Объем продаж продукции в планируемом году в действующих ценах без НДС и акцизов = Фактические остатки нереализованной продукции на начало года в ценах базисного года без НДС и акцизов + Выпуск товарной продукции (выполнение работ, оказание услуг) в действующих ценах без НДС и акцизов - Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года в действующих ценах без НДС и акцизов: стр. 4.1.=стр.1.1.+стр.2.1.-стр.3.2.=86024

Объем продаж продукции в планируемом году по полной себестоимости = Фактические остатки нереализованной продукции на начало года в ценах базисного года по производственной с/с + Выпуск товарной продукции (выполнение работ, оказание услуг) по полной себестоимости - Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года по производственной себестоимости:

стр.4.2.=стр.1.2.+стр.2.2.-стр.3.3.=57948

Объем продаж продукции в планируемом году прибыль от продажи товарной продукции (работ, услуг) = Объем продаж продукции в планируемом году в действующих ценах без НДС и акцизов - Объем продаж продукции в планируемом году по полной себестоимости: стр.4.3.=стр.4.1.-стр.4.2.=28076

Таблица 6

Показатели по капитальному строительству, тыс.руб.

N N

Вариант сметы

п/п Показатели

I 1 Капитальные затраты производственного назначения

8100

в том числе:

1.1. объем строительно-монтажных работ. Выполняемых хозяйственным способом

3500 2 Капитальные затраты непроизводственного назначения

3120

3 Норма плановых накоплений по смете на СМР, выполняемых хозяйственным способом, %

9,41 4 Средства, поступающие в порядке долевого участия в жилищном строительстве

710 5 Ставка процента за долгосрочный кредит, направляемый на капитальные вложения, %

18

Таблица 7

Данные к расчету потребности в оборотных средствах, тыс.руб.

N Вариант

сметы

строки Показатели

1.1. 1 Изменение расходов будущих периодов

-12 2 Прирост устойчивых пассивов

230 3

Норматив на начало года:

3.1. Производственные запасы.

3935 3.2. Незавершенное производство

236 3.3.

Расходы будущих периодов

15 3.4. Готовая продукция

501 4 Нормы запаса в днях:

4.1.

производственные запасы

45 4.2. незавершенное производство

4 4.3. готовые изделия

7 Таблица 8

Данные к распределению прибыли

N N п/п Показатель

Вариант сметы

1,1

1 Отчисления в резервный фонд

3000 2 Реконструкция цеха

2750 3 Строительство жилого дома

2250

4 Отчисления в фонд потребления - всего*

3020 в том числе:

4.1. а) на выплату материальной помощи работникам предприятия

1120

4.2. б) удешевление питания в столовой

1000 4.3. в) на выплату дополнительного вознаграждения

900 5 Налоги, выплачиваемые из прибыли

980 6

Погашение долгосрочных кредитов**(сами берем)

1000 Таблица 9

Данные к расчету финансирования социальной сферы НИОКР

N N

Вариант сметы

п/п Показатель

I 1 2 3 1 Средства родителей на содержание детей в дошкольных учреждениях

50 2

Средства целевого финансирования

100 3 Собственные средства, направляемые на содержание детских дошкольных учреждений

730 4 Средства заказчиков по договорам на НИОКР

200 5

Собственные средства, направляемые на НИОКР

200 Таблица 10

Расчет финансирования кап. вложений, тыс.руб.

N строки

Источник

Капитальные вложения производственного назначения

Капитальные вложения непроизводственного назначения

1 2

3 4 1 Ассигнования из бюджета

х х 2 Прибыль, направляемая на вложения во внеоборотные активы

2750 2250 3 Амортизационные отчисления на основные производственные фонды

1910

х 4 Плановые накопления по смете на СМР, выполняемые хозяйственным способом

329 х 5 Поступление средств на жилищное строительство в порядке долевого участия

х 710 6 Прочие источники

х х

7 Долгосрочный кредит банка

3111 160 8 Итого вложений во внеоборотные активы

8100 3120 9 Проценты по кредиту к уплате (ставка 18% годовых)

560 29

Расчет таблицы 10:

1) Амортизационные отчисления на основные производственные фонды из Таб.3 (стр.7)= 1910

2) Плановые накопления по смете на СМР, выполняемые хозяйственным способом = Объем строительно-монтажных работ, выполняемых хозяйственным способом(3500)* норма плановых накоплений по смете на СМР, выполняемых хозяйственным способом(9,41%): стр.4=Таб.6(стр.1.1.)*Таб.6(стр.3)=329

3) Долгосрочный кредит банка (Капитальные вложения производственного назначения):

(столбик 1)Стр.7=Таб.6(стр.1)-(Стр.2+Стр.3+Стр.4)=3111

Долгосрочный кредит банка (Капитальные вложения непроизводственного назначения):

(столбик 2)Стр.7=Таб.6(стр.2)-(Стр.2+Стр.5)=160

4) Проценты по кредиту к уплате (ставка 18% годовых)=долгосрочный кредит банка*0,18: (столбик 1) Стр.9=Стр.7*0,18=560; (столбик 2) Стр.9=Стр.7*0,18

Таблица 11

Расчет потребности предприятия в оборотных средствах

N строки Статьи затрат

Норматив на начало года, тыс.руб.

Затраты IV кв. тыс.руб.- всего

Затраты IVкв. тыс.руб.- в день

Нормы запасов, в днях

Норматив на конец года, тыс.руб.

Прирост (+), снижение (-)

1 2 3 4 5 6

7 8 1 Производственные запасы

3935 9135 102 45

4568

633 2 Незавершенное производство

236 13016 145 4

578 342 3 Расходы будущих периодов

15 х

х х 3 -12 4

Готовые изделия

501 12936 144 7

1006

505 5 Итого

4687 х х х

6155 1468 Источники прироста

6

Устойчивые пассивы

230

7 Прибыль

1238

Расчет таблицы 11:

1) Производственные запасы норматив на н.г.: см. Таб.7(стр.3.1.)= 3935

2) Производственные запасы затраты на IV кв всего: см. Таб.1(стр.1(столбик2))=9135

3) Производственные запасы затраты IVкв/в день= Производственные запасы затраты на IV кв всего/ 90 дней: 9135/90=102

4) Производственные запасы норматив на конец года= Затраты IVкв. тыс.руб.- в день (102)* Нормы запасов, в днях (45)=4568

5) Производственные запасы прирост=Производственные запасы на к.года - Производственные запасы на н.года: 4568-3935=633

6) Незавершенное производство Норматив на начало года: см. Таб.7(3.2.)=236

7) Незавершенное производство Затраты IV кв. тыс.руб.- всего: см. Таб.1(стр.7)=13016

8) Незавершенное производство Затраты IVкв. в день = Незавершенное производство Затраты IV кв. тыс.руб.- всего. /90 дней: 13016/90=145

9) Незавершенное производство Норматив на конец года= Затраты IVкв. тыс.руб.- в день (145)* Нормы запасов, в днях (4)=578

10) Готовые изделия Норматив на начало года: см.Таб.7(стр.3.4.)=501

11) Готовые изделия Затраты IV кв. тыс.руб.- всего: см.Таб.1(стр.10)=12936

12) Готовые изделия Затраты IVкв. в день= Готовые изделия Затраты IV кв. всего/90 дней: 12936/90=144

13) Готовые изделия норматив на конец года= Готовые изделия Затраты IVкв. в день (144)* Нормы запасов готовых изделий, в днях (7)=1006

14) Готовые изделия прирост = Готовые изделия на к.года - Готовые изделия на н.года: 1006-501=505

15) Итого затрат на н.года=3935+236+15+501=4678

16) Итого затрат на к.года=4568+578+3+1006=6155

17) Итого прирост=6155-4678=1468

18) Прибыль=Итого прирост-Устойчивые пассивы: 1468-230=1238

Таблица 12

Проект отчета о прибылях и убытках

N строки Показатель

Сумма тыс.руб

1 2

3 1. Доходы и расходы по обычным видам деятельности

1 Выручка (нетто) от продажи продукции в планируемом году:

86024 2 Себестоимость реализуемой продукции в планируемом году

57948

3 Прибыль (убыток) от продажи

28076 2. Прочие доходы и расходы

4 Проценты к получению

920 5

Проценты к уплате

659 6 Доходы от участия в других организациях

856 7 Прочие доходы

18476

8 Прочие расходы - всего,

в том числе:

17044 8.1. а) содержание учреждений здравоохранения

200 8.2.

б) содержание детских дошкольных учреждений

580 8.3. в) содержание пансионата

290 8.4. г) расходы на проведение НИОКР

0 8.5.

д) налоги, относимые на финансовые результаты

1534 8.6. е) прочие расходы

14440 9 Прибыль (убыток) планируемого года

30625

Расчет таблицы 12:

1) Выручка (нетто) от продажи продукции в планируемом году,Себестоимость реализуемой продукции в планируемом году, Прибыль (убыток) от продажи: см. Таб. 5

2) Проценты к получению: см. Таб.4(стр4)

3) Проценты к уплате = Проценты к уплате(589) + Расходы на оплату услуг банков (70)=659: см. Таб.4(стр7+стр8)

4) Доходы от участия в других организациях: см. Таб.4(стр.5)

5) Прочие доходы = Выручка от продажи выбывшего имущества(7600)+ Доходы от прочих операций(10876)=18476 или см. Таб.4(стр.3+стр.9)

6) Прочие расходы:

А) содержание учреждений здравоохранения: см.Таб.4(стр.12.1.)

Б) содержание детских дошкольных учреждений = общ.сумма средств на содержание дет.дошк.учрежд.(730) - средства целевого фин.(100) - средства родителей на содерж.детей в дошк.учрежд.(50)=580: см. Таб.9(стр.3-стр.2-стр.1)

В) содержание пансионата: см.Таб.4(стр.12.3.)

Г) расходы на проведение НИОКР = расходы на проведение НИОКР(200)-общая сумма средств, направляемых на НИОКР(200)=0: см. Таб.9(стр.5)-Таб.12(8.4.)

Д) налоги, относимые на финансовые результаты: см. Таб.4(стр.11)

Е) прочие расходы = Расходы по продаже выбывшего имущества(5340) + Расходы по прочим операциям(9100)=14440: см. Таб.4(стр.10+стр.6)

7) Прибыль планируемого года: стр.9=стр.3+стр.4-стр.5+стр.6+стр.7-стр.8=30625

Таблица 13

Расчет налога на прибыль

N N п/п Показатель

Сумма 1 2

3 1

Прибыль-всего, в т.ч.:

30625 1.1. Прибыль, облагаемая по ставке 9%

856 1.2. Прибыль, облагаемая по ставке 24%

29769

2 Сумма налога у уплате по ставке 24% - всего,

7145 в том числе:

2.1. в федеральный бюджет

1935

2.2. в бюджет субъекта Федерации

5210 2.3. в местный бюджет

х 3 Сумма налога у уплате по ставке 9% - всего,

77 3.1.

в федеральный бюджет

77 3.2. в бюджет субъекта Федерации

х 3.3. в местный бюджет

х 4

Общая сумма налога в федеральный бюджет

2012 5 Общая сумма налога в бюджет субъекта Федерации

5210 6 Общая сумма налога в местный бюджет

х 7

Итого сумма налога на прибыль (по ставкам 24 и 9%)

7222 8 Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятие после уплаты налога на прибыль

23403 Расчет таблицы 13:

1) Прибыль-всего: см. Таб.12(стр.9)

2) Прибыль, облагаемая по ставке 9%: см.Таб.4(стр.5)

3) Прибыль, облагаемая по ставке 24%: Стр.1.2.=Стр.1-Стр.1.1.

4) Сумма налога к уплате по ставке 24% - всего: Стнр.2=Стр.1.2.(29769)*0,24=7145

5) Сумма налога к уплате в федеральный бюджет: 0,065*Стр.1.2.

6) Сумма налога к уплате в бюджет субъекта Федерации: 0,175*Стр.1.2.

7) Сумма налога у уплате по ставке 9% - всего: Стр.3=Стр.1.1.(859)*0,09=77

8) Общая сумма налога в федеральный бюджет: Стр.4=Стр.2.1.+Стр3.1.=2012

9) Общая сумма налога в бюджет субъекта Федерации: см. Стр.2.2.

10) Итого сумма налога на прибыль (по ставкам 24 и 9%) = Общая сумма налога в бюджет субъекта Федерации + Общая сумма налога в местный бюджет: Стр.7=Стр.4+стр.5=7222

11) Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятие после уплаты налога на прибыль = Прибыль-всего - Общая сумма налога на прибыль (по ставкам 24 и 9%): Стр.8=стр.1-Стр.7=23403

Таблица 14

Распределение прибыли планируемого года

N N п/п Показатель

Сумма 1 2

3 1

Всего прибыль

30625 2 Отчисления в резервный фонд

3000 3 Кап.вложения производственного назначения

(реконструкция цеха)

2750 4 Кап.вложения непроизводственного назначения

(строительство жилого дома)

2250 5 Отчисления в фонд потребления - всего

3020

в том числе:

5.1. а) на выплату материальной помощи работникам предприятия

1120 5.2. б) удешевление питания в столовой

1000

5.3. в) на выплату вознаграждения по итогам года

900 6 Прирост оборотных средств

1238 7 Налоги, выплачиваемые из прибыли

980 8

Налог на прибыль 24%

7145 9 Налог на прочие доходы 9%

77 10 Погашение долгосрочного кредита

1000

11 Остаток нераспределенной прибыли до выплаты дивидендов

9165 12 Выплата дивидендов*

8000 13 Нераспределенная прибыль после выплаты дивидендов

1165

Расчет таблицы 14:

1) Прирост оборотных средств(стр.6): см. Таб.11(стр.7)=1238

2) Налог на прибыль 24%: см. Таб.13(стр.2)

3) Налог на прочие доходы 9%: см.Таб.13(стр.3)

4) Погашение долгосрочного кредита (условно возьмем =1000)

5) Остаток нераспределенной прибыли до выплаты дивидендов: Стр.11=стр.1-стр.2-Стр.3-Стр.4-Стр.5-Стр.6-стр.7-Стр.8-Стр.Стр.10= =9165

6) Выплата дивидендов (условно возьмем = 8000)

7) Нераспределенная прибыль после выплаты дивидендов = Остаток нераспределенной прибыли до выплаты дивидендов - Выплата дивидендов: Стр.13=Стр.12-Стр.11=1165

Таблица 15

Баланс доходов и расходов (финансовый план)

Шифр строки

Разделы и статьи баланса

Сумма, тыс.руб.

001 I. Поступления (приток денежных средств)

002 А. От текущей деятельности

003 Выручка от реализации продукции, работ, услуг (без НДС, акцизов и таможенных пошлин)

86024

004 Прочие поступления:

005 средства целевого финансирования

100 006 Поступления от родителей за содержание детей в дошкольных учреждениях

50 007

Прирост устойчивых пассивов

230 008 Итого по разделу А

86404 009 Б. От инвестиционной деятельности

010

Выручка от прочей реализации (без НДС)

7600 011 Доходы от прочих операций

10876 012 Накопления по строительно-монтажным работам, выполняемым хозяйственным способом

329 013

Средства, поступающие от заказчиков по договорам на НИОКР

200 014 Средства, поступающие в порядке долевого участия в жилищном строительстве

710 015 Высвобождение средств из оборота (мобилизация)

0 015

Итого по разделу Б

19715 016 В. От финансовой деятельности

017 Увеличение уставного капитала

0 018

Доходы от финансовых вложений

1776 019 Увеличение задолженности, в том числе:

020 получение новых займов, кредитов

3271

021 выпуск облигаций

0 022 Итого по разделу В

5047 023 Итого доходов

111166

024 II. Расходы (отток денежных средств)

025 А. По текущей деятельности

026 Затраты на производство реализованной продукции (без амортизационных отчислений и налогов, относимых на себестоимость)

50471

027 Платежи в бюджет - всего

18323 в том числе:

Налоги, включаемые в себестоимость продукции

5567

028 Налог на прибыль

7222 029 Налоги, уплачиваемые за счет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия

980 030 Налоги, относимые на финансовые результаты

1534

032 Выплаты из фонда потребления (материальная помощь и др.)

3020 033 Прирост собственных оборотных средств

1468 034 Итого по разделу А

70262

035 Б. По инвестиционной деятельности

036 Инвестиции в основные фонды и нематериальные активы - всего

из них:

037

Кап. Вложения производственного назначения

8100 038 Кап. Вложения непроизводственного назначения

3120 039 Затраты на проведение НИОКР

200 040

Платежи по лизинговым операциям

0 041 Долгосрочные финансовые вложения

0 042 Расходы по прочей реализации

5340

043 Расходы по прочим операциям

9100 044 Содержание объектов социальной сферы

1220 046 Итого по разделу Б

27080

047 В. От финансовой деятельности

048 Погашение долгосрочных кредитов

1000 049 Уплата процентов по долгосрочным кредитам

589 050

Краткосрочные финансовые вложения

0 051 Выплата дивидендов

8000 052 Отчисления в резервный фонд

3000

053 Прочие расходы

70 054 Итого по разделу В

12659 055 Итого расходов

110151

056 Превышение доходов над расходами (+)

1015 057 Превышение расходов над доходами (-)

058 Сальдо по текущей деятельности

16142

059 Сальдо по инвестиционной деятельности

-7515 060 Сальдо по финансовой деятельности

-7612 Расчет таблицы 15:

I. Поступления (приток денежных средств)

А. От текущей деятельности

Выручка от реализации продукции, работ, услуг (без НДС, акцизов и тамож.пошлин) 86024 (Таб.12 стр.1)

Прочие поступления: (380 т.р.), в т.ч.:

а) средства целевого финансирования - 100 Таб.9(стр.2)

б) поступления от родителей за содержание детей в дошкольных учреждениях - 50 (Таб.9 стр.2)

в) прирост устойчивых пассивов - 230 (Таб.7 стр.2)

Итого по разделу А: 86024+100+50+230=86404

Б. От инвестиционной деятельности

- выручка от прочей реализации (без НДС) - 7600 тыс. руб. (Таб.4 стр.3)

- доходы от прочих операций - 10876 (Таб.4 стр.9)

- накопление по строительно-монтажным работам, выполняемые хозяйственным способом - 329 тыс. руб. (Таб.10 стр.4)

- средства, поступившие от заказчиков по договорам на НИОКР- 200 тыс. руб. (Таб.9стр.4)

- средства, поступающие в порядке долевого участия в жилищном строительстве- 710 тыс. руб. (Таб.6 стр.4)

Итого по разделу Б: 7600+10876+329+200+710=19715 тыс. руб.

В. От финансовой деятельности

- доходы от финансовых вложений - 920+856=1776 тыс. руб. (Таб.4 (стр.4+стр.5)

- увеличение задолженности- всего (3271 тыс.руб.), в том числе

а) получение новых займов кредитов- 3111+160=3271 тыс. руб. (Таб.10 стр.7)

Итого по разделу В: 1776+3271=5047 тыс. руб.

Итого доходов 111166 тыс. руб. (86404 + 19715 +5047 = 111166)

II. Расходы (отток денежных средств)

А. По текущей деятельности

- затраты на производство реализованной продукции (без амортизационных отчислений и налогов, относимых на себестоимость) - 50471 тыс. руб. : 57948 (Таб.12 стр.2) - 1910 (Таб.1 стр.3) - 5567 (Таб.1 стр.4.2.) = 50471

- Платежи в бюджет - всего (18323 тыс. руб.), в том числе

а) налоги, включаемые в себестоимость продукции - 5567 тыс. руб.(Таб.1 стр.4.2.)

б) налоги на прибыль, всего- 7222 тыс. руб. (Таб.13 стр.7)

в) налоги, уплачиваемые за счет прибыли, остающиеся в распоряжении предприятий- 980 тыс. руб. (Таб.8 стр.5)

г) налоги, относимые на финансовые результаты - 1534 тыс. руб. (Таб.4 стр.11)

д) выплаты из фонда потребления (материальная помощь и др.)- 3020 тыс. руб. (Таб.8 стр.4)

- прирост собственных оборотных средств - 1468 тыс. руб. (Таб.11 стр.5)

Итого по разделу А: 50471+18323+1468=70262 тыс. руб.

Б. По инвестиционной деятельности

- инвестиции в основные фонды и нематериальные активы- всего (27080тыс. руб.), в том числе

а) кап. вложения производственного назначения - 8100 тыс. руб. (Таб.6 стр.1)

б) кап. вложения непроизводственного назначения - 3120 тыс. руб. ( Таб.6 стр.2)

в) затраты на проведение НИОКР - 200 тыс. руб. (Таб.4 стр.13)

г) расходы по прочей реализации 5340 тыс. руб. (Таб.4 стр.6)

д) расходы по прочим операциям - 9100 тыс. руб. (Таб.4 стр.10)

е) содержание объекта социальной сферы - 1220 тыс. руб. (Таб.4. стр.12)

итого по разделу Б: 8100+3120+200+5340+9100+1220= 27080 тыс. руб.

В. От финансовой деятельности

- погашение долгосрочных кредитов - 1000 тыс. руб. (Таб.8 стр.6)

- уплата процентов по долгосрочным кредитам 589 тыс. руб. (Таб.4 стр.7)

- выплаты дивидендов - 8000 тыс. руб. (Таб.14 стр.12)

- отчисления в резервный фонд - 3000 тыс. руб. (Таб.8 стр.1)

- прочие расходы - 70 (Таб.4 стр.8)

Итого по разделу В: 1000+589+8000+3000+ 70=12659тыс. руб.

Итого расходов 110001 тыс. руб. (70262+27080+12659=110001)

Превышение доходов на расходами на 1165 тыс. руб.

Сальдо по текущей деятельности = 86404-70262= 16142 тыс. руб.

Сальдо по инвестиционной деятельности -19715-27080= -7365тыс. руб.

Сальдо по финансовой деятельности- 5047-12659= -7612 тыс. руб.

Сальдо по текущей деятельности положительно (доходов больше ,чем расходов) - это показывает , что ООО имеет прибыль, которую может расходовать на приобретение внеоборотных активов (оборудование, недвижимость и т.д., на осуществление финансовых вложений. Сальдо по инвестиционной и финансовой деятельности отрицательные (т.е. расходов по этим видам деятельности больше, чем доходов) - это компенсируется достаточно большим сальдо по текущей деятельности.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Изучив теоретические основы финансового планирования, можно заключить, жизнедеятельность фирмы невозможна без планирования, "слепое" стремление к получению прибыли приведет к быстрому краху. При создании любого предприятия необходимо определить цели и задачи его деятельности, что и обуславливает долгосрочное планирование. Долгосрочное планирование определяет среднесрочное и краткосрочное планирование, которые рассчитаны на меньший срок и поэтому подразумевают большую детализацию и конкретику.

В компании должны иметься варианты финансовых планов, предназначенные для различных адресатов в зависимости от целей, например, для банка, для соинвестора, для совместной деятельности и пр. Финансовый план, ориентированный на определенный тип инвестора (или даже конкретную фирму), дает больший шанс на успех, чем массовая рассылка.

Разработка финансовых планов является одним из основных средств контактов с внешней средой: поставщиками, потребителями, дистрибьюторами, кредиторами, инвесторами. От их доверия зависят стоимость активов организации и возможность ее эффективной деятельности, поэтому финансовый план должен быть хорошо продуман и серьезно обоснован.

СОДЕРЖАНИЕ

1) Борисов А.Б. Большой экономический словарь. Издание 2-е переработанное и дополненное. - М.: Книжный мир, 2006. - 860 с.

2) Бухалков М.И. Планирование на предприятии: Уч-к - 3-е изд., испр. И доп. - М.: ИНФРА М, 2005. - 416 с.

3) Горемыкин В.А. Планирование на предприятии: учебник. - 4-е изд. перераб. и доп. М.: Высшее образование, 2007. - 609 с.

4) Ковалева А.М., Лапуста М.Г., Скамай Л.Г. Финансы фирмы: Учебник. - М.: ИНФРА-М, 2000. - 416 с. (Серия "Высшее образование").

5) Щербина А.В. Финансы организаций/ А.В. Щербина - Ростов на Дону: Феникс, 2005. - 506 с. Ил.

6) Планирование на предприятии: Учебник /А.И. Ильин - Мн.: Новое знание, 2002. - 3-е изд., стереотип. - 635 с. - (Экономическое образование)

7) Финансы организаций (предприятий): Учебник для вузов/Н,В. Колчина, Г.Б. Поляк, Л.М. Бурмистрова и др.; Под ред. проф. Н.В. Колчиной. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ_ДАНА, 2006. - 368 с.

8) Финансы организаций (предприятий): учебник для студентов вузов, обучающихся по экономическим специальностям, спец-ти "Финансы и кредит"/ (Н.В. Колчина и др.); под ред. Н.В. Колчиной. - 4-е изд., перераб.и доп. - М.: ЮНИТИ_ДАНА, 2007. - 383 с. - (Серия "Золотой фонд российских учебников").

9) Финансы организации: Учебное пособие П.А. Левичев, М.В. Антонова, О.А. Барашков, Саранск: Изд-во Мордовского гос. Университета, 2004 - 470 с.

10) Экономист №2/2007 Финансовая политика. Ю.Любимов - О мерах оптимизации и стерилизации - стр.38

11) Чурин А.В. "Финансовый менеджмент" №2 /2007 - Как заставить систему бюджетирования работать, стр.28

12) Шубина Т.В., Сухоруких Л.Н. "Финансовый менеджмент" №2/ 2005 - Особенности финансового планирования в некоммерческих организациях - стр.3

13) http://www.skrin.ru/

14) www.lukoil.ru/

7

Показать полностью…
Похожие документы в приложении