Всё для Учёбы — студенческий файлообменник
2 монеты
docx

Шпаргалка «Экзаменационная» по Финансам и кредиту (Черкасов А. В.)

1.Амортизация и ее роль в воспроизводственном процессе

Амортизация - это процесс постепенного перенесения стоимости основных фондов на стоимость изготовленной продукции. Амортизационные отчисления представляют собой денежную форму перенесенной на продукции части стоимости основных фондов. Методы начисления амортизации: 1. Метод равномерного списания. Базируется на нормативном сроке службы основных фондов. Нормы устанавливаются от величины физического и морального износа, срока службы основных фондов. Среднегодовая стоимость основных фондов на начало года + ввод основных фондов - выбытие = среднегодовая стоимость, на которую начисляется амортизация. Среднегодовая стоимость умножается на норму амортизацию, получается сумма износа или амортизационные отчисления. 2. Метод начисления амортизации на объем выполненных работ. Используется только в нефтедобывающих отраслях и на транспорте. Базируется на том, что амортизация является результатом использования объекта, т.е. рассчитывается в зависимости, например, от количества пробега на транспорте и от добычи в нефтедобывающих отраслях. 3. Метод ускоренной амортизации. Предполагает, что большая часть амортизации начисляется в первые годы эксплуатации основных фондов. Используется на малых предприятиях. Преимущества: быстрое возмещение значительной части затрат, меньшие потери при досрочном выбытии основных фондов, выигрыш за счет фактора времени. Недостаток - завышение цены на продукцию, а, следовательно, затруднение реализации продукции. В соответствии с ПБУ 6/97 отражены следующие способы начисления амортизационных отчислений: 1. Линейный способ. 2. Способ уменьшаемого остатка. 3. Способ списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования. 4. Способ списания стоимости, пропорционально объему продукции (работ). Амортизация не начисляется: 1. На жилищный фонд. 2. На объекты внешнего благоустройства. 3. Продуктивный скот. 4. Многолетние насаждения. 5. Земельные участки и объекты природопользования. 6. На экспонаты животного мира в зоопарках. 7. Объекты фильмофондов и сценическо - постановочных средств.

2. Анализ факторов роста денежных доходов предприятия

На размер выручки от реализации продукции оказывают влияние 3 группы факторов: 1) факторы, связанные со снабжением производства необх. ресурсами 2) факторы, связанные с организацией и планированием производства (объем производства, качество продукции, ее ассортимент и др.) 3) факторы, связанные со сбытом продукции (ритмичность отгрузки, своевременность оформления док-в, уровень цен). При анализе для оценки возможных последствий в области планируемых ценовых решений используют показатель эластичности спроса. Эластичность спрос определяется: Э = %изменение выручки / % изменение цены. Спрос считается эластичным, если его эластичность больше 1. Если спрос на выпускаемую продукцию эластичен, то повышение цены на единицу приведет к снижению суммарного объема выручки. Если спрос неэластичен, то имеется возможность увеличения цен на выпускаемую продукцию для достижения максимальной выручки. Существуют и другие экономические показатели, влияющие на спрос. При аналитическом прогнозировании рассчитывают эластичность спроса по доходам потребителей и по перекрестным ценам. Расчет эластичности по доходам потребителей базируется на возможности приобретения предлагаемой продукции населением. При определении эластичности по перекрестным ценам анализируют влияние на спрос изменения цен на замещающие и дополняющие товары. Если на рынке предлагаются замещающие или альтернативные товары, то исходят из того, что спрос смещается к более дешевому товару. Дополняющими товарами считаются товары с взаимозависимым спросом, например, чай и сахар. Если чай становится дороже, то соответственно падает спрос на сахар.

Особое внимание необходимо уделять маркетинговым исследованиям и производить расчет на основе эластичности различными экономическими методами.

3.Виды и методы хозяйственной деятельности предприятия.

В процессе хозяйственной деятельности организации возникают финансовые отношения, которые условно можно представить в виде нескольких групп:

1.Отношения, связанные с формированием уставного капитала хозяйствующего субъекта. За счет уставного капитала формируются основные и оборотные фонды, материальные активы и т.д.

2.Отношения, связанные с созданием новой стоимости. Выражаются ценой реализованной продукции. К ним относятся отношения поставщиков и покупателей, заказчиков и подрядчиков и т.д.

3.Отношения между организациями в связи с эмиссией и размещением ценных бумаг, т.е. с потенциальными покупателями ценных бумаг.

4.Отношения между организациями и их подразделениями, филиалами, вышестоящими организациями. Эти отношения возникают при выполнении взаимных финансовых обязательств.

5.Отношения между организациями и работниками этих организаций. Возникают при распределении и использовании доходов, например, по выпуску и размещению акций, уплате дивидендов по ним и др.

6.Отношения между организациями и государством по платежам в бюджет и внебюджетные фонды и по ассигнованиям из бюджета.

7.Отношения организаций с банками в процессе хранения денежных средств, получения и погашения кредитов, уплаты процентов по кредитам, покупке ценных бумаг и т.д.

8.Отношения между организациями и страховыми компаниями при страховании рисков, получении возмещения за убытки и т.д.

Все эти отношения носят двусторонний характер, при котором поток денежных средств осуществляется в одном и другом направлениях.

Рациональное размещение средств, эффективное их использование, поиск длительных источников для финансирования - это главная задача организации финансов предприятия.

8.Восстановление и ремонт основных фондов.

Предприятия самостоятельно выбирают способ отнесения затрат по капитальному ремонту на себестоимость продукции. Существует три способа отнесения затрат на себестоимость:

1.Отнесение на себестоимость фактических затрат на проведение ремонта сразу после его осуществления. Этот способ применяется при небольших объемах ремонта, при небольшом количестве основных фондов и неравномерном осуществлении ремонта.

2.Создание ремонтного фонда, как резерва денежных средств. Ремонтный фонд формируется за счет ежемесячных отчислений по утвержденным самим предприятием нормативам, в процентах к балансовой стоимости основных фондов.

3.Отнесение затрат по капитальному ремонту на расходы будущих периодов с последующим ежемесячным списанием на производственные затраты. Этот способ предпочтителен при капитальном ремонте, осуществляемым арендатором, арендованных основных фондов. Эти расходы резервируются равными долями на счете 96 - Резервы предстоящих расходов и платежей. По окончанию работ фактические затраты, за вычетом ранее зарезервированных, относят на расходы будущих периодов и списываются ежемесячно на производственные затраты.

Капитальный ремонт основных фондов непроизводственного назначения финансируется только за счет прибыли предприятия.

4. Виды и формы денежных расчетов на предприятии

Денежные расчеты предприятия делятся на: 1) Внутренние (связаны с выплатой з/платы, дивидендов и т.д.); 2) Внешние (обусловлены фин.взаимоотношениями по поводу поставок продукции, выполнения работ, уплаты налогов и т.д.).

Все расчеты на предприятии можно разделить на 2 группы: 1) Платежи по товарным операциям (связанны с движением товара: расчеты с поставщиками и подрядчиками, покупателями и заказчиками); 2) Расчеты по нетоварным операциям (необусловленные движением товара, а связанные лишь с движением ден.средств: расчеты с бюджетом и ВБФ, кред.организациями и т.д.). Расчеты по товарным операциям осуществляются следующими видами платежей: а) платежными поручениями, б) плановыми платежами, в) платежными требованиями-поручениями, г) аккредитивами, д) зачетом взаимных требований, е) векселями, ж) встречными движениями товаров. Расчеты по нетоварным операциям осуществляются только с помощью платежных поручений.

5. Виды финансовых планов и их роль в бизнес планирование

Финансовое планирование можно классифицировать на: 1.Перспективное (стратегическое) планирование. 3-5 лет. Определяет важнейшие показатели, пропорции, темпы расширенного воспроизводства. Включает разработку финансовой стратегии предприятия и прогнозирование финансовой деятельности. Финансовая стратегия предполагает определение долгосрочных целей финансовой деятельности и выбор наиболее эффективных способов их достижения. На основе финансовой стратегии определяется финансовая политика предприятия по конкретным направления финансовой деятельности - амортизационной, налоговой, эмиссионной и т.д. Основу перспективного планирования составляет прогнозирование, изучение возможного финансового состояния предприятия на длительную перспективу. В отличие от планирования, задачей прогнозирования не является реализация различных прогнозов на практике, а прогнозирование предполагает разработку альтернативных финансовых показателей и параметров. Основой прогнозирования является обобщение и анализ имеющейся информации с последующим моделированием возможных вариантов развития ситуаций и финансовых показателей. При перспективном планировании разрабатывается три основных финансовых документа: a. Прогноз отчета о прибылях и убытках; b.Прогноз движения денежных средств; c. Прогноз бухгалтерского баланса. 2. Текущее планирование. 1 год. Рассматривается как составная часть перспективного плана и представляет собой конкретизацию его показателей. Текущее планирование состоит в разработке следующих документов: a. План прибылей и убытков. Показывает обобщенные результаты текущей деятельности предприятия. Разработка этого плана включает в себя несколько этапов. На первом этапе рассчитывается плановая сумма амортизационных отчислений. На втором этапе определяется сумма затрат. На третьем этапе определяется выручка от реализации продукции. В качестве исходной точки берется прошлогодняя выручка от реализации. Эта величина изменяется в текущем году в результате изменения себестоимости продукции, цены на реализуемую продукцию, изменения цены на покупные материалы и т.д. На этапе составления годового финансового плана устанавливается соответствие возможностей предприятия по выпуску продукции со спросом и предложением на рынке. b. План движения денежных средств. Отражает денежные потоки за год, приток и отток, с разбивкой по кварталам. План бухгалтерского баланса. Отражает все изменения в активах и пассивах в результате запланированных мероприятий. 3. Оперативное планирование. Месяц, квартал, декада. В целях контроля за поступлением фактической выручки на расчетный счет предприятия и расходованием наличных финансовых ресурсов предприятию необходимо оперативное планирование. Оно включает составление и исполнение платежного календаря, кассового плана и кредитного плана. Платежный календарь составляется на квартал с разбивкой по месяцам или более мелким периодам, если это необходимо. В платежном календаре притоки и оттоки денежных средств должны быть сбалансированы. Первым разделом календаря является его расходная часть, отражающая все предстоящие расчеты и перечисления средств. Сюда входит заработная плата и приравненные к ней платежи, налоги, оплаты счетов поставщиков товарно-материальных ценностей, уплата процентов за кредит и прочие расходы. Второй раздел - доходная часть или поступления. Сюда входит выручка от реализации продукции, поступления просроченной дебиторской задолженности, поступления краткосрочного кредита банка, остаток средств в кассе и на расчетном счете, прочие поступления.

6.Влияние учетной политики на себестоимость продукции/работ/услуг.

Затраты на реализуемую продукцию - полная себестоимость продукции, подлежащей реализации. Планирование себестоимости реализуемой продукции осуществляется в соответствии с учетной политикой предприятия. Учетная политика - совокупность способов ведения бухгалтерского учета, обеспечивающая сплошное непрерывное во времени наблюдение за средствами предприятия, источниками и финансовыми процессами. Учетная политика обеспечивает: 1) Контроль за сохранностью материальных ценностей и денежных средств, составом производственных затрат, составом прибылей и убытков предприятия; 2) Управление себестоимостью, рентабельностью, обязательствами, включая капитал и фонды. Основными методическими аспектами учетной политики являются: 1) Порядок начисления амортизации по основным средствам; 2) Метод определения выручки от реализации продукции; 3) Варианты распределения и использования чистой прибыли; 4) Метод оценки материальных ресурсов предприятия и расчет их фактической себестоимости и так далее.

7.Внешние источники финансовых ресурсов. Состав и особенности.

Финансовые ресурсы-это совокуп. собственных денежных доходов и поступлений извне, предназначенных для выполнения фин. обязательств предприятия, финансирования текущих затрат и затрат, связанных с развитием производства.

Привлеченные или внешние источники формирования фин. ресурсов можно разделить на собственные, заемные, поступающие в порядке перераспределения и бюджетные ассигнования. Это деление обусловлено формой вложения капитала. Если внешние инвесторы вкладывают денежные средства в качестве предпринимательского капитала, то результатом такого вложения является образование привлеченных собственных финансовых ресурсов.

Предпринимательский капитал представляет собой капитал, сложенный в уставный капитал другого предприятия в целях извлечения прибыли или участия в управлении предприятием.

Ссудный капитал передается предприятию во временное пользование на условиях платности и возвратности в виде кредитов банков, выданных на разные сроки, средств других предприятий в виде векселей, облигационных займов.

Внешние источники:

Мобилизация на финансовом ынке

Поступления в порядке перераспределения

Кредиты и займы

Страховые возмещения по наступившим случаям

Средства от продажи ценных бумаг

Реализация страховых полисов, залоговых свидетельств

Финансовые ресурсы, формируемые на паевых (долевых) началах

Финансовые ресурсы, поступающие от союзов, отраслевых структур, ассоциаций

Дивиденды, проценты по ценным бумагам других эмитентов

Бюджетные ассигнования, субсидии

9. Выручка от реализации продукции как основной финансовый источник деятельности предприятия

Выручка - основной источник формирования собственных финансовых ресурсов предприятия. Она формируется в результате деятельности предприятия по трем основным направлениям: основному, инвестиционному и финансовому

Выручка от основной деятельности выступает в виде выручки от реализации продукции (выполненных работ, оказанных услуг). Выручка от инвестиционной деятельности выражается в виде финансового результата от продажи внеоборотных активов. Выручка от финансовой деятельности включает в себя результат от размещения среди инвесторов облигаций и акций предприятия. Законодательно закреплены 2 метода отражения выручки от реализации продукции: 1) по отгрузке товаров и предъявлению контрагенту расчетных документов - метод начислений 2) по мере оплаты - кассовый метод. Реализацией продукции и поступлением выручки на денежные счета предприятия завершается последняя стадия кругооборота средств предприятия, в которой товарная стоимость вновь превращается в денежную. Своевременное и полное поступление выручки - это важный момент в деятельности предприятия, так как от этого зависит устойчивость фин.положения предприятия, состав оборотных средств, размер прибыли, своевременность расчетов с бюджетами, внебюджетными фондами, банком, поставщиками и т.д. Согласно лекции, выручка от реализации продукции, несмотря на внешние признаки (денежная форма, поступления за отгруженную продукцию) доходом в полном смысле слова для предприятия не является. Валовая выручка - это совокупная сумма денежных поступлений за опр.период от реализации продукции. Валовый доход - это совокупный доход, полученный в опр. период в рез-те распределения валовой выручки и представляет собой разницу между валовой выручкой и стоимостью затрат на производство и реализацию продукции.

Валовая прибыль - оставшаяся часть валового дохода после вычета амортизации и ФОТ. На размер выручки от реализации продукции оказывают влияние 3 группы факторов: 1) факторы, связанные со снабжением производства необх.ресурсами 2) факторы, связанные с организацией и планированием производства (объем производства, качество продукции, ее ассортимент и др.) 3) факторы, связанные со сбытом продукции (ритмичность отгрузки, своевременность оформления док-в, уровень цен)

10. Государственное регулирование финансов организации.

Гос.регулирование ФО

1.установление систем налогообложения 2.бюджет всех уровней 3.внеоборотные фонды 4.порядок, формирование и размер уставного капитала 5.размер резервного фонда 6.порядок размещения и выкупа акции 7.МРОТ 8.процесс ликвидации, приватизации, банкротства 9.формирование амортизационных отчислений 10.варианты учетной политики

11. Задачи и функции финансовой службы предприятия

Основная цель деятельности финансовой службы - обеспечение фин.стабильности предприятия, создание устойчивых предпосылок для эк.роста и получения прибыли. Основное содержание фин.работы заключается в: а) обеспечении фин.ресурсами хозяйственной деятельности; б) организации взаимоотношений с фин.-кред. системой и другими хозяйствующими субъектами; в) сохранении и рациональном использовании основного и оборотного капитала; г) обеспечении своевременности платежей по обязательствам предприятия. Важнейшие направления фин.работы: 1) финансовое планирование (фин.служба выполняет след.задачи: разработку проектов фин. и кредитных планов, определение потребности в собственном оборотном капитале, выявление источников финансирования хозяйственной деятельности, разработку плана кап.вложений, участие в разработке бизнес-планов, составление кассовых планов, участие в составлении планов реализации продукции, определение суммы балансовой прибыли, расчет показателей рентабельности); 2) оперативная работа (фин.служба выполняет след.задачи: обеспечение своевременности платежей по обязательствам предприятия, обеспечение финансирование затрат плана, оформление кредитов, ведение ежедневного оперативного учета реализации продукции/прибыли от реализации/других показателей фин.плана, составление сведений о поступлении средств и справок о ходе выполнения показателей фин.плана); 3) контрольно-аналитическая работа (фин.службы осуществляют постоянный контроль за выполнением показателей фин., кассового и кредитного плана, планов по прибыли и рентабельности, следят за использованием по назначению собственного и заемного капитала, за целевым использованием банковского кредита).

12. Источники и методы инвестиций.

Согласно действующему законодательству инвестиционная деятельность на территории РФ может финансироваться за счет: - собственных финансовых ресурсов и внутрихозяйственных резервов инвестора (прибыль, амортизационные отчисления, денежные накопления и сбережения граждан и юридических лиц, средства, выплачиваемые органами страхования в виде возмещения потерь от аварий, стихийных бедствий, и другие средства); - заемных финансовых средств инвестора (банковские и бюджетные кредиты, облигационные займы и другие средства); - привлеченных финансовых средств инвестора (средства, получаемые от продажи акций, паевые и иные взносы членов трудовых коллективов, граждан, юридических лиц); - денежных средств, централизуемых объединениями (союзами) предприятий в установленном порядке; - инвестиционных ассигнований из государственных бюджетов, местных бюджетов и внебюджетных фондов; - иностранных инвестиций. Типы инвестиций: венчурные; прямые; портфельные; аннуитет

13. Источники финансирования кап.вложений производственного и непроизводственного назначения

Для фирм источниками формирования ОФ производственного и непроизводственного назначения могут служить:

- собственные финансовые ресурсы и внутрихозяйственные резервы, которые включают в себя первоначальные взносы учредителей в момент организации фирмы и часть денежных средств, полученных в результате хозяйственной деятельности, т.е. за счет прибыли, амортизационных отчислений, средств, выплачиваемых органами страхования в виде возмещения потерь от аварий, стихийных бедствий и т.п.; - заемные финансовые средства, в качестве которых выступают банковский кредит, инвестиционный налоговый кредит, бюджетный кредит и другие средства; - привлеченные финансовые средства, средства, получаемые от продажи акций, паевых и иных взносов юридических лиц и работников фирмы;

- денежные средства, поступающие в порядке перераспределения из централизованных инвестиционных фондов, концернов, ассоциаций и других объединений предприятий; - инвестиционные ассигнования из государственных бюджетов РФ, республик и прочих субъектов Федерации в составе РФ, местных бюджетов и соответствующих внебюджетных фондов. Эти средства выделяются в основном на финансирование федеральных, региональных или отраслевых целевых программ. Безвозмездное финансирование из этих источников фактически превращает их в источник собственных средств; - средства иностранных инвесторов, предоставляемые в форме финансового или иного участия в УК совместных предприятий, а также в форме прямых вложений в денежной форме международных организаций и финансовых институтов, государств, предприятий различных форм собственности, частных лиц. Привлечение иностранных инвестиций обеспечивает развитие международных экономических связей и внедрение передовых научно-технических достижений.

Источники финансирования

Кап.вложения

Производственного назначения

Непроизводственного назначения

1. Прибыль

+ + 2. Амортизац.отчисления

+ - 3. Плановые накопления в строит-ве

+ - 4. Мобилизация внутр.ресурсов

+ +

5. Ср-ва долевого участия

- + 6. Кредиты банка

+ + 7. Финансовый лизинг

+ -

14. Источники формирования оборотного капитала (ОК) и финансирование его прироста

Подразделяются на: собственные, заемные и привлеченные. Собственные: играют главную роль, обеспечивая имущественную и оперативную самостоятельность и определяют в целом финансовое состояние организации. Первоначальное формирование ОК происходит в момент его организации, т.е. при создании УК. Источником средств в данном случае являются инвестиции учредителей организации. Часть УК направляется на приобретение производственных запасов, которые поступают в производство для изготовления товарной продукции. Вплоть до поступления выручки от реализации продукции ОК служит источником финансирования текущих производственных затрат. В процессе деятельности организация может менять потребность в собственном ОК под влиянием следующих факторов: изменение объемов производства, изменение цен на ресурсы, т.е. в процессе работы источником пополнения собственного ОК является полученая прибыль. А также приравниваемые к собственному ОК так называемые устойчивые пассивы (это средства, которые предприятию не принадлежат, но постоянно находятся в его кругообороте. Сюда относятся: min переходящая задолжность по оплате труда, которая обусловлена естественным расхождением между сроком начисления и датой выплаты з/п; min задолжность по платежам в бюджет по некоторым видам налогов и по платежам во внебюджетные фонды, начисление, которых происходит раньше сроков выплаты; резервы на покрытие предстоящих расходов и платежей и т.д.). Заемные: кратковременные банковские кредиты, коммерческие кредиты, кредиторская задолжность. Привлеченные: кредитование сезонных запасов сырья, материалов, временное восполнение недостатков собственных средств.

15.Источники формирования основных фондов (ОФ) производственного и непроизводственного назначения

Основные производственные фонды это та часть производственных фондов, которые участвуют в процессе производства длительное время, сохраняя при этом свою натуральную форму, а их стоимость переносится на изготавливаемое изделие постепенно, по частям, т.е. по мере использования. Пополнение основных производственных фондов производится за счет капитальных вложений. Наряду с производственными, существуют непроизводственные фонды. Это жилые дома, детские спортивные учреждения и другие объекты, находящиеся на балансе предприятия. В отличие от производственных фондов, они не участвуют в процессе производства и не переносят своей стоимости на продукты. Их стоимость исчезает с потреблением. По действующей видовой классификации основные производственные фонды предприятий подразделяются на следующие группы: 1. Здания и сооружения 2. Передаточные устройства 3. Машины и оборудование 4.Измерительные и регулирующие приборы, вычислительная техника и т.д. 5. Инструменты и приспособления, служащие больше года и стоящие более одной тысячи рублей. 6. Производственный и хозяйственный инвентарь.

ОФ поступают на предприятие по следующим каналам: 1. Через капитальные вложения 2. Путем передачи объектов учредителями акционерного общества в счет своих взносов в УК. 3. Посредством безвозмездного получения основных средств от государственных органов, юридических и физических лиц. Капитальные вложения это процесс воспроизводства материальных ценностей, составляющих основные фонды предприятия. Посредством капитальных вложений производственного назначения может осуществляться как простое, так и расширенное воспроизводство основных средств. При простом воспроизводстве приобретение основных средств идет в том размере, который соответствует размеру износа основных средств. Расширенное - когда превышает размер износа.

16. Капитальные вложения как форма осуществления прямых инвестиций, порядок их планирования

ОФ поступают на предприятие по следующим каналам: 1. Через капитальные вложения. 2. Путем передачи объектов учредителями акционерного общества в счет своих взносов в УК. 3. Посредством безвозмездного получения основных средств от государственных органов, юридических и физических лиц. Реальные (прямые) инвестиции - это вложение капитала непосредственно в средства производства. Капитальные вложения - это процесс воспроизводства материальных ценностей, составляющих основные фонды предприятия. Посредством капитальных вложений производственного назначения может осуществляться как простое, так и расширенное воспроизводство основных средств. При простом воспроизводстве приобретение основных средств идет в том размере, который соответствует размеру износа основных средств. Расширенное - когда превышает размер износа. В практике хозяйственной деятельности предприятия применяется два способа проведения капитальных вложений: 1. Подрядный. Это проектирование и сдача объектов под ключ, когда подрядная организация занимается подбором оборудования, заказывает, монтирует его, приглашает субподрядчиков. При этом способе учет расчетов с подрядчиками ведется на счете 60. Стоимость оплаченных подрядчику работ отражается на счете 08 - внеоборотные активы. Со счета 08 стоимость попадает на счет 01-основные средства. 2. Хозяйственный. Предприятие организует самостоятельное строительно-монтажное производство, объединяя в одном юридическом лице и заказчика, и подрядчика.

17. Классификация расходов.

Денежные затраты предприятия связаны с конкретными видами осуществляемой им деятельности. Различают: 1) Хозяйственный (текущий, обычный) вид деятельности; 2) Инвестиционный вид деятельности; 3) Финансовый вид деятельности. В процессе различных видов деятельности предприятие осуществляет различные виды затрат: 1) Капитальные вложения (инвестиционная деятельность предприятия); 2) Текущие затраты (хозяйственная деятельность предприятия); 3) Текущие расходы (финансовая деятельность предприятия). Капитальные вложения - весомые по массе затраты, которые вкладываются на длительный срок и потому возвращаются обратно предприятию постепенно, частями. Текущие затраты осуществляются в процессе хозяйственной (производственной) деятельности и постоянно возвращаются предприятию с каждым производственным циклом. Текущие расходы - средства назад предприятию не возвращаются (расходы по содержанию зданий, финансирование социальной сферы и так далее). Источники финансирования этих затрат различны. Капитальные вложения финансируются за счет прибыли или реализации основных фондов организации, текущие затраты - за счет выручки от реализации продукции, текущие расходы - за счет прибыли предприятия. Наибольший удельный вес в этих затратах составляют текущие затраты или то, во что обходится предприятию производство и реализация продукции.

18. Контроль за полнотой и своевременностью расчетов на предприятии

Основная цель деятельности финансовой службы - обеспечение фин.стабильности предприятия, создание устойчивых предпосылок для эк.роста и получения прибыли. Основное содержание фин.работы заключается в: а) обеспечении фин.ресурсами хозяйственной деятельности; б) организации взаимоотношений с фин.-кред. системой и другими хозяйствующими субъектами; в) сохранении и рациональном использовании основного и оборотного капитала; г) обеспечении своевременности платежей по обязательствам предприятия. Важнейшие направления фин.работы: 1) финансовое планирование (фин.служба выполняет след.задачи: разработку проектов фин. и кредитных планов, определение потребности в собственном оборотном капитале, выявление источников финансирования хозяйственной деятельности, разработку плана кап.вложений, участие в разработке бизнес-планов, составление кассовых планов, участие в составлении планов реализации продукции, определение суммы балансовой прибыли, расчет показателей рентабельности); 2) оперативная работа (фин.служба выполняет след.задачи: обеспечение своевременности платежей по обязательствам предприятия, обеспечение финансирование затрат плана, оформление кредитов, ведение ежедневного оперативного учета реализации продукции/прибыли от реализации/других показателей фин.плана, составление сведений о поступлении средств и справок о ходе выполнения показателей фин.плана); 3) контрольно-аналитическая работа (фин.службы осуществляют постоянный контроль за выполнением показателей фин., кассового и кредитного плана, планов по прибыли и рентабельности, следят за использованием по назначению собственного и заемного капитала, за целевым использованием банковского кредита).

19.Методика начисления амортизации.

Амортизация - это процесс постепенного перенесения стоимости основных фондов на стоимость изготовленной продукции. Амортизационные отчисления представляют собой денежную форму перенесенной на продукции части стоимости основных фондов. Методы начисления амортизации: 1. Метод равномерного списания. Базируется на нормативном сроке службы основных фондов. Нормы устанавливаются от величины физического и морального износа, срока службы основных фондов. Среднегодовая стоимость основных фондов на начало года + ввод основных фондов - выбытие = среднегодовая стоимость, на которую начисляется амортизация. Среднегодовая стоимость умножается на норму амортизацию, получается сумма износа или амортизационные отчисления. 2. Метод начисления амортизации на объем выполненных работ. Используется только в нефтедобывающих отраслях и на транспорте. Базируется на том, что амортизация является результатом использования объекта, т.е. рассчитывается в зависимости, например, от количества пробега на транспорте и от добычи в нефтедобывающих отраслях. 3. Метод ускоренной амортизации. Предполагает, что большая часть амортизации начисляется в первые годы эксплуатации основных фондов. Используется на малых предприятиях. Преимущества: быстрое возмещение значительной части затрат, меньшие потери при досрочном выбытии основных фондов, выигрыш за счет фактора времени. Недостаток - завышение цены на продукцию, а, следовательно, затруднение реализации продукции. В соответствии с ПБУ 6/97 отражены следующие способы начисления амортизационных отчислений: 1. Линейный способ. 2. Способ уменьшаемого остатка. 3. Способ списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования. 4. Способ списания стоимости, пропорционально объему продукции (работ). Амортизация не начисляется: 1. На жилищный фонд. 2. На объекты внешнего благоустройства. 3. Продуктивный скот. 4. Многолетние насаждения. 5. Земельные участки и объекты природопользования. 6. На экспонаты животного мира в зоопарках. 7. Объекты фильмофондов и сценическо - постановочных средств.

19.Методика начисления амортизации.

Методы начисления амортизации:

1.Метод равномерного списания. Базируется на нормативном сроке службы основных фондов. Нормы устанавливаются от величины физического и морального износа, срока службы основных фондов. Среднегодовая стоимость основных фондов на начало года + ввод основных фондов - выбытие = среднегодовая стоимость, на которую начисляется амортизация. Среднегодовая стоимость умножается на норму амортизацию, получается сумма износа или амортизационные отчисления

2.Метод начисления амортизации на объем выполненных работ. Используется только в нефтедобывающих отраслях и на транспорте. Базируется на том, что амортизация является результатом использования объекта, т.е. рассчитывается в зависимости, например, от количества пробега на транспорте и от добычи в нефтедобывающих отраслях.

3.Метод ускоренной амортизации. Предполагает, что большая часть амортизации начисляется в первые годы эксплуатации основных фондов. Используется на малых предприятиях. Преимущества: быстрое возмещение значительной части затрат, меньшие потери при досрочном выбытии основных фондов, выигрыш за счет фактора времени. Недостаток - завышение цены на продукцию, а, следовательно, затруднение реализации продукции.

Амортизация начисляется равномерно, исходя из первоначальной стоимости и нормы амортизации исчисленной из срока полезной деятельности:

К=*100 - Норма амортизации

Годовая сумма аморт. отчислений определяется исходя из остаточной стоимости на начало года и нормы амортиз. исчисленной из полезного срока использования оборудования.

К=*100 Амортиз. включ. в доходную часть фин. плана (бюджета движения денеж. средств).

20.Методы и выбор путей, обеспечивающих максимизацию прибыли.

В наиболее общем виде прибыль это разница между ценой и себестоимостью. Но при расчете плановой величины прибыли необходимо уточнить объем продукции, от реализации которой ожидается эта прибыль. Следует различать плановый размер прибыли в расчете на товарный выпуск от прибыли, планируемой на объем реализованной продукции.

Прибыль по товарному выпуску планируется на основе сметы затрат на производство и реализацию продукции, по которой определяется себестоимость товарного выпуска планируемого периода.

ПТП=ЦТП-СТП

ПТП - прибыль по товарному выпуску планируемого периода.

ЦТП - стоимость товарного выпуска планируемого периода в действующих ценах реализации (без НДС, акцизов и товарно-сбытовых скидок).

СТП - полная себестоимость товарной продукции планируемого периода (рассчитывается по смете затрат).

Прибыль на реализуемую продукцию рассчитывается иначе:

ПРП=ВРП-СРП

ПРП - планируемая прибыль по продукции, подлежащей реализации в предстоящем периоде.

ВРП - планируемая выручка от реализации продукции в действующих ценах (без НДС, акцизов и торгово-бытовых скидок)

СРП - полная себестоимость реализуемой в предстоящем периоде продукции.

Исходя из того, что объем реализуемой продукции предстоящего планового периода в натуральном выражении определяется как сумма остатков нереализованной продукции на начало планируемого периода и объема выпуска товарной продукции в течение планируемого периода без остатков готовой продукции, которые не будут реализованы в конце этого периода, то расчет плановой суммы от реализации продукции принимает вид:

ПРП=ПО1+ПТП-ПО2

ПРП - прибыль от реализации продукции в планируемом периоде

ПО1 - прибыль в остатках продукции, не реализованной на начало планируемого периода.

ПТП - прибыль по товарной продукции, планируемой к выпуску в предстоящем периоде.

ПО2 - прибыль в остатках готовой продукции, которая не будет реализована в конце планируемого периода.

21.Методы планирования прибыли.

Методы планирования прибыли:

1.Метод прямого счета. Включает в себя показатели объема товарной продукции в натуральном выражении, цену реализации единицы продукции и полную себестоимость единицы продукции. Этот метод точный, простой, но имеет недостатки. Это трудоемкость при большой номенклатуре. И не позволяет выявить влиянии отдельных факторов на величину прибыли.

2.Аналитический метод. В отличие от прямого счета может охарактеризовать влияние отдельных факторов на величину прибыли, используется при большом ассортименте изделий, когда невозможно использовать метод прямого счета. При этом методе неизвестна себестоимость, он менее точен. Недостаток этого метода в том, что определение прибыли рассматривается только по сравнимой товарной продукции, т.е. по такой продукции, которая выпускалась в предыдущем периоде. Суть: сначала рассчитывается базовая прибыль и базовая рентабельность. По показателю базовой рентабельности исчисляется прибыль планируемого года, исходя из объема товарной продукции планируемого года, но по себестоимости текущего периода. Выполняется расчет экономии от снижения себестоимости по сравнимой товарной продукции. Рассчитывается влияние на прибыль отдельных факторов (повышение качества продукции, снижение цен). Результаты расчетов оформляются сводной таблицей, в которой определяется итоговая сумма. Это прибыль от реализации продукции.

3.Использование финансово-производственных рычагов. При этом методе рассматривается соотношение между постоянными и переменными затратами и рассматривают его влияние (соотношения) на величину прибыли. Эта зависимость называется эффектом производственного рычага. Эффект проявляется в силе его воздействия. Сила воздействия производственного рычага равна в числителе выручка от реализации продукции минус переменные затраты (маржинальная прибыль), в знаменателе прибыль от реализации продукции.

22.Методы финансового планирования.

Финансовое планирование можно классифицировать на:

1.Перспективное (стратегическое) планирование. 3-5 лет. Определяет важнейшие показатели, пропорции, темпы расширенного воспроизводства. Включает разработку финансовой стратегии предприятия и прогнозирование финансовой деятельности. Финансовая стратегия предполагает определение долгосрочных целей финансовой деятельности и выбор наиболее эффективных способов их достижения. На основе финансовой стратегии определяется финансовая политика предприятия по конкретным направления финансовой деятельности - амортизационной, налоговой, эмиссионной и т.д. Основу перспективного планирования составляет прогнозирование, изучение возможного финансового состояния предприятия на длительную перспективу. В отличие от планирования, задачей прогнозирования не является реализация различных прогнозов на практике, а прогнозирование предполагает разработку альтернативных финансовых показателей и параметров. Основой прогнозирования является обобщение и анализ имеющейся информации с последующим моделированием возможных вариантов развития ситуаций и финансовых показателей. При перспективном планировании разрабатывается три основных финансовых документа:

-Прогноз отчета о прибылях и убытках

-Прогноз движения денежных средств

-Прогноз бухгалтерского баланса.

2.Текущее планирование. 1 год. Рассматривается как составная часть перспективного плана и представляет собой конкретизацию его показателей. Текущее планирование состоит в разработке следующих документов:

-План прибылей и убытков. Показывает обобщенные результаты текущей деятельности предприятия. Разработка этого плана включает в себя несколько этапов. На первом этапе рассчитывается плановая сумма амортизационных отчислений. На втором этапе определяется сумма затрат. На третьем этапе определяется выручка от реализации продукции. В качестве исходной точки берется прошлогодняя выручка от реализации. Эта величина изменяется в текущем году в результате изменения себестоимости продукции, цены на реализуемую продукцию, изменения цены на покупные материалы и т.д. На этапе составления годового финансового плана устанавливается соответствие возможностей предприятия по выпуску продукции со спросом и предложением на рынке.

-План движения денежных средств. Отражает денежные потоки за год, приток и отток, с разбивкой по кварталам.

-План бухгалтерского баланса. Отражает все изменения в активах и пассивах в результате запланированных мероприятий.

3.Оперативное планирование. Месяц, квартал, декада. В целях контроля за поступление фактической выручки на расчетный счет предприятия и расходованием наличных финансовых ресурсов предприятию необходимо оперативное планирование. Оно включает составление и исполнение платежного календаря, кассового плана и кредитного плана.

Платежный календарь составляется на квартал с разбивкой по месяцам или более мелким периодам, если это необходимо. В платежном календаре притоки и оттоки денежных средств должны быть сбалансированы. Первым разделом календаря является его расходная часть, отражающая все предстоящие расчеты и перечисления средств. Сюда входит заработная плата и приравненные к ней платежи, налоги, оплаты счетов поставщиков товарно-материальных ценностей, уплата процентов за кредит и прочие расходы. Второй раздел - доходная часть или поступления. Сюда входит выручка от реализации продукции, поступления просроченной дебиторской задолженности, поступления краткосрочного кредита банка, остаток средств в кассе и на расчетном счете, прочие поступления.

23.Мониторинг финансового состояния предприятия.

Мониторинг фин. состояния-предполагает систематическое сопосталение достигнутых предприятием финансовых показателей с планируемыми.

Внутренний мониторинг:

-численность и фонд з/п персонала по категориям работников;

-структура основных фондов

-износ и загруженность осн.производственных фондов

-объем выпуска продукции на одного основного работника

-объем продаж на 1 руб. фонда з/п

Внешний мониторинг: Анализ по набору универсальных показателей, рассчитываемых на базе основных форм бух. отчетности. Основные аспекты:

- анализ структуры фин. документа (гориз. и вертик. анализ буланса)

- анализ потока денежных средств

- анализ ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости.

- анализ финансовых результатов ( прибыль и рентабельности).

Коэффициент текущей ликвидности=

Ликвидность-способность в любой момент оплатить свои текущие обязательства.

Показатели ликвидности и платежеспособности определяют финансовую устойчивость в краткосрочном периоде.

Показатели фин. устойчивости(основ. на показат. стуктуры баланса) опред. в долгосрочном периоде.

Текущее состояние (вчера):

1. Денежный поток

2. Колич. входящих заказов

3. Общая сумма дебиторской задолженности

4. Ежедневный показатель объема продаж

Текущий финансовый результат (сегодня):

1.срочная или текущая ликвидность

Будущее состояние. Стратегич. показатели (Завтра):

1. Доля продаж новых товаров в общем объеме продаж

2. % будущего выпуска продукции, по которой заключены контракты

3. Затраты на инвестиции НИОКР (науч.-исслед. и опытно-конструкторские разработки)

24. Общая характеристика налогов уплачиваемых предприятием

По источникам уплаты налоги предприятия можно классифицировать следующим образом: 1) налоги, взимаемые с выручки от реализации продукции (НДС, акцизы, экспортные таможенные пошлины); 2) налоги, включаемые в себестоимость продукции/товаров/услуг (земельный налог, единый социальный налог, экологические налоги, транспортный налог, импортные таможенные пошлины); 3) налоги, относимые на финансовые результаты, т.е. на балансовую прибыль (налог на имущество предприятий); 4) налоги, уплачиваемые из прибыли (налог на прибыль, единый налог на вмененный доход для предприятий малого бизнеса, некоторые местные налоги); 5) Налоги, уплачиваемые за счет фонда заработной платы (налог на доходы физических лиц). Наряду с бюджетом организации взаимосвязаны с системой внебюджетных фондов различного назначения. Различают экономические и социальные внебюджетные фонды, а также государственные и региональные. К внебюджетным фондам экономического назначения относятся: а) отраслевые, межотраслевые и специальные фонды; б) фонды поддержки предпринимательства, развития конкуренции, поддержки науки, в) паевые инвестиционные фонды. К социальным внебюджетным фондам относятся: а) Пенсионный Фонд; б) Фонд Социального Страхования; в) Фонд Обязательного Медицинского Страхования. Региональные фонды отличаются от гос-ных тем, что в них не перечисляются бюджетные средства; контроль за расходованием их средств возложен на исполнительную власть региона

25. Определение потребности предприятия в оборотном капитале (ОК)

Конкретные размеры ОК определяются текущей потребностью и зависят от: характера и сложности производства, длительности производственного цикла, сезонности работы, темпов роста производства, изменений объема и условий сбыта продукции, порядка расчетов и организации расчетно-кассового обслуживания, финансовых возможностей организации, периодичности и сроков поступления платежей и т.д. Существует несколько методов расчета нормативов ОК: Метод прямого счета (является наиболее точным, обоснованным, но трудоемким. Основан на определении научно-обоснованных норм запаса по отдельным элементам ОС (оборотных средств) и норматива ОС, т.е. стоимостного выражения запаса, который рассчитывается по каждому элементу (частные нормативы) и в целом по нормируемым ОС (совокупный норматив)). Аналитический метод (опытно-статистический) предполагает укрупненный расчет ОС в размере их среднефактических остатков. Данный метод предполагает учет различных факторов, влияющих на организацию и формирование ОС, и используется в тех случаях, когда не предполагаются существенные изменения в условиях работы предприятия и когда средства, вложенные в материальные ценности и запасы, занимают большой удельный вес. Коэффициентный метод основан на определении нового норматива на базе имеющегося с учетом поправок на планируемое изменение объемов производства и сбыта продукции, на ускорение оборачиваемости ОС. При применении данного метода все запасы и затраты предприятия подразделяются на: зависящие от изменения объема производства - сырье, материалы, затраты на незавершенное производство и готовую продукцию на складе; не зависящие от роста объема производства - запасные части, МБП, расходы будущих периодов. Нормы ОС - это объем запаса по важнейшим товарно-материальным ценностям, необходимым предприятию для обеспечения нормальной, ритмичной работы. Нормы - относительные величины, которые устанавливаются в днях или % к определенной базе (товарной продукции, объему основных фондов) и показывают длительность периода, обеспеченного данным видом запасов материальных ресурсов. Они устанавливаются на определенный период времени (квартал, год), но могут действовать и в течение более длительного времени. Нормы устанавливаются по следующим элементам нормируемых ОС: производственным запасам, незавершенному производству и полуфабрикатам собственного изготовления, расходам будущих периодов, запасам готовой продукции на складе предприятия. Управление ненормируемыми ОС: к таким средствам относятся фонды обращения за исключением готовой продукции на складе. Потребность предприятия в этих ОС определяется расчетным путем, управление ими осуществляется с помощью краткосрочного кредитования. На предприятии рассчитывается потребность в денежных средствах в кассе, в ОС по запасам товаров. Методика их расчетов аналогична нормированию. Важную роль в эффективном использовании ОС, в оздоровлении финансового положения предприятия играет снижение дебиторской задолжности, отвлекающей средства из оборота и возникающей в результате: переплаты налогов и других обязательных платежей, вносимых в виде аванса, несвоевременного возврата средств подотчетными лицами, появления сомнительной задолжности по истечении сроков оплаты, спорных долгов при нарушении договорных обязательств и т.д. Систематический контроль за состоянием просроченной задолжности, за оборачиваемостью средств в расчетах - серьезный резерв ускорения оборачиваемости ненормируемых ОС и снижения потребности в них.

26. Определение прибыли на основе эффекта производственного рычага

Планирование прибыли строится на основе эффекта операционного (производственного) рычага т.е. того запаса финансовой прочности, при котором пред-приятие может позволить себе снизить объем реализа-ции, не приводя к убыточности.

Эффект производственного рычага состоит в том, что любое изменение выручки от реализации приводит к еще более сильному изменению прибыли. Действие дан-ного эффекта связано с непропорциональным воздей-ствием условно-постоянных и условно-переменных затрат на финансовый результат при изменении объема производства и реализации. Чем выше доля условно-постоянных расходов в себестоимости продукции, тем сильнее воздействие операционного рычага. И наоборот, при росте объема продаж доля условно-постоянных расходов в себестоимости падает, и воздействие операционного рычага уменьшается.

Эффект операционного рычага рассчитывается как отношение маржинальной прибыли к прибыли.

Любое изменение выручки влечет за собой изме-нение прибыли в пропорциях. При снижении выручки от реализации сила операционного рычага возрастает, что влечет за собой серьезное снижение прибыли.

27. Определение финансового результата от продаж.

Финансовый результат - это конечный экономический итог деятельности предприятия, выражается в виде прибыли или убытка. Прибыль - это экономическая категория товарно-денежных отношений. Получение прибыли является результатом производства и продажи товара. Произведенная продукция становится товаром при условии ее реализации потребителю. На стадии продажи товара выявляется его стоимость в виде цены. Превышение цены над затратами означает получение прибыли. Известно 4 способа получения прибыли: 1) От реализации продукции 2) От реализации основных средств 3) От реализации прочих активов 4) От внереализационных операций в виде разницы между доходами и расходами по этим операциям. К внереализационным операциям относятся доходы от долевого участия в других организациях, дивиденды по ц.б., доходы от сдачи имущества в аренду, курсовая валютная разница, штрафы, % по денежным вкладам и пр.

28. Организация и основные формы безналичных денежных расчетов

Основные формы безналичных расчетов: расчеты платежными поручениями и платежными требованиями-поручениями, расчеты по инкассо, расчеты аккредитивами, расчеты чеками, расчеты векселями, бартерные сделки. Платежное поручение представляет собой письменное распоряжение владельца счета банку о перечислении определенной денежной суммы с его счета на счет другого предприятия-получателя средств в том же или другом учреждении банка. Платежное требование-поручение представляет собой требование поставщика к покупателю оплатить на основании приложенных к нему отгрузочных и товарных документов стоимость поставленной по договору продукции, выполненных работ, оказанных услуг. Платежное требование-поручение представляет собой требование поставщика к покупателю оплатить на основании приложенных к нему отгрузочных и товарных документов стоимость поставленной по договору продукции, выполненных работ, оказанных услуг. Инкассо - это банковская операция, посредством которой банк по поручению своего клиента получает причитающиеся ему денежные средства от других организаций и предприятий на основе товарных, расчетных и денежных документов. При инкассовой услуге банк поставщика сам пересылает платежные требования-поручения в банк плательщика. Инкассовые услуги поставщика предоставляются клиенту за комиссионное вознаграждение. Аккредитив - это поручение банка покупателя банку поставщика об оплате поставщику товаров и услуг на условиях, предусмотренных в аккредитивном заявлении покупателя против представленных поставщиком соответствующих документов. Чек - письменное распоряжение плательщика своему банку уплатить с его счета держателю чека определенную денежную сумму. Вексель - ценная бумага, строго предусмотренной формы, содержащая или безусловное обязательство выдавшего его лица (простой вексель), или его приказ третьему лицу (переводной вексель) произвести платеж указанной суммы указанному в векселе лицу или предъявителю векселя в обусловленный срок. Бартерная сделка - безвалютный, но оцененный и сбалансированный обмен товарами, оформленный единым договором (контрактом).

29. Организация работы по составлению финансовых планов

Финансовое планирование на предприятии - планирование всех его доходов и направления расходования ден.средств для обеспечения развития предприятия. Процесс фин.планирования включает несколько этапов: 1) анализ фин.показателей за предыдущий период; 2) составление основных прогнозных документов, таких как прогноз баланса, отчета о прибылях и убытках, движения денежных средств, которые относятся к перспективным фин.планам и включаются в структуру бизнес-плана; 3) уточнение и конкретизация показателей прогнозных фин.документов посредством составления текущих фин.планов; 4) оперативное финансовое планирование. Завершается процесс фин.планирования практическим внедрением планов и контролем за их выполнением.

Т.о. фин.планирование в зависимости от содержания, назначения и задач можно классифицировать на: а) перспективное (определяет важнейшие показатели, пропорции и темпы расширенного воспроизводства и включает разработку фин.стратегии предприятия и прогнозирование фин.деятельности; его результатом является составление прогноза отчета о прибылях и убытках, прогноза движения ден.средств, прогноза бух.баланса); б) текущее (конкретизирует показатели перспективного плана; его результатом является составление плана отчета о прибылях и убытках, плана движения ден.средств, плана бух.баланса; текущий фин.план составляется как правило на 1 год с поквартальной или помесячной разбивкой); в) оперативное (составление и исполнение платежного календаря, кассового плана и кредитного плана).

30. Основные принципы и задачи финансового планирования

Основными задачами финансового планирования являются: 1. Обеспечение необходимыми финансовыми ресурсами различных видов деятельности предприятия - хозяйственно-текущей, инвестиционной и финансовая деятельность. 2.Определение путей эффективного вложения капитала, оценка степени рационального его использования. 3.Выявление внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли за счет экономного использования денежных средств. 4.Установление рациональных финансовых отношений с бюджетом, банками и контрагентами. 5. Соблюдение интересов акционеров и других инвесторов. 6. Контроль за финансовым состоянием платежеспособностью и кредитоспособностью предприятия. Процесс финансового планирования: 1.Анализ финансовой ситуации. Анализируются финансовые показатели деятельности фирмы за предыдущий период. Основное внимание уделяется таким показателям, как объем реализации, затраты, размер полученной прибыли. 2. Разработка общей финансовой стратегии фирмы. Рассматривается финансовая политика по основным направлениям деятельности предприятия, составляются прогнозные документы, разрабатываются перспективные планы и бизнес-план. 3.Составление текущих финансовых планов. Уточняются и конкретизируются основные показатели по таким документам, как бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках и т.д. 4. Корректировка, увязка и конкретизация финансового плана. Происходит состыковка показателей финансовых планов с производственными, инвестиционными и другими планами. 5. Разработка оперативных финансовых планов, перспективных, текущих и оперативных. 6.Анализ и контроль за выполнением финансовых планов.

31. Особенности образования собственного капитала на предприятиях различных форм собственности

Источники формирования УК и правила распределения прибыли организации зависят от ее формы собственности и организационно-правовой формы: а) складочный капитал полных товариществ и товариществ на вере создается за счет вкладов участников, прибыль и убытки распределяются между его участниками пропорционально их долям в складочном капитале (если иное не предусмотрено учредительным договором или иным соглашением участников); б) УК обществ с ограниченной ответственностью и обществ с доп.ответственностью составляется из стоимости вкладов его участников (УК определяет минимальный размер имущества общества, гарантирующего интересы его кредиторов, размер УК общества не может быть менее суммы, определенной законом об обществах с ограниченной ответственностью - 100 МРОТ), решение о распределении прибыли принимается на общем собрании участников общества; в) УК акционерных обществ разделен на определенное число акций (УК общества определяет минимальный размер имущества общества, гарантирующего интересы его кредиторов, он не может быть менее размера, предусмотренного законом об акционерных обществах - для ОАО 1000 МРОТ, для ЗАО 100 МРОТ), решение о распределении прибыли принимается на общем собрании акционеров; г) имущество государственного или муниципального унитарного предприятия находится соответственно в государственной или муниципальной собственности и принадлежит такому предприятию на праве хозяйственного ведения или оперативного управления (уставный фонд унитарного предприятия, основанного на праве хозяйственного ведения, должен быть не менее 5000 МРОТ, а для унитарных предприятий, основанных на праве оперативного управления, уставный фонд не формируется), часть прибыли, остающейся в распоряжении унитарного предприятия после уплаты налогов и иных обязательных платежей, предприятие ежегодно перечисляет в соответствующий бюджет.

32. Особенности оперативного финансового планирования и составления кассового бюджета

Оперативное планирование. Месяц, квартал, декада. В целях контроля за поступление фактической выручки на расчетный счет предприятия и расходованием наличных финансовых ресурсов предприятию необходимо оперативное планирование. Оно включает составление и исполнение платежного календаря, кассового плана и кредитного плана. Платежный календарь составляется на квартал с разбивкой по месяцам или более мелким периодам, если это необходимо. В платежном календаре притоки и оттоки денежных средств должны быть сбалансированы. Первым разделом календаря является его расходная часть, отражающая все предстоящие расчеты и перечисления средств. Сюда входит заработная плата и приравненные к ней платежи, налоги, оплаты счетов поставщиков товарно-материальных ценностей, уплата процентов за кредит и прочие расходы. Второй раздел - доходная часть или поступления. Сюда входит выручка от реализации продукции, поступления просроченной дебиторской задолженности, поступления краткосрочного кредита банка, остаток средств в кассе и на расчетном счете, прочие поступления. Кассовый план отражает поступления и выплаты наличных денег через кассы. Необходим для контроля за поступлением и расходованием наличных денег. Исходными данными являются: a. Предполагаемые выплаты по фонду заработной платы b. Информация о продаже материальных ресурсов c. Информация о прочих поступлениях и выплатах (командировочные расходы и т.д.) d. Сведения о сумме налогов. e. Календарь выдачи заработной платы и приравненных к ней платежей. Кассовый план состоит из 4-х разделов:

1. Отражает поступление наличных денег на предприятие по конкретным источникам поступления, например, торговая выручка, коммунальные платежи и т.д. 2. Показывает виды расходов предприятия наличными деньгами: на заработную плату, стипендии, выплаты пенсий, пособий по страхованию, командировочные расходы. 3. Содержит расчет выплаты заработной платы с учетом всех удержаний (налогов, погашения ссуд, платежей за форменное обмундирование и т.д.) 4. Заполняется календарь выдачи заработной платы, где устанавливаются конкретные числа каждого месяца, указываются суммы выплат предприятию наличными деньгами.

33.Особенности финансов организаций малого предпринимательства.

Особенности функционирования малых предприятий связаны с закономерностями и тенденциями социально-экономического развития и рыночного хозяйствования в РФ. Среди них возможность гибкого реагирования на изменение конъюнктуры рынка; быстрый переход на новые виды товаров и услуг; эффективность использования сырья, трудовых ресурсов, отходов производства и т.д.

Малые предприятия вносят значительный вклад в развитие экономики регионов и способствуют формированию стабильных налоговых поступлений в бюджет всех уровней.

В соответствии с ФЗ от 14.06.1995 года №88ФЗ "О государственной поддержке малого предпринимательства в РФ", дается определение субъектов малого предпринимательства. К ним относятся:

1.Коммерческие организации, для которых установлены рамки по доле участия различных лиц в уставном капитале по численности работников. Так коммерческие организации являются малым предприятием, если:

-В ее уставном капитале доля участия РФ, субъектов РФ, общественных, религиозных организаций, благотворительных и иных фондов, одного или нескольких юридических лиц, не являющихся субъектами малого предпринимательства, не превышает 25%.

-Средняя численность работников за отчетный период не превышает предельных уровней: в промышленности 100 человек, в строительстве 100 человек, на транспорте 100 человек, в сельском хозяйстве 60 человек, в научно-технической сфере 60 человек, в оптовой торговле 50 человек, в розничной торговле и бытовом обслуживании населения 30 человек и в остальных областях 50 человек.

2.Физические лица, занимающиеся предпринимательской деятельностью без образования юридического лица.

34. Особенности финансов организаций торговли.

Особенность функционирования торговых организаций заключается в том, что в их деятельности сочетаются операции производственного характера (закупка, хранение, упаковка, фасовка и т.п.) с операциями непроизводственного характера, которые связаны со сменой собственности1, т.е. непосредственно с реализацией продукции. При этом торговые организации, как самостоятельные хозяйствующие субъекты рынка, в зависимости от характера их деятельности подразделяются на 2 крупных вида: а) предприятия оптовой торговли, б) предприятия розничной торговли. Они имеют свои особенности в формировании финансовых ресурсов. Особенностью торговли является то, что в структуре основных фондов на долю фондов торгово-производственного назначения приходится 80%, а в структуре оборотных средств 90% занимают товарные запасы и товары отгруженные. В отличие от других отраслей экономики выручка от реализации товаров поступает, как правило, в налично-денежной форме, что усиливает контроль за правильным ее использованием. Средства труда, функционирующие в сфере товарного обращения, образуют основные фонды торговой организации, которые состоят из: а) активной части (торговое оборудование, машины, транспортные средства), б) пассивной части (здания, помещения).

35.Особенности организации финансов подрядных организаций.

Экономическое содержание финансов в капитальном строительстве, а также функции и основные принципы их организации подобны тем, что существуют в промышленности и других отраслях, однако имеется специфика в организации финансов, обусловленная технико-экономическими особенностями данной отрасли:

1.Для строительного производства характерен более продолжительный производственный цикл, что влияет на объем незавершенного производства, покрываемый оборотными средствами. Поэтому в структуре оборотных средств большой удельный вес занимает незавершенное производство.

2.Строительство объектов осуществляется в различных климатических и территориальных зонах, что отражается на их индивидуальной стоимости и приводит к неравномерному поступлению выручки от сдачи выполненных работ заказчику.

3.Финансирование строительства производится в пределах сметной стоимости, которая устанавливается на основе договоров на строительство с заказчиками, а также договоров, заключенных с поставщиками материально-технических ресурсов.

4.Характер строительно-монтажных работ обусловливает различную степень материалоемкости и трудоемкости выполняемых работ в отдельные периоды строительства, что определяет неравномерную потребность в оборотных средствах.

Финансы строительства включают в себя финансы заказчика, финансы строительно-монтажных работ, финансы проектных работ (проектных организаций), финансы геолого-разведочных работ.

Конечный финансовый результат (балансовая прибыль или убыток) деятельности строительной организации складывается из финансового результата от сдачи заказчику объектов, предусмотренных договорами; реализации на сторону основных средств и иного имущества строительной организации, находящихся на балансе строительной организации, а также доходов от внереализационных операций, уменьшенных на сумму расходов по этим операциям.

36.Особенности организации финансов предприятий сельского хозяйства.

Сельскохозяйственное производство по своей природе отличается от других отраслей экономики тем, что производит продукцию животного и растительного происхождения и использует в процессе труда землю в качестве главного средства производства.

Особенности сельскохозяйственного производства:

1.Природно-климатические и естественно-биологические. Почвенно-климатические особенности определяют зональную специализацию, длительность рабочих периодов в производстве, различия в продуктивности и доходности хозяйства, дифференциацию в себестоимости и рентабельности отдельных видов продукции. Погодные условия. Влияют на время проведения работ, объем, качество продукции. Отсюда необходимость создания в сельском хозяйстве денежных страховых и резервных фондов. Естественно-биологический цикл развития растений и животных определяет кругооборот финансовых ресурсов (от урожая к урожаю).

2.Технологические и организационные особенности. Сочетание с сельском хозяйстве двух взаимодополняющих отраслей, растениеводства и животноводства, создают необходимость осуществления раздельного планирования, учета и финансирования по этим отраслям. Значительная часть произведенной продукции не реализуется на сторону, а остается внутри самого хозяйства на цели воспроизводства (выращивание скота, семена, корма для скота). Т.е. эта часть продукции, хотя и приобретает стоимостную оценку, но в процесс реализации не вступает.

3.Социально-экономические особенности. Это право собственности. В связи с наличием многообразных форм собственности (частная, государственная, муниципальная, смешанная), в сельском хозяйстве функционируют различные типы организации предприятия:

-Предприятия акционерного типа.

-Предприятия кооперативного типа.

37. Особенности финансов транспортных организаций.

Транспорт не производит материальные товары. Продукция транспорта не имеет вещественной формы. Транспорт перемещает товары/продукцию, созданные в других отраслях экономики. Транспорту не принадлежит предмет его труда (перевозимые грузы), он принадлежит отправителям/получателям груза. Цены на транспортную продукцию складываются на основе тарифов на грузовые и пассажирские перевозки. Т.к. транспорт не создает и не добавляет ничего вещественного перевозимому товару, то вытекает особенность кругооборота средств труда на транспорте. Т.е. из формы кругооборота капитала выпадает товар (Т) в виде вещи, т.к. на транспорте продается сам производственный процесс, т.е. перевозка. На транспорте, как правило, нет сырья, стоимость которого весьма значительна на промышленных предприятиях. Транспорт характеризуется неравномерностью использования в течение года транспортных средств - имеются сезонные пики, которые требуют увеличения использования транспортных средств. В себестоимости перевозок высокий удельный вес занимают з/плата, затраты на топливо/электроэнергию. На транспорте определяется прибыль от основной деятельности, рассматривается показатель "выручка транспортных предприятий", который включает доходы, полученные от перевозочного процесса, выполнения погрузочно-разгрузочных операций, услуг экспедирования и т.п. На транспорте разрабатываются финансовые планы.

38.Переменные и постоянные расходы, их роль в планировании себестоимости продукции/работ/услуг.

Затраты на производство и реализацию продукции классифицируются: 1) По способам отнесения на себестоимость; 2) По связи с объемом производства; 3) По степени однородности затрат. По связи с объемом производства затраты делятся на постоянные и переменные затраты. Постоянные затраты - затраты, общая величина которых не изменяется существенно при изменении объемов производства (управленческие расходы, административные, амортизационные отчисления и так далее). Переменные затраты - затраты, меняющиеся по величине в зависимости от роста или снижения объема производства (расходы на содержание и эксплуатацию оборудования, прямые материальные затраты и так далее).

Планирование переменных затрат осуществляется 2-мя взаимодополняющими методами: 1) по эмпирическим нормам расхода на единицу продукции (С=Н*В, где С - планируемая сумма переменных затрат в денежном выражении, Н - норма затрат на единицу продукции в ден.выражении, В - плановый объем выпуска в натуральном выражении); 2) по фактическим данным за истекший период (Спл=Сф*(Впл/Вф), где Спл - плановая сумма переменных затрат, Сф - фактическая сумма переменных затрат в отчетном периоде, Впл - плановый объем выпуска в натуральном выражении, Вф - фактический объем выпуска в отчетном периоде в натуральном выражении). Если в отчетном периоде соблюдались нормы расхода на единицу продукции, то плановая величина переменных затрат, рассчитанная по первому методу, будет идентична плановой величине переменных затрат, рассчитанных по 2-му методу.

При планировании постоянных затрат решающее значение имеет их взаимосвязь с объемом выпуска. При планировании постоянных затрат предприятие должно решать след.задачи: а) определение необходимого объема выпуска и реализации продукции, при котором достигается окупаемость переменных и постоянных затрат, б) расчет необходимой величины постоянных затрат и сопоставление их с реальными производственными возможностями. Для определения минимального объема выпуска продукции, ниже которого производство продукции становится нерентабельным, используют показатель порога рентабельности:

Порог_рентабельности = Постоянные_затраты / (Выручка_от_реализации - Переменные_затраты_в_относительном_выражении).

Изменяя соотношение между постоянными и переменными затратами в пределах возможностей предприятия, можно решить вопрос оптимизации величины прибыли. Такая зависимость называется эффектом производственного рычага:

Сила_воздействия_производственного_рычага = (Выручка_от_реализации - Переменные_затраты) / Прибыль_от_реализции

Показатель силы воздействия производственного рычага определяет во сколько раз возрастет прибыль при 1%-ом росте выручки от реализации продукции. Чем больше доля постоянных затрат в структуре общих издержек, тем сильнее сила воздействия производственного рычага.

39. Планирование доходов от продаж.

Выручка - основной источник формирования собственных финансовых ресурсов предприятия. Она формируется в результате деятельности предприятия по трем основным направлениям: основному, инвестиционному и финансовому

Выручка от основной деятельности выступает в виде выручки от реализации продукции (выполненных работ, оказанных услуг).В зависимости от целей планирования выручку от реализации продукции можно планировать на предстоящий год, на перспективу, на квартал, оперативно. Общая сумма выручки от реализации продукции на предстоящий период включает: 1) выручку от реализации товарной продукции и полуфабрикатов собственного производства 2)выручку от выполнения работ и оказания услуг промышленного и непромышленного характера. Выручка от реализации продукции рассчитывается на основе объема реализованной на сторону продукции, исходя из действительных цен без НДС, акцизов и торговосбытовых скидок. Выручка от реализации продукции планируется на основе объема реализации продукции: ВРП = О1 + ТП - О2, где ВРП - планируемая сумма выручки от реализации продукции, О1 - нереализованные остатки готовой продукции на начало планируемого периода, ТП - товарная продукция, предназначенная к выпуску в плановой периоде, О2 - остатки нереализованной продукции на конец пл.периода (рассчитывается исходя из однодневного выпуска продукции в действ.ценах и соотв. норме запаса в днях).

40. Планирование затрат и формирование себестоимости продукции/работ/услуг.

Затраты на реализуемую продукцию - полная себестоимость продукции, подлежащей реализации. Планирование затрат осуществляется в соответствии со сметой затрат. Суммируются все затраты по элементам затрат. Из них вычитаются затраты, списанные на непроизводственные счета, а также учитывается изменение остатков расходов будущих периодов и изменение остатков незавершенного производства, в результате чего получается производственная себестоимость товарной продукции. Прибавив к производственной себестоимости непроизводственные расходы, получаем полную себестоимость товарной продукции. Полная себестоимость продукции, подлежащей к выпуску в планируемом году, отличается от себестоимости реализуемой продукции, на базе которой определяется сумма прибыли. Различие обусловлено наличием остатков нереализованной продукции на начало планируемого периода и величиной остатков продукции, которая не будет реализована в конце планируемого периода.

РП=О1+ТП-О2, где РП - объем реализованной продукции; О1 - остатки нереализованной продукции на начало отчетного периода; О2 - остатки нереализованной продукции на конец отчетного периода; ТП - товарная продукция, планируемая к выпуску в предстоящем периоде.

Исходя из объема реализуемой продукции, затраты на реализуемую продукцию составят: CРП=СО1+СТП-СО2, где CРП - затраты на реализуемую продукцию по полной себестоимости на предстоящий период; СО1 - фактическая производственная себестоимость остатков готовой продукции, нереализованной на начало планируемого периода; СТП - плановая полная себестоимость товарной продукции, планируемой к выпуску в предстоящем периоде; СО2 - плановая производственная себестоимость остатков готовой продукции, которая не будет реализована на конец планируемого периода.

, где - производственная себестоимость товарной продукции IV квартала; - норма запаса в днях.

41. Показатели рентабельности и их использование в финансовом планировании

Рентабельность - показатель эффективности деятельности предприятия, характеризующий уровень отдачи от затрат и степень использования средств. Рентабельность - это отношение прибыли к затратам (в числителе всегда прибыль, а в знаменатели затраты). До 1992 года рассматривали следующие группы показателей рентабельности: 1. Рентабельность продукции. В числителе прибыль от реализации продукции, в знаменателе затраты на ее производство и реализацию. 2. Рентабельность производственных фондов. В числителе балансовая прибыль, в знаменателе - среднегодовая стоимость основных производственных фондов и материальных оборотных средств. 3. Рентабельность вложений в предприятия. В числителе балансовая прибыль, или чистая прибыль, или сумма доходов от ценных бумаг. В знаменателе - объем финансовых вложений. Наряду с этими показателями в настоящее время используются следующие группы показателей рентабельности: 1. Рентабельность продаж. В числителе прибыль от реализации продукции, в знаменателе объем продаж или цена, или выручка от реализации продукции. 2. Рентабельность капитала (активов). В числителе чистая прибыль, в знаменателе чистые активы, или инвестиционный капитал, или акционерный (собственный) капитал. 3. Рентабельность издержек (производства, продукции). В числителе прибыль от реализации продукции, в знаменателе себестоимость товарной продукции.

42. Показатели эффективности использования оборотных средств (ОС)

Показатель рентабельности (Pok) рассчитывается как соотношение прибыли от реализации продукции (Прп) или иного финансово результата к величине оборотного капитала (Сок) и умноженное на 100. Этот показатель характеризует величину прибыли, получаемой на каждый рубль ОК (оборотного капитала) и отражает финансовую эффективность работы предприятия, т.к. именно ОК обеспечивает оборот всех ресурсов на предприятии. Длительность одного оборота (оборачиваемость ОК) в днях (Обок) определяется делением оборотного капитала Сок на однодневный оборот, определяемый как отношение объема реализации (РП) к длительности периода в днях (Д): О=Сок/(РП/Д) или же как отношение длительности периода (Д) к количеству оборотов (Коб): О=Д/Коб. Чем меньше длительность периода обращения или одного оборота ОК, тем, при прочих равных условиях, предприятию требуется меньше ОС. Чем быстрее ОС совершают кругооборот, тем лучше и эффективнее ни используются. Скорость оборота: характеризует прямой коэффициент оборачиваемости (количество оборотов) за определенный период времени (Коб). Он рассчитывается как частное от деления объема реализованной (или товарной) продукции (РП) на оборотный капитал (Сок), который берется как средняя сумма ОС: Коб=РП/Сок. Прямой коэффициент оборачиваемости показывает величину реализованной (или товарной) продукции, приходящуюся на 1 рубль ОС. Увеличение этого коэффициента означает рост числа оборотов и ведет к тому, что: 1. растет выпуск продукции или объем реализации на каждый вложенный рубль ОС 2. на тот же объем продукции требуется меньшая величина ОС. Рост этого коэффициента означает, что предприятие рационально и эффективно использует ОС. Снижение же об ухудшении финансового состояния предприятия. Обратный коэффициент оборачиваемости или коэффициент загрузки (закрепления) ОС показывает величину ОС, затрачиваемых на каждый рубль реализованной (товарной) продукции: Кз (коэффициент загрузки)= Соб/РП=1/Коб. Сравнения коэффициентов оборачиваемости и загрузки в динамике позволяет выявить тенденции в изменении этих показателей и определить насколько рационально и эффективно используются ОС предприятия. Управление ОК важно в решении ключевой проблемы финансового состояния: достижения оптимального соотношения между ростом рентабельности производства и обеспечением устойчивой платежеспособности, служащей внешним проявлением финансовой устойчивости предприятия.

43. Понятие и содержание финансового планирования на предприятии

Финансовое планирование на предприятии - это планирование всех его доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения развития предприятия. Финансовое планирование осуществляется посредством составления финансовых планов разного содержания и назначения в зависимости от задач и объектов планирования. Основными задачами финансового планирования являются: 1. Обеспечение необходимыми финансовыми ресурсами различных видов деятельности предприятия - хозяйственно-текущей, инвестиционной и финансовая деятельность. 2.Определение путей эффективного вложения капитала, оценка степени рационального его использования. 3. Выявление внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли за счет экономного использования денежных средств. 4.Установление рациональных финансовых отношений с бюджетом, банками и контрагентами. 5. Соблюдение интересов акционеров и других инвесторов. 6. Контроль за финансовым состоянием платежеспособностью и кредитоспособностью предприятия. Процесс финансового планирования. 1.Анализ финансовой ситуации. Анализируются финансовые показатели деятельности фирмы за предыдущий период. Основное внимание уделяется таким показателям, как объем реализации, затраты, размер полученной прибыли. 2. Разработка общей финансовой стратегии фирмы. Рассматривается финансовая политика по основным направлениям деятельности предприятия, составляются прогнозные документы, разрабатываются перспективные планы и бизнес-план. 3. Составление текущих финансовых планов. Уточняются и конкретизируются основные показатели по таким документам, как бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках и т.д. 4.Корректировка, увязка и конкретизация финансового плана. Происходит состыковка показателей финансовых планов с производственными, инвестиционными и другими планами. 5. Разработка оперативных финансовых планов, перспективных, текущих и оперативных. 6. Анализ и контроль за выполнением финансовых планов.

44.Понятие и состав себестоимости, факторы, влияющие на ее величину.

Затраты на реализуемую продукцию это полная себестоимость продукции, подлежащая реализации.

Планирование себестоимости реализуемой продукции осуществляется в соответствии с учетной политикой предприятия. Учетная политика это совокупность способов ведения бухгалтерского учета.

Функциями учетной политики являются:

1.Контроль за сохранностью материальных ценностей и денежных средств, составом производственных затрат, составом прибыли и убытков.

2.Управление: -Себестоимостью -Рентабельностью -Обязательствами, включая капитал и фонды.

Основными методическим аспектами учетной политики являются:

1.Порядок начисления амортизации по основным средствам

2.Порядок начисления износа по нематериальным активам

3.Метод оценки материальных ресурсов

4.Метод определения выручки от реализации продукции

5.Порядок создания резервов по долгам

6.Варианты распределения чистой прибыли

7.Порядок отражения в учета выплаты дивидендов и т.д.

Объектом бухгалтерского учета являются:

1.Основные средства

2.Нематериальные активы

3.Оборотные средства

4.Финансовые вложения

Объектами налогообложения являются:

1.Имущество предприятия

2.Затраты

3.Выручка

4.Финансовые результаты

Планирование затрат осуществляется в соответствии со сметой затрат.

45. Понятие нематериальных активов (НМА), их состав, источники поступления, порядок начисления амортизации

НМА- долгосрочные вложения организации в приобретение прав на имущество не имеющее материальную форму, но приносящее определенный доход. К НМА относятся: патенты, лицензии, торговые марки товарные знаки, права на использование информации, права на пользование природными ресурсами, программные продукты, ноу-хау, права на интеллектуальную собственность и т.д. НМА числятся в составе активов до тех пор, пока приносят доход. В стоимость НМА включаются расходы на их приобретение и доведение до состояния, когда они могут быть использованы с выгодой для предприятия. Для оценки стоимости НМА используются следующие подходы: 1. доходный: расчет экономической выгоды ожидаемой от использования оцениваемых НМА. Этот подход реализуется с помощью методов: прямой капитализации доходов; дисконтирования будущих денежных доходов; избыточных прибылей. 2. затратный: основывается на учете экономии затрат получаемых в результате использования НМА. 3. сравнительный: предполагает сопоставимость оцениваемых НМА с аналогичным объектом имеющимся на рынке. НМА могут вноситься участниками в УК. В течение расчетного срока они должны быть самортизированы, т.е. должны перенести свою стоимость на стоимость изготовленной продукции. Организация самостоятельно выбирает возможный срок использования НМА и исходя из этого приказом руководителя устанавливается норма амортизации. Если невозможно обоснованно определить срок полезного использования отдельными видами НМА, то норма амортизации устанавливается в расчете на 10 лет (но не свыше срока деятельности предприятия). Метод начисления амортизации организация также выбирает самостоятельно. Состав источников финансирования для приобретения нематериальных активов в основном идентичен источникам финансирования капитальных вложений (собственные финансовые ресурсы, за счет заемных финансовых средств, привлеченные средства, средства внебюджетных фондов, средства федерального бюджета, средства иностранных инвесторов).

46. Порядок планирования, начисления и использования амортизационных отчислений.

А представляет собой в денежном выражении износ основных фондов в процессе их производственного функционирования. А - одновременно процесс перенесения стоимости изношенных основных фондов на произведенный с их помощью продукт. Ам. ОФ может производиться одним из следующих способов: 1) Линейный способ. Начисление А производится равномерно исходя из первоначальной стоимости и нормы амортизации, исчисленной из срока полезного использования этого объекта. ПРИМЕР. ОБОРУДОВАНИЕ со сроком полезного использования 8 лет, тогда норма Ам отчислений составит 12,5%. 2) Способ уменьшаемого остатка. Сумма А отчислений определяется исходя из остаточной стоимости ОФ на начало года и нормы А отчислений, исчисленной исходя из срока полезного использования этого объекта. Суть - в уменьшении А отчислений с каждым годом. ПРИМЕР. Объект стоимостью 100 000 р и сроком полезного использования 5 лет. Норма амортизации в этом случае составит (1/5 )*100=20%

1год 100 000 20 000 80 000

2год 80 000 16 000 64 000

3год 64 000 12 800 51 200

4год 51 200 10 240 40 960

5год 40 960 8 192 32 768

После пяти лет останется недоамортизировано 32.8% первоначальной стоимости. Это ликвидационная стоимость оборудования. (- это может резко ухудшить фин состояние предприятия). 3) Способ списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования. При таком способе годовая сумма А отчислений определяется исходя из первоначальной стоимости объекта ОФ и соотношения числа лет, оставшихся до конца срока службу объекта и суммы чисел лет срока службы объекта. Ликвидационная стоимость при этом не используется. ПРИМЕР. 100 000р и 5 лет полезного использования. Сумма чисел лет полезного использования составит 1+2+3+4+5 = 15.

1год 5/15 *100= 33,33% 100 000*33,33%= 33 330р

2год 3/15 *100=26,67% 100 000*26,67%= 26 670р

3год 3/15 *100=20% 20 000р

4год 13,33% 13 330р

5год 6,67% 6 670р

Итого 100 000р

При таком способе происходит снижение себестоимости продукции. 4) Способ списания стоимости пропорционально объему продукции. Начисление А отчислений производится исходя из натурального показателя объема продукции в отчетном периоде и соотношения первоначальной стоимости объекта ОФ и предполагаемого объема продукции за весь период полезного использования объекта. Позволяет учитывать физический износ. При применении любого из способов отчисления производятся ежемесячно исходя из 1/12 годовой суммы А отчислений. А отчисления относятся к собственным финансовым ресурсам предприятия. Назначение Ам отчислений состоит в накоплении денежных средств в размерах, необходимых для воспроизводства в натуральной форме выбывающих из производства по истечении нормативного срока службы ОФ или их полезного использования. (см. также вопрос №19)

47.Порядок формирования и использования доходов от реализации продукции.

Выручка от реализации продукции (работ, услуг) это денежные средства, поступающие на расчетный счет хозяйствующего субъекта за отгруженную покупателю продукцию. Процесс кругооборота средств предприятия заканчивается реализацией продукции и поступлением выручки, что означает возмещение затраченных на производство денежных средств и создание необходимых условий для возобновления следующего кругооборота.

Выручка, поступившая на расчетный счет предприятия, сразу же используется на оплату счетов поставщиков сырья, материалов и т.д. Из выручки производятся отчисления налогов в бюджет, отчисления во внебюджетные фонды, выплата заработной платы, возмещается износ основных производственных фондов. Однако выручка от реализации продукции, не смотря на внешние признаки (денежная форма, поступление средств и т.д.), доходом для предприятия в полном смысле слова не является, т.к. из нее необходимо возместить произведенные затраты.

Выручка от реализации продукции включает в себя:

1.Выручку от реализации товарной продукции и полуфабрикатов собственного производства

2.Выручку от выполненных работ и оказания услуг промышленного и непромышленного характера.

Общая сумма выручки от реализации продукции рассчитывается на основе объема реализуемой на сторону продукции (объема продаж), исходя из действующих цен без НДС, акцизов и торгово-сбытовых скидок.

Выручка от выполненных работ и оказанных услуг зависит от объема работ и услуг и соответствующих расценок и тарифов по каждому направлению реализации работ и услуг.

Валовая выручка это совокупная сумма денежных поступлений за определенный период от реализации продукции (работ, услуг).

Валовой доход это совокупный доход, полученный в течение определенного периода в результате распределения валовой выручки. Он представляет собой разницу между валовой выручкой и стоимостью затрат на производство и реализацию продукции.

Валовая прибыль. Это оставшаяся часть валового дохода после вычета амортизационных отчислений, фонда оплаты труда и социальных выплат.

48.Принципы организации финансов предприятия.

Все финансовые отношения строятся на определенных принципах, кот. могут изменяться в зависимости от экономических преобразований. Основные принципы: 1.Хозяйственной самостоятельности коммерческих операций (предприятия самостоятельно определяют финансирование расходов, направление расходования финансовых ресурсов с целью получения прибыли); 2.Самофинансирование (полностью базируется на окупаемости всех затрат, связанных с хозяйственной и инвестиционной деятельностью предприятия за счет собственных финансовых ресурсов, а в случае необходимости - долгосрочных краткосрочных ссуд банков); 3.Заинтересованность организации в получении прибыли (основной принцип, т.к. целью производства является получение прибыли); 4. Ответственность предприятия за результаты своей финансовой деятельности (ответственность как целых коллективов за результаты своей работы, так и отдельных его работников); 5.Финансовый контроль за деятельностью предприятия (его необходимость вытекает из сущности финансовых отношений, поскольку деятельность хозяйствующих субъектов связанна с формированием и использованием фондов денежных средств; контроль осуществляется через анализ финансовых показателей и осуществляется на разных уровнях, проводится специальными органами; государственный финансовый контроль осуществляется за государственными предприятиями, кроме того, контроль осуществляется за всеми предприятиями - налоговые службы, органы федерального казначейства осуществляют контроль за использованием бюджетных средств; аудиторские фирмы - независимый финансовый контроль).

49. Принципы распределения прибыли организации.Управление формированием, распределением и использованием прибыли

Под распределением прибыли понимается направление прибыли в бюджет по статьям использования на предприятии. Законодательно распределение регулируется в той ее части, которая поступает в бюджеты разных уровней в виде налогов и других обязательных платежей. Определение направлений расходования прибыли, которая остается в распоряжении предприятия, находится в компетенции предприятия. Распределение прибыли должно быть подчинено следующим принципам: 1. прибыль, получаемая хозяйствующим субъектом в результате деятельности предприятия распределяется между предприятием и государством. 2. прибыль для государства поступает в соответствующие бюджеты в виде налогов и сборов, ставки которых не могут быть произвольно изменены. Состав и ставки налогов, порядок их исчисления и взносов в бюджеты устанавливаются законодательно. 3. Величина прибыли хозяйствующего субъекта, оставшаяся в его распоряжении после уплаты налогов не должна снижать заинтересованность предприятия в росте объема производства и улучшении результатов хозяйственно-производственной и финансовой деятельности 4. прибыль, остающаяся в распоряжении хозяйствующего субъекта, в первую очередь направляется на накопление, что обеспечивает его дальнейшее развитие, а остальной части - на потребление. Прибыль в распределительном процессе выглядит так: К изъятию: уплата налогов и сборов, уплата % по ссудам, уплата штрафных санкций в бюджет и вне бюджетные фонды, возмещение непредвиденных расходов и потерь. К использованию: в фонд накопления, в фонд социальной сферы, резервный фонд, благотворительные взносы, другие цели. Особенности распределения прибыли в зависимости от хозяйственно-правовой формы: ООО: прибыль распределяется и облагается налогом в общеустановленном порядке для юр. лиц, далее выплачиваются дивиденды, соответственно его вкладу в УК. АО: особенностью является разделение прибыли на инвестируемую в производство и дивиденды, кроме того, часть прибыли может быть направлена на выплату % по облигациям, если они были эмитированы обществом.

50. Роль оборотного капитала (ОК) в обеспечении финансовой устойчивости предприятия

ОК - средства, обслуживающие процесс хозяйственной деятельности, участвующие одновременно и в процессе реализации продукции. В обеспечении непрерывности и ритмичности процесса производства и обращения заключается основное назначение ОК. Т.е. ОС (оборотные средства) состоят из оборотных фондов (предметы труда, сырье, материалы, топливо, МБП, также это могут быть расходы будущих периодов, незавершенное производство, полуфабрикаты собственного производства; они полностью переносят свою стоимость на вновь созданный продукт, при этом изменяют свою первоначальную форму в течение одного производственного цикла) и фондов обращения (готовая продукция и денежные средства). Особенностью оборотного капитала является авансирование в различные виды текущих затрат хозяйствующего субъекта. 1. происходит кругооборот ОК, тем самым создается прибыль. 2. производственные фонды являются материальной основой производства 3. фонды обращения обеспечивают ресурсами процесс обращения. По итогам: ОС включают как материальные, так и денежные ресурсы, от их организации, эффективного использования зависят процесс материального производства и финансовая устойчивость предприятия.

51.Собственные финансовые ресурсы (ФР) предприятия. Состав и особенности формирования в рыночных условиях.

ФР предприятия составляют собой денежные доходы и поступления, находящиеся в распоряжении хозяйствующего субъекта и предназначенные для выполнения финансовых обязательств, осуществления затрат по расширенному воспроизводству и экономическому стимулированию работающих. Формирование ФР осуществляется за счет собственных и приравненных к ним средств, а так же за счет мобилизации ресурсов на финансовом рынке и за счет поступления денежных средств от финансово-банковской системы в порядке перераспределения. ФР формируются прежде всего за счет прибыли предприятия. Внутренние и внешние источники формирования финансовых ресурсов: Внутренние источники формирования финансовых ресурсов Доходы: 1.Прибыль от основной деятельности; 2.Прибыль от вспомогательных работ; 3. Прибыль от финансовых операций; 4. Прибыль от строительно-монтажных работ; 5. Прибыль от реализации основных фондов; 6. Внереализационные доходы. Поступления и накопление: 1. Амортизационные отчисления, 2.Выручка от реализации выбывшего имущества, 3. Устойчивые пассивы, 4. Мобилизация внутренних резервов в строительстве; 5. Целевые взносы; 6. Резервный фонд; 7. Паевые и иные взносы членов трудового коллектива.

Внешние источники формирования финансовых ресурсов. Мобилизация на финансовом рынке: 1. Кредиты и займы, 2. Средства от продаж ценных бумаг, 3. Финансовые ресурсы, формируемые на паевых (долевых) началах, 4. Дивиденды, 5. %-ты по ценным бумагам других эмитентов. Поступление в порядке перераспределения: 1. Страховые возмещения по наступившим случаям, 2. Реализация страховых полисов, залоговых свидетельств, 3. Финансовые ресурсы, поступившие от отраслевых структур, 3. Бюджетные ассигнования, субсидии. Использование финансовых ресурсов осуществляется предприятием по многим направлениям, главными из кот., являются: 1.Платежи органам финансово-банковской системы, обусловленные выполнением финансовых обязательств (налоговые платежи в бюджет, уплата %-тов банкам за пользование кредитами, погашение ранее взятых ссуд, страховые платежи так далее); 2.Инвестирование собственных средств в капитальные затраты (расширение производства, его техническое обновление и т.д.); 3.Инвестирование финансовых ресурсов в ценные бумаги, приобретаемые на рынке (акции, облигации других фирм); 4.Образование денежных фондов поощрительного и социального характера; 5.Использование финансовых ресурсов на благотворительные цели, спонсорство и т.д.

52.Содержание финансовых отношений возникающих в процессе его хозяйственной деятельности.

В процессе хоз. деят. Комм. Орг. Возникают финансовые отношения, кот. условно можно представить в виде нескольких групп: 1.Отношения связанные с формированием УК хозяйствующего субъекта (за счет УК формируются производственные основные и оборотные фонды и приобретаются материальные активы); 2. Связанные с созданием новой стоимости и выражается ценой реализации продукции (отношения поставщиков и покупателей, заказчиков и подрядчиков т.д.); 3. отношения между организациями в связи с эмиссией и реализации ценных бумаг (с потенциальными покупателями ценных бумаг); 4. Между предприятиями и их филиалами, вышестоящими организациями и подразделениями (при выполнении и взаимных финансовых обязательств); 5. Между предприятиями и работниками предприятия (при распределении и использовании доходов, например, по выпуску и размещению акций и уплате %-тов по ним); 6. Между предприятием и государством по платежам в бюджет и внебюджетные фонды, а так же ассигнованиям из бюджета; 7. Между предприятиями и банками (в процессе хранения денежных средств, в процессе получения и погашения кредитов и так далее); 8. Между предприятиями и страховыми компаниями (при страховании рисков, получении возмещения за убытки). Отношения носят двухсторонний характер, при кот. поток денежных средств осуществляется как в одном, так и в другом направлении. Одной из главных задач финансов организации является рациональное размещение средств, эффективное их использование и поиск длительных источников для финансирования.

53. Состав балансовой прибыли (БП). Факторы, влияющие на ее величину .

БП- общая сумма прибыли предприятия по всем видам производственной и непроизводственной деятельности, отражаемая в его балансе по счету 99. Состав БП: определяется направлениями деятельности организации, среди которых выделяют текущую, инвестиционную и финансовую. В состав БП входит прибыль от реализации товаров (продукции, работ, услуг), операционные, внереализационные и чрезвычайные доходы за минусом операционных, внереализационных и чрезвычайных расходов. БП формируется следующим образом. Вначале рассчитывается валовая прибыль (из выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей вычитается себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг). Затем определяется прибыль от продаж (из валовой прибыли вычитаются коммерческие и управленческие расходы). Далее рассчитывается прибыль до налогообложения (путем вычета из прибыли от продаж %ов к уплате, а также операционных и внереализационных расходов и прибавлением %ов к получению, доходов от участия в других организациях, а также операционных и внереализационных доходов). После этого определяется прибыль от обычной деятельности (из прибыли до налогообложения вычитается налог на прибыль и другие аналогичные платежи). Потом получается чистая (нераспределенная) прибыль (из прибыли от обычной деятельности вычитаются чрезвычайные расходы и прибавляются чрезвычайные доходы). Факторы: Внешние (правовые ограничения, налоговая система, темп инфляции, стадия конъюнктуры товарного рынка, "прозрачность" фондового рынка, среднерыночная норма прибыли на инвестиционный капитал, альтернативные внешние источники формирования финансовых ресурсов) и внутренние (менталитет собственников предприятия, уровень рентабельности деятельности, инвестиционные возможности реализации высокодоходных проектов, стадия жизненного цикла предприятия, уровень коэффициента финансового левериджа (отношение среднегодовой суммы заемного капитала к среднегодовой сумме собственного капитала), уровень концентрации управления, уровень текущей платежеспособности предприятия, численность персонала и действующие программы его участия в прибыли, уровень рисков осуществляемых операций и видов деятельности, альтернативные внутренние источники формирования финансовых ресурсов, необходимость ускорения завершения начатых инвестиционных программ и проектов).

54.Состав и классификация затрат предприятия на производство и реализацию продукции/работ/услуг.

Затраты на производство и реализацию продукции классифицируются: 1) По способам отнесения на себестоимость; 2) По связи с объемом производства; 3) По степени однородности затрат. В первом случае затраты делятся на прямые и косвенные затраты. Прямые затраты связаны с производством отдельных видов продукции и они могут быть прямо и непосредственно включены в себестоимость конкретного вида изделия (затраты на сырье, материалы и так далее). Косвенные затраты - затраты, связанные с производством разных изделий, а потому их нельзя прямо отнести на себестоимость отдельных видов продукции. Такие затраты включаются в себестоимость конкретного вида продукции с помощью специальных методов при составлении калькуляции. Во втором случае затраты делятся на постоянные и переменные затраты. Постоянные затраты - затраты, общая величина которых не изменяется существенно при изменении объемов производства (управленческие расходы, административные, амортизационные отчисления и так далее). Переменные затраты - затраты, меняющиеся по величине в зависимости от роста или снижения объема производства (расходы на содержание и эксплуатацию оборудования, прямые материальные затраты и так далее). В третьем случае затраты подразделяются на элементные и комплексные затраты. По элементам затраты делятся на материальные затраты, заработную плату, амортизацию. Комплексные затраты включают несколько элементов затрат, а следовательно они разнородны по составу, объединяются они по определенному экономическому назначению (общезаводские расходы, потери от брака, расходы по содержанию и эксплуатации оборудования и так далее

55. Состав и формирование денежных фондов и резервов.

Денежные фонды предприятия делятся на 4 группы: 1.Фонды денежных средств: а) УК (мин. размер имущества предприятия), б) добавочный капитал (результат переоценки основных фондов, т.е. дооценка фондов, для АО - эмиссионный доход (доход от продажи акций сверх их номинально стоимости, за вычетом расходов на продажу); ассигнование из бюджета на финансирование капитальных вложений), в) резервный капитал (за счет отчисления от прибыли в размере, который определяется уставом предприятия, предназначен для покрытия убытков, для акционерного общества - еще для погашения обязательств и выпуска собственных акций); г) инвестиционный фонд (для развития производства, в нем концентрируется амортизационный фонд (для простого воспроизводства основных фондов), фонд накопления (за счет отчисления от прибыли и для развития производства)); д) валютный фонд (формируется на предприятиях, осуществляющих внешнеэкономическую деятельность); 2.Фонды привлечения средств: а) фонды потребления (денежный фонд, образуемый за счет чистой прибыли и предназначенный для удовлетворения материальных и социальных потребностей работников предприятия); б) доходы будущих периодов; в) резервы предстоящих расходов и платежей. 3.Фонды заемных средств: а) кредиты банков; б) коммерческие кредиты; в) факторинг; г) лизинг. 4. Оперативные денежные фонды (для выплаты з/п, для платежей в бюджет). 5.Другие фонды (освоение новой техники, научно-исследовательские работы и т.д.)

56. Состав оборотного капитала и его размещение по стадиям кругооборота

Оборотные средства (ОС) - совокупность денежных средств, авансированных для создания и использования оборотных производственных фондов и фондов обращения с целью обеспечения непрерывного процесса производства и реализации продукции. Т.е. ОС состоят из оборотных фондов (предметы труда, сырье, материалы, топливо, МБП, также это могут быть расходы будущих периодов, незавершенное производство, полуфабрикаты собственного производства; они полностью переносят свою стоимость на вновь созданный продукт, при этом изменяют свою первоначальную форму в течение одного производственного цикла) и фондов обращения (готовая продукция и денежные средства). Особенностью оборотного капитала является авансирование в различные виды текущих затрат хозяйствующего субъекта.

Кругооборот фондов предприятия начинается с авансирования денежных средств на приобретение производственных запасов. 1. Д (деньги) -Т (товар). При этом ОС из формы денежных средств превращаются в форму производственных запасов, а авансированная стоимость из денежной переходит в производительную. На этой стадии совершается переход из сферы обращения в сферу производства. 2. Т-П (производство)-T'. Совершается в процессе производства и состоит в передаче в производство купленных материальных ценностей, в соединении средств и предметов труда с рабочей силой и в создании нового продукта, вобравшего в себя перенесенную и вновь созданную стоимость. На этой стадии авансированная стоимость вновь меняет свою форму, т.е. из производительной она переходит в товарную. ОС превращаются в незавершенное производство, полуфабрикаты, готовые изделия. 3. T'-Д' состоит в реализации готового изделия и получения денежных средств. На этой стадии ОС переходят из стадии производства в стадию обращения и вновь принимают форму денежных средств. Прерванное товарное обращение возобновляется, и стоимость из товарной формы переходит в денежную. Закончив один кругооборот ОС вступают в другой, т.е. кругооборот непрерывен. Вместе с тем на каждый данный момент кругооборота ОС функционируют на всех стадиях, одновременно обеспечивая непрерывность процесса производства и обращения. А авансируемая стоимость различными частями одновременно находится во многих функциональных формах (денежной, производственной, товарной).

57. Структура финансовой службы

Финансовая служба является частью единого механизма управления хозяйственной деятельностью и поэтому она тесно связана с другими службами предприятия. С развитием рыночных отношений, основанных на многообразии форм собственности, перед финансовой службой ставится качественно новая задача. Это организация эффективного управления финансовыми ресурсами методами, адекватными рыночной экономике. Организация эффективного управления финансовыми ресурсами может успешно решаться лишь в рамках финансового менеджмента. Финансовый менеджмент представляет собой систему рационального управления движением денежных потоков, возникающих в процессе хозяйственной деятельности предприятия с целью достижения поставленных целей, т.е. он связан с оптимизацией финансовых средств предприятия с целью достижения максимального дохода собственниками. Финансовый менеджмент как система управления состоит из субъекта управления и объекта управления. Субъектами управления являются: 1. Финансовая служба предприятия. Вырабатывает финансовую стратегию предприятия. 2. Финансовый менеджер. Высококвалифицированный специалист, обладающий знаниями финансов, бухгалтерии, кредита и т.д. 3. Финансовые методы и инструменты. Объектом управления являются: 1. Источники финансовых ресурсов. 2. Сами финансовые ресурсы. 3. Финансовые отношения. Основными задачами финансового планирования являются: 1.Обеспечение необходимыми финансовыми ресурсами различных видов деятельности предприятия - хозяйственно-текущей, инвестиционной и финансовая деятельность. 2. Определение путей эффективного вложения капитала, оценка степени рационального его использования. 3. Выявление внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли за счет экономного использования денежных средств. 4. Установление рациональных финансовых отношений с бюджетом, банками и контрагентами. 5. Соблюдение интересов акционеров и других инвесторов. 6.Контроль за финансовым состоянием платежеспособностью и кредитоспособностью предприятия. Процесс финансового планирования: 1. Анализ финансовой ситуации. Анализируются финансовые показатели деятельности фирмы за предыдущий период. Основное внимание уделяется таким показателям, как объем реализации, затраты, размер полученной прибыли. 2. Разработка общей финансовой стратегии фирмы. Рассматривается финансовая политика по основным направлениям деятельности предприятия, составляются прогнозные документы, разрабатываются перспективные планы и бизнес-план. 3. Составление текущих финансовых планов. Уточняются и конкретизируются основные показатели по таким документам, как бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках и т.д. 4. Корректировка, увязка и конкретизация финансового плана. Происходит состыковка показателей финансовых планов с производственными, инвестиционными и другими планами. 5.Разработка оперативных финансовых планов, перспективных, текущих и оперативных. 6. Анализ и контроль за выполнением финансовых планов

58. Сущность и виды инвестиций

И - совокупность долговременных затрат финансовых, трудовых и материальных ресурсов в целях увеличения активов и прибыли. И предприятия свидетельствуют о его твердом положении на рынке. Разделяют: 1. Венчурные инвестиции - т.е. рискованные вложения, в акции предприятий осуществляющих свою деятельность в новых сферах бизнеса и связанных с большим риском. Такие И направляются в несвязанные между собой проекты с надеждой на быструю окупаемость. Обусловлено это необходимостью финансирования мелких инновационных фирм в областях высоких технологий. 2. Прямые И.- вложения, направленные на увеличение ОФ предприятия как производственного, так и не производственного назначения. Реализуются через строительство, тех перевооружение или реконструкцию (подробнее - см. вопрос №20). 3. Портфельные - вложения, направленные на формирование портфеля ценных бумаг. Портфель - совокупность различных инвестиционных ценностей, служащих инструментом для достижения конкретной инвестиционной цели вкладчика. В портфель могу входить ЦБ одного типа или различные. 4. Аннуитет - инвестиции, приносящие вкладчику определенный доход через регулярные промежутки времени. В основном это вложение средств в страховые и пенсионные фонды. Страховые компании и пенсионные фонды выпускают долговые обязательства, которые их владельцы могут использовать на покрытие непредвиденных расходов в будущем.

59.Сущность и функции финансов предприятия (ФО).

ФО - совокупность денежных отношений, связанных с формированием и использованием денежных доходов, накоплений и фондов денежных средств. Классификация коммерческих организаций. Коммерческие организации делятся:

1.По хозяйственно-экономическому признаку:- акционерные общества;- концерны; -хозяйственные ассоциации и т.д.

2. По организационно-правовому признаку: - государственные, -муниципальные; -частные и т.д.

3.По отраслевому признаку: -промышленные; -торговые; - транспортные т.д.

4.По характеру экономической деятельности: -инвестиционные; - инновационные; - лизинговые.

Функции финансов предприятия: 1.Распределительная - формирование первоначального капитала, образуется за счет вкладов учредителей, распределение ВВП в стоимостном выражении, определение основных стоимостных пропорций в процессе распределения доходов и финансовых результатов, обеспечивается оптимальное сочетание интересов отдельных товаропроизводителей, предприятий и организации и государства в целом. 2. Контрольная функция - это стоимостной учет затрат на производство и реализацию продукции, выполнение работ, оказание услуг, формирование доходов и денежных фондов предприятия и их использование. Эта функция осуществляется с помощью финансовых показателей деятельности предприятия, их оценки и разработки необходимых мер для повышения эффективности распределительных отношений.

60.Финансовые инвестиции предприятия, их цель, виды и способы осуществления

Финансовые инвестиции - это вложения в ценные бумаги. Так называемые портфельные инвестиции. А также размещение капитала в банках. Венчурные инвестиции - они представляют собой вложения в акции новых предприятий осуществляющих свою деятельность в новых сферах бизнеса и связанных с большим риском, направляются в не связанные между собой проекты в расчете на быструю окупаемость вложенных средств, но и имеющие высокую степень риска. Рисковое вложение капитала обусловлено необходимостью финансирования мелких инновационных фирм в областях новых технологий. Рисковый капитал сочетает в себе различные формы приложения капитала - ссудного, акционерного, предпринимательского. Портфельные инвестиции - вложения, направленные на формирование портфеля ц/б. Портфель - это совокупность собранных различных инвестиционных ценностей, служащих инструментом для достижения конкретной инвестиционной цели вкладчика. Туда могут входить ц/б одного вида или различные инвестиционные ценности. Аннуитет - инвестиции, приносящие вкладчику определенный доход через регулярные промежутки времени: вложение средств в страховые и пенсионные фонды, которые выпускают долговые обязательства. Они могут использоваться владельцами на покрытие непредвиденных расходов в будущем

61. Формирование инвестиционной политики предприятия

Разрабатывая инвестиционную политику, предприятия могут ставить перед собой различные цели. В общем виде ими являются: получение %-та; сохранение капитала; обеспечение прироста капитала. Эти цели могут быть альтернативными и соответствовать различным типам портфелей ценных бумаг. Например, если главной целью является получение %, то предпочтение может быть отдано "агрессивному" портфелю, состоящему из низколиквидных и высокорискованных ЦБ компаний, способных, однако, если удачно сложатся дела, принести высокие %. Консервативный портфель, будет включать в себя высоколиквидные ЦБ и обеспечит сохранность и приращение капитала. С изменением условий цели портфеля могут видоизменяться след образом: сохранность и приращение капитала; приобретение ЦБ, которые по условиям обращения могут заменить наличность; доступ через приобретение ЦБ к дефицитным видам товаров и услуг, имущественным и неимущественным правам; расширение сферы влияния и перераспределения собственности, создание холдинговых и цепных структур; Спекулятивная игра на колебаниях курсов в условиях нестабильного рынка ЦБ. Бывают портфели след содержания: портфель цб ориентированный на получение доходов; Портфель роста (быстрый рост курса акций); Портфель рискованных вложений; Сбалансированный; Специализированный (ЦБ региональные, отраслевые или иностранных компаний).

62. Характеристика источников налогов, уплачиваемых предприятием

По источникам уплаты налоги предприятий можно классифицировать по следующим признакам:

1. Налоги, взимаемые с выручки от реализации продукции (работ, услуг): НДС, акцизы, экспортная таможенная пошлина, на реализацию горюче-смазочных материалов. 2. Налоги, включаемые в себестоимость продукции: земельный, на пользователей автодорог, с владельцев транспортных средств, плата за пользование недрами, платежи за предельно-допустимое загрязнение окружающей среды, отчисления на воспроизводство минерально-сырьевой базы, плата за воду, забираемую промышленными предприятиями из водохозяйственных систем, импортные таможенные пошлины. 3. Налоги, относимые на финансовые результаты деятельности предприятий (на балансовую прибыль): на имущество предприятий, на рекламу, на содержание жилищного фонда и объектов социально-культурной сферы, сборы на нужды образовательных учреждений. 4. Налоги, уплачиваемые из чистой прибыли: на прибыль предприятий, плата за сверхнормативные потери полезных ископаемых, местные налоги, вносимые за счет чистой прибыли (прибыли после налогообложения). Помимо указанных налоговых платежей предприятия делают отчисления в Пенсионный фонд, Фонд обязательного медицинского страхования и Фонд социального страхования. Эти отчисления делаются предприятиями от расходов на оплату труда работников. Предприятия также начисляют подоходный налог с физических лиц. С доходов, выплачиваемых работникам предприятием в виде платы за выполняемую работу, дивидендов по акциям и других сумм налог исчисляется и удерживается предприятием.

63. Характеристика основных направлений работы финансовой службы

Финансовая служба является частью единого механизма управления хозяйственной деятельностью и поэтому она тесно связана с другими службами предприятия. С развитием рыночных отношений, основанных на многообразии форм собственности, перед финансовой службой ставится качественно новая задача. Это организация эффективного управления финансовыми ресурсами методами, адекватными рыночной экономике. Организация эффективного управления финансовыми ресурсами может успешно решаться лишь в рамках финансового менеджмента. Финансовый менеджмент представляет собой систему рационального управления движением денежных потоков, возникающих в процессе хозяйственной деятельности предприятия с целью достижения поставленных целей, т.е. он связан с оптимизацией финансовых средств предприятия с целью достижения максимального дохода собственниками. Финансовый менеджмент как система управления состоит из субъекта управления и объекта управления. Субъектами управления являются: 1. Финансовая служба предприятия. Вырабатывает финансовую стратегию предприятия. 2. Финансовый менеджер. Высококвалифицированный специалист, обладающий знаниями финансов, бухгалтерии, кредита и т.д. 3. Финансовые методы и инструменты. Объектом управления являются: 1. Источники финансовых ресурсов. 2. Сами финансовые ресурсы. 3. Финансовые отношения. Основными задачами финансового планирования являются: 1. Обеспечение необходимыми финансовыми ресурсами различных видов деятельности предприятия - хозяйственно-текущей, инвестиционной и финансовая деятельность. 2. Определение путей эффективного вложения капитала, оценка степени рационального его использования. 3. Выявление внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли за счет экономного использования денежных средств. 4.Установление рациональных финансовых отношений с бюджетом, банками и контрагентами. 5. Соблюдение интересов акционеров и других инвесторов. 6. Контроль за финансовым состоянием платежеспособностью и кредитоспособностью предприятия. Процесс финансового планирования. 1. Анализ финансовой ситуации. Анализируются финансовые показатели деятельности фирмы за предыдущий период. Основное внимание уделяется таким показателям, как объем реализации, затраты, размер полученной прибыли. 2. Разработка общей финансовой стратегии фирмы. Рассматривается финансовая политика по основным направлениям деятельности предприятия, составляются прогнозные документы, разрабатываются перспективные планы и бизнес-план. 3. Составление текущих финансовых планов. Уточняются и конкретизируются основные показатели по таким документам, как бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках и т.д. 4. Корректировка, увязка и конкретизация финансового плана. Происходит состыковка показателей финансовых планов с производственными, инвестиционными и другими планами. 5. Разработка оперативных финансовых планов, перспективных, текущих и оперативных. 6. Анализ и контроль за выполнением финансовых планов.

64. Характеристика финансового механизма предприятия.

Управление финансами предприятия осуществляется с помощью финансового механизма. Финансовый механизм предприятия - это система управления финансами предприятия в целях достижения максимальной прибыли. Система управления финансами включает в себя: финансовые методы, финансовые инструменты, правовое обеспечение, информационно-методическое обеспечение управления финансами. Финансовыми методами являются финансовое планирование, финансовый учет, финансовый анализ, финансовое регулирование и финансовый контроль. Под финансовыми инструментами понимают любой контракт, из кот. возникает финансовый актив для одного предприятия и финансовое обязательство или инструмент капитального характера (т.е. связанный с участием в капитале) - для другого.

Финансовый актив может быть в виде: денежных средств, контрактного права на получение денежных средств или другого финансового актива от другого предприятия, контрактного права обмена на финансовый инструмент с другим предприятием, инструментом капитального характера другого предприятия. Финансовое обязательство - это любое обязательство, кот. явл. контрактным: передать денежные средства или иной финансовый актив; обменять финансовые инструменты с другим предприятием на потенциально неблагоприятных условиях. Операции с финансовыми инструментами всегда сопровождаются с финансовыми рисками. Информационное обеспечение позволяет пользователям финансовой отчетности оценить степень рискованности финансовых инструментов. Основные виды финансовых рисков:

1. Ценовой риск включает в себя не только потенциальные убытки, но и потенциальную прибыль. Ценовой риск подразделяют: на валютный риск, процентный риск, рыночный риск. - Валютный риск - риск, того, что стоимость финансового инструмента изменится в результате изменения обменного курса иностранной валюты. - Процентный риск - это риск того, что стоимость финансового инструмента изменится в результате изменения рыночной %-тной ставки.- Рыночный риск - это риск, того, что стоимость финансового инструмента изменится в результате изменения рыночных цен независимо от того, какими факторами вызваны эти изменения. 2. Кредитный риск - это риск того, что один из контрагентов, участвующих в финансовом инструменте, не сможет ликвидировать обязательство и вызывет убытки у 2-ой стороны. 3. Риск ликвидности, или риск финансирования - это риск, того, что предприятия может встретиться с трудностями при мобилизации средств для погашения своих обязательств по финансовому инструменту. Он может возникнуть из неспособности быстро продать финансовый актив по стоимости, близкой к ее справедливой стоимости. 4. Риск денежного потока заключается в том, что величина будущих денежных потоков, связанная с денежным финансовым инструментом, будет колебаться. В случае долгового инструмента с плавающей % ставкой такие колебания могут привести к изменению фактической % ставки по финансовому инструменту, обычно с изменением его справедливой стоимости. Операции с финансовыми инструментами осуществляется на основе рыночной или справедливой стоимости.

Рыночная стоимость - это сумма, которую можно получить от продажи, или необходимо заплатить при приобретении финансового инструмента на активном рынке. Справедливая стоимость - это сумма, на кот. может быть обменен актив или за кот. может быть погашено обязательство при заключении добровольной сделки между независимыми сторонами при сопоставимых условиях. Управление финансами организации включает в себя сбор информации и ее анализ, осуществление финансового планирования и прогнозирования, качество которых непосредственно влияет на результативность управления денежными потоками, финансовую устойчивость предприятия, а следовательно, его конкурентоспособность, формирование финансовых ресурсов.

65. Экономическая природа, состав и оценка вложений в основные фонды (ОФ) предприятия.

К ОФ относятся материальные ценности, используемые в качестве средств труда при производстве продукции, выполнении работ или оказании услуг либо для управленческих нужд предприятия в течение периода, превышающего 12 месяцев, или имеющие стоимость на дату приобретения свыше стократного установленного законом размера минимальной месячной оплаты труда за единицу не зависимо от срока их полезного использования. К ОФ относятся здания, сооружения, рабочие и силовые машины и оборудование, вычислительная техника, транспортные средства и тд. Прямые инвестиции являются основным методом расширенного воспроизводства. Иначе их называют капитальными вложениями. Прямые инвестиции представляют собой затраты на создание новых объектов основного капитала, расширение, реконструкцию и техническое перевооружение действующих. Соотношение затрат по этим направлениям называют воспроизводственной структурой прямых инвестиций. К новому строительству относятся затраты по сооружению объектов на новых площадках. Под расширением понимаются строительство вторых и последующих очередей предприятия, а также строительство или расширение цехов основного назначения. Реконструкция - полное или частичное переоборудование и переустройство предприятия с заменой морально и материально устаревшего оборудования. Техническое перевооружение - повышение до современного технического уровня отдельных участков производства. В настоящее время вложения в ОФ осуществляется за счет: Собственных фин ресурсов и внутрихозяйственных резервов; Заемных денежных средств; Привлеченных денежных средств от эмиссии ЦБ, паевых и иных взносов юридических и физ лиц; Денежные средства поступающие в порядке перераспределения из централизованных инвестиционных фондов концернов, ассоциаций и других объединений; Средств ВБФ; Ассигнования из бюджетов различных уровней, на безвозвратной основе; Средств иностранных инвесторов.

66. Экономическая сущность прибыли организации

С экономической точки зрения прибыль - превышение денежных поступлений над денежными выплатами. С хозяйственной точки зрения прибыль - разность между имущественным состоянием организации на конец и начало отчетного периода. Прибыль - важнейший показатель, характеризующий финансовый результат деятельности организации, и по своей сути является частью накоплений, выраженных в денежной форме. Конечный финансовый результат деятельности организации принято называть балансовой прибылью. Состав балансовой прибыли определяется направлениями деятельности организации, среди которых выделяют текущую, инвестиционную и финансовую. Показатели прибыли и порядок их формирования (в соответствии с ПБУ 4/99):1. Валовая прибыль: Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг; себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 2. Прибыль (убыток) от продаж: Валовая прибыль: - коммерческие расходы; - управленческие расходы 3. Прибыль (убыток) до налогообложения :Прибыль (убыток) от продаж + операционные доходы; - операционные расходы; + внереализационные доходы; - внереализационные расходы. 4. Прибыль (убыток) от обычной деятельности: Прибыль (убыток) до налогообложения: - налог на прибыль и иные аналогичные платежи 5. Чистая прибыль /нераспределенная прибыль (непокрытый убыток):(Прибыль / убыток от обычной деятельности): + чрезвычайные доходы; - чрезвычайные расходы 6. Нераспределенная прибыль / убыток отчетного года. В рыночной экономике прибыль играет важную роль: 1. Прибыль отражает финансовый результат деятельности организации. При этом по прибыли определяются показатели рентабельности, наиболее полно характеризующие эффективность производства, объем и качество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости. 2. Прибыль является источником финансирования. За счет прибыли осуществляется финансирование мероприятий по научно-техническому и социально-экономическому развитию организации, увеличению фонда оплаты труда работников. 3. Прибыль является одним из источников формирования бюджетов разных уровней, она поступает в бюджеты разных уровней в виде налогов.

67. Экономическое содержание и основа организации оборотного капитала на предприятии

Оборотные средства - совокупность ден.средств, авансированных для создания и использования оборотных производственных фондов и фондов обращения с целью обеспечения непрерывного процесса производства и реализации продукции. Оборотные производственные фонды обслуживают сферу производства и полностью переносят свою стоимость на стоимость готовой продукции. Фонды обращения не участвуют непосредственно в процессе производства, но необходимы для обеспечения единства производства и обращения. Находясь в постоянном движении, ОС совершают непрерывный кругооборот и проходят последовательно 3 фазы, меняя при этом натурально-вещественную форму и с каждым оборотом возвращаясь предприятию: 1. Деньги-Товар (Д-Т). Эта стадия начинается с авансирования денежных средств на приобретение производственных запасов (сырья, материалов, топлива). В этой стадии оборотные средства из формы денежных средств превращаются в форму производственных запасов, а авансированная стоимость из денежной превращается в производительную. Завершением первой стадии прерывается товарное обращение, но не кругооборот. 2. Товар-Производство-Товар' (Т-П-Т'). Эта фаза совершается в процессе производства. Она состоит в передаче в производство купленных материальных ценностей, а также в соединении средств и предметов труда с рабочей силой и в создании нового продукта. На этой стадии авансированная стоимость снова меняет свою форму: из производительной она переходит в товарную. Оборотные средства превращаются в незавершенное производство, полуфабрикаты, готовую продукцию. 3. Товар'-Деньги' (Т'-Д'). Эта стадия состоит в реализации изготовленной продукции и получении денежных средств. При этом оборотные средства переходят из стадии производства в стадию обращения и снова принимают форму денежных средств. Разность Д'-Д составляет величину денежных доходов и накоплений предприятия. Закончив один кругооборот, оборотные средства вступают в новый, т.е. оборот осуществляется непрерывно. Организация оборотных средств на предприятии включает: 1) Определение потребности в оборотных средствах, 2) Анализ состава, структуры оборотных средств, источников формирования и их регулирования, 3) Управление использованием оборотных средств.

68.Экономическое содержание, функции и виды прибыли.

Прибыль это экономическая категория товарно-денежных отношений. Получение прибыли является результатом производства и целью предпринимательской деятельности.

Произведенная продукция становится товаром при условии ее реализации потребителю. На стадии продажи товара выявляется его стоимость в виде цены. Превышение цены над затратами означает получение прибыли.

С другой стороны прибыль является финансовой категорией. Т.е. прибыль это денежное выражение основной части денежных накоплений, создаваемых предприятиями.

В рыночной экономике прибыль имеет следующие функции:

1.Прибыль является финансовым показателем и отражает финансовый результат деятельности предприятия, т.е. прибыль является показателем, наиболее полно отражающим эффективность производства, объем и качество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости.

2.Прибыль является источником финансирования различных затрат предприятия. За счет прибыли осуществляется финансирование мероприятий по научно-техническому и социально-экономическому развитию, а также по увеличению фонда оплаты труда работников предприятия.

3.Прибыль является источником формирования бюджетов разных уровней. Прибыль поступает в бюджет в виде налогов.

Для выявления конечного финансового результата необходимо сопоставить выручку от реализации продукции и ее себестоимость. Когда выручка превышает затраты, финансовый результат свидетельствует о получении прибыли.

Прибыль условно можно классифицировать по различным признакам:

1. По источникам формирования:

1. Прибыль от реализации продукции. Основной вид прибыли на предприятии, непосредственно связанный с текущей хозяйственной деятельностью предприятия.

2. Прибыль от прочей реализации. Представляет собой доход от продажи неиспользуемых основных фондов и нематериальных активов.

3. Прибыль от внереализационных операций. Образуется как доход от участия в совместных предприятиях, доходы облигаций, акций, других ценных бумаг, доходы по депозитным вкладам

2. По видам деятельности:

4. Прибыль от хозяйственно-текущей, или операционной деятельности.

5. Прибыль от инвестиционной деятельности.

6. Прибыль от финансовой деятельности. Эффект от привлечения капиталов от внешних источников.

3. По составу элементов, формирующих прибыль:

7. Валовая прибыль

8. Маржинальная прибыль (сумма покрытия). Это разница между выручкой от реализации продукции и переменными затратами.

9. Чистая прибыль. Чистая прибыль отражает валовую прибыль, уменьшенную на сумму налоговых платежей.

4. По характеру налогообложения:

10. Налогооблагаемая налогом.

11. Прибыль, не облагаемая налогом.

5. По характеру инфляционной очистки:

12. Номинальная прибыль

13. Реальная прибыль. Характеризует размер номинально полученной суммы прибыли, скорректированный на темп инфляции в соответствующем порядке.

6. По рассматриваемому периоду формирования:

14. Прибыль предшествующего периода

15. Прибыль отчетного периода

16. Планируемая прибыль

7. По регулярности формирования:

17. Регулярно формируемая

18. Чрезвычайная прибыль

8. По характеру использования в составе прибыли, остающейся после уплаты налогов и других обязательных платежей:

19. Капитализированная прибыль. Представляет собой ту часть прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов предприятия.

20. Потребляемая прибыль. Та часть, которая расходуется на выплату собственникам, персоналу или на реализацию социальной программы предприятия.

-

-

Показать полностью…
Похожие документы в приложении